Результаты стратегии AITRUST 2.0 (END DATE 2025-12-31)
Cтратегия AITRUST 2.0 является долгосрочной инвестиционной портфельно-алгоритмической стратегией с высоким уровнем диверсификации и активным динамическим управлением, представляющей из себя инновационный микс трёх других стратегий — ABTRUST, ABIGTRUST и AHTRUST.
Как и ее предшественник AITRUST данная стратегия сочетает в себе преимущества разных типов стратегий — портфельных инвестиций с аллокацией по классам активам и алгоритмической торговли, но также имеет увеличенную долю вложений в тщательно отбираемые акции «альфа-скакуны». Как у предшественника сила стратегии AITRUST 2.0 заключается в раскореллированности результатов портфельного и алгоритмического инвестирования, что позволяет достичь более высокой доходности при сохранении такой же, относительно невысокой, волатильности. Важно отметить, что формально стратегия ABTRUST, которая входит в стратегию AITRUST 2.0, уже содержит «альфа-скакунов», однако в AITRUST 2.0 их доля сознательно увеличена, так как на долгосрочном горизонте эти акции показывают существенно лучшие результаты, чем индекс широкого рынка.
Это самая последняя разработка FO ABTRUST (с конца 2024 года), ориентированная на широкий круг состоятельных инвесторов, желающих получить более высокую доходность при умеренном уровне риска.
AITRUST 2.0 сформирован из 3 других стратегий в следующих долях:
✅ 70% — Портфельная стратегия ABTRUST, активы которой вкладываются в облигации, акции, золото и фонды денежного рынка
✅ 15% — Алгоритмическая стратегия ABIGTRUST, торгующая ликвидными фьючерсными контрактами (валютными и фондовыми) в срочной секции Московской биржи
✅ 15% — Портфельная стратегия на AHTRUST, активы которой вкладываются в акции «альфа-скакуны», потенциал роста которых больше, чем у бенчмарка рынка акций (индекс широкого рынка MCFTR)
Доходность стратегии AITRUST 2.0 (учитывает налоги и комиссии брокеров):
✅ За 1 месяц: +1,5 %
✅ За 1 год (скользящий): +7,9 %
✅ С начала года: +7,9 %
✅ За весь период: +288,3% или +16,3% годовых
Сравнение стратегии AITRUST 2.0 за весь период с БЕНЧМАРКОМ RUSCLASSICBM*
Показатели стратегии AITRUST 2.0:
✅ CAGR, %: +16,27
✅ Ожидаемая доходность, % годовых: +15,76
✅ Волатильность, % в год: 11,11
✅ Коэффициенты
Шарпа**: 0,82
Бета***: 0,34
Трейнора, % в год: 26,69
Альфа Дженсена, % годовых: 8,19
Кальмара*****: 1,03
✅ Максимальная просадка****, %: 15.31
Показатели стратегии RUSCLASSICBM:
✅ CAGR, %: +8,62
✅ Ожидаемая доходность, % годовых: +9,29
✅ Волатильность, % в год: 13,92
✅ Коэффициенты
Шарпа: 0,19
Трейнора, % в год: 2,60
Кальмара: 0,28
✅ Максимальная просадка, %: 33.68
Комментарий управляющего активами Алексея Бачерова: "В 2025 году стратегия AITRUST2, как и AITRUST не показала альфу к бенчмарку. Причины две: 1) подкачала алгоритмическая торговля, которая составляет 15% в стратегии и показавшая -12,8% (Илья Гадаскин дал комментарий к результатам ABIGTRUST за 2025); 2) АЛЬФА СКАКУНЫ (АНTRUST) хоть и показали альфу к индексу акций, но доходность их был ниже, чем у ABTRUST, а доля AHTRUST также составляет 15%. Такое уже встречалось в истории — в 2017, 2019 и 2021 году. Всё работает в рамках ожидаемых и рассчитанных результатов. Я считаю, что в 2026 году именно эта стратегии будет лучшей в общей линейке и сейчас хороший момент к ней присоединиться."
О том, как присоединиться к нашей стратегии AITRUST 2.0 можно прочесть здесь ➡️
* RUSCLASSICBM — портфель состоящий на 60% из индексного фонда, повторяющего индекс MCFTR, и на 40% из индексного фонда, повторяющего индекс RGBITR. До появления в России биржевых фондов на соответствующие индексы, используются сами индексы. Ребанасировка между фондами происходит 1 раз в начале каждого года.
** Для расчёта коэффициентов Шарпа и Трейнора, а также Альфы Дженсена в качестве безрисковой ставки используется темп инфляции за соответствующий период, который составляет 6,70% годовых.
*** Бета, коэффициент Трейнора и Альфа Дженсена считаются по отношению к бенчмарку — RUSCLASSICBM
**** Максимальная просадка рассчитана по месячным таймфреймам, на дневных она может несущественно отличаться
***** Коэффициент Кальмара посчитан на всём историческом промежутке по месячным данным
