🖥️ Астра, как надежда российского IT. Уничтожаем стереотип "местное всегда плохое". Перспективы компании.

К началу этого года доля отечественных операционных систем на рынке составила почти 80%. Как «Астра» смогла перейти от IPO к статусу одной из самых перспективных IT-компаний?

Новый выпуск подкаста от инвест-канала «Fond&Flow»

Написал для вас пост — "как защититься от повышения ключевой ставки", а также разобрал особенности фундаментального анализа в период кризиса в России.Все идеи на канале, подпишись чтобы не пропустить ничего интересного! У нас уютно❤️

Крайний выпуск: 🔻Мосбиржа — когда ключевая ставка перестала спасать ситуацию

🎲#24. Под ребрами..

Стереотипное восприятие российского IT-рынка, как второго эшелона глобальных технологий, очевидно, играет свою роль.

Согласно данным Strategy Partners, к началу этого года, доля на рынке отечественных операционных систем составила почти 80%, а доля на рынке всего инфраструктурного программного обеспечения — более 20%.

Астра за первые девять месяцев 2024 года показала впечатляющий рост отгрузок на 98% по сравнению с прошлым годом.

❗Важно понимать, сейчас Астра делает большой акцент на четвертый квартал, который традиционно является пиковым для IT-сектора.  С учётом того, что четвертый квартал может принести до 50% от общего объема продаж за год, итоговые результаты 2024 года могут достичь 14-15 миллиардов рублей.

🛠 Это старый хлам в новой упаковке? Наверное, нет

Компания продолжает усиливать своё влияние в России на фоне ухода многих компаний. Она активно выпускает новые продукты и улучшает уже существующие:

• 🖱️Astra Linux 1.8: обновлённая операционная система. Да, улучшенная производительность, да, выше уровень безопасности. Будет ли работать лучше, чем западные аналоги? Нет. Сейчас – нет. ОС развивается, а это более важно, чем приукрашивать продукт. А у нас, как правило, это любят делать
• 🖱️Astra Monitoring — новый инструмент, который позволяет контролировать IT-системы в режиме реального времени. Тут более интересно. Как Астра собирается удивлять, если рынок перенасыщен подобными второсортными продуктами.
• 🖱️Astra Cloud: облачная платформа, призванная упростить управление IT-системами. Также огромная конкуренция, но уже с более крупными компаниями. Сейчас мало предложить просто облако, которое будет менее доступное и удобное чем, например, Яндекс.Облако, Timeweb Cloud, Selectel

🌿Экосистемные продукты: смерть классических решений?

С каждым месяцем растёт доля экосистемных продуктов в выручке «Астры», которая уже переваливает за 25%.

В то время как невысокие продажи операционной системы начинают замедлять компанию, экосистемные решения будут вытягивать на новый уровень.

👤Финансовый директор компании Елена Бородкина заявила, что они установили цель для менеджмента и ключевых разработчиков: к 2025 году — увеличить чистую прибыль в три раза с уровня 2023 года.

При прогнозируемых показателях P/S в 4 и P/E в 10 на конец 2025 года, текущая оценка Астры кажется слабой.. 

🤔 Я все же считаю, что компания явно недооценена. Сейчас рынок просто не готов к тому, что «местное тоже может быть достаточно хорошим»

Как думаете, сможет ли российское IT за год стать конкурентоспособным на международном уровне❓

______
Если понравилось ставь — ♥, и подпишись, чтобы не упустить от меня что-то интересное!

На канале мы полностью разобрали Новатэк, Северсталь, Тинькофф и дали точки входа и докупа!Если интересно заходи 👇 
t.me/+7nEaRXY91DM1NmEy