Прогноз финансовых результатов "Озон Фармацевтики" за 9 месяцев 2026 года от аналитиков Т-Инвестиции

Аналитик Т-Банк Инвестиций Александр Самуйлов прогнозирует рост чистой прибыли Озон Фармацевтики на 53% год к году до 5,3 млрд рублей за девять месяцев 2026 года.

Скорректированная EBITDA ожидается на уровне 9,2 млрд рублей с увеличением на 24%, рентабельность составит 39% с улучшением на 4,5 п.п. за счёт крепкого рубля и прямых контрактов с поставщиками.

Выручка прогнозируется в 23,6 млрд рублей с ростом на 10%, но может оказаться ниже ожиданий рынка. Аналитик видит риск недостижения годового ориентира 15-25% из-за замедления аптечных продаж и сокращения запасов у дистрибьюторов.

Сохраняется рекомендация покупать с целевой ценой 65 рублей за акцию и потенциалом роста 38%. За третий квартал ожидаются дивиденды 0,52 рубля на акцию с доходностью 1,1%, а в 2027 году выручку могут поддержать продажи новых онкопрепаратов и Адалитрила.



Источник