Новорослесэкспорт (Нлэ) будущая дивидендная фишка на ОТС

Нлэ является дочерней компанией Нмтп
Специализируется на обработке конейнерных грузов, доля в выручке которых составляет более 80%
Так же переваливает металлы и химигрузы
Последнее время активно развивает именно контейнерный сегмент, как он самый маржинальный

Общий грузооборот за 23 год составил 5688 тыс тонн против 3648, рост 56%
Доля контейнеров в тоннаже порядка 70% ( не путать с долей в выручке)

в результате финансовые показатели компании резко выросли ( судя по всему это только начало роста бизнеса), но об этом позже

Нлэ как и ее мамка активно пользуется депозитами и неплохо зарабатывает на этом
за 24 г мы увидим дополнительно 300—350 млн, только на процентах

структура баланса выглядит оч хорошо, у компании нет долгов

Не смотря на рост объемов  перевалки, а также рост выручки, компании удалось даже снизить себестоимость в части материальных затрат
немного подросла зп
данный факт обусловлен ростом контейнерооборота и снимание обработки пр грузов ( их обработка более затратна)

мощности контейнерного терминала в 23 году составили порядка 385 тыс теу
компания планирует активно расти и дальше
в планах создание дополнительных мощностей 300 тыс теу 
выдержка из годового отчёта : 

Капекс компании за 23 год составил порядка 850 млн
Весь капекс компания финансирует за счёт амортизационных отчислений, которые за 23 г составили порядка 1 ярда

сейчас компания активно модернизирует 5 район и увеличивает пропускную способность терминала:

Новые пределы позволят увеличить пропускную способность пункта в части обработки контейнеров

Пределы пункта пропуска через госграницу России изменятся в морском порту Новороссийск, информирует ФГКУ «Росгранстрой».

Под председательством директора Сочинского филиала учреждения Кирилла Баранова 25 апреля 2024 года состоялось заседание комиссии по определению пределов морского пункта пропуска через госграницу Новороссийск. В нем участвовали представители пограничного управления ФСБ России, Новороссийской таможни, управления Роспотребнадзора по Краснодарскому краю, Южного межрегионального управления Россельхознадзора. Участники встречи обсудили вопрос изменения пределов пункта пропуска в связи с включением новых территорий.

По результатам работы комиссии подписан акт, на основании которого Минтранс России издаст соответствующий приказ.

«Новые пределы позволят значительно расширить территорию и акваторию морского пункта пропуска на участке «Новорослесэкспорт», а также увеличить его пропускную способность в части обработки контейнерных грузов», — прокомментировал Кирилл Баранов.

https://portnews.ru/news/362433/

так же в 23 году приобретены дополнительные участки, под будущее расширение 

в 24 году компания продолжили активно наращивать свои показатели 
1 полугодие 2024
Общий контейнерооборот вырос на 18 % 
Экспорт груженных контейнеров + 70 %, в прошлом году недобрали по выручки из-за огромной доли порожняка
Пиломатериалов практически нету(основную массу контейнеризовали), отдали склады под удобрения, их маржинальность на порядок выше
Ждем ввода в эксплуатацию новых территорий

ввод в эксплуатацию новых территорий позволит практически удвоить контейнерооборот в течении 1,5 лет

в 24 году ожидаю прибыль порядка 6 ярдов за счет роста контейнерооборот, а точнее груженых контейнеров

Нмтп, как мажор очень лояльно относится к минорам и делится с ними прибылью 

с 2014 года компания платит солидные дивиденды 
свободный денежный поток- минус инвестиции = дивиденды 

Payout Ratio последнии годы под 100%
за 2022- 881 р
за 2023 рекордные 1404,69 р

в этом году ожидаю рост выручки порядка 25 %
Прибыль в районе 6 ярдов
с последующим распределение )))
допускаю, что осенью увидим промежуточные дивы, налоги то растут в следующем году((
По ценам на внебирже, тяжело сказать однозначно, но наверно порядка 14 тыс р за акцию
Компания роста+ дивы, по мне так интересно 

Все вышесказанное не является ИИР
просто мысли вслух
 Ждём компанию на Отс, надеюсь биржа скоро ее добавит