Т-Технологии | Тинькофф | ТКС акции

TCS Group опубликовал финансовый отчет по МСФО за 2020 год

Компания сообщила о приостановке выплаты дивидендов в 2021 году для инвестирования в развитие, а оставшиеся средства направит на обратный выкуп до 1 млн ГДР. Отмену и без того низких дивидендов (1,5-2%) частично компенсирует обратный выкуп акций, поэтому данное решение незначительно влияет на оценку.

arinochka1301, абсолютно верное решение!

TCS Group опубликовал финансовый отчет по МСФО за 2020 год

14 лет назад Олег Тиньков создал современный онлайн-банк, в котором одних только брокерских счетов более 2,4 млн., обслуживает более 12,1 млн.клиентов. И банк продолжает нас радовать своими успехами.

Чистая прибыль выросла на 22% по сравнению с предыдущим годом и составила 44,2 млрд руб. (в 2019 г. — 36,1 млрд руб.) Прибыль могла быть и выше, но за год выросли резервы под кредитные убытки почти на 50% до 39,3 млрд руб. Кстати, в 4 квартале 2020 года резервы под убытки снизились на 28% г/г, что может говорить об улучшении качества кредитного портфеля.
С учетом возможного расформирования резервов в течение года ввиду восстановления экономики, прогноз компании по прибыли свыше 55 млрд рублей вполне реализуем.

Общая выручка группы увеличилась на 21% по сравнению с предыдущим годом и составила 195,8 млрд руб. (в 2019 г. — 161,9 млрд руб.).
Выручка не кредитных направлений также показывает рост 47% и уже составляет 37% от общего объема. Это говорит о диверсифицированной структуре бизнеса, что является позитивным моментом для инвесторов. И если убрать весть кредитный доход, банк справится с операц. расходами за счет комиссий.

Доля направлений деятельности, не связанных с кредитованием, достигла рекордного уровня — 37% от выручки и 37% от чистой прибыли группы.

Общее число клиентов составило 13,3 млн (в 2019 г. — 10,2 млн).

Компания сообщила о приостановке выплаты дивидендов в 2021 году для инвестирования в развитие, а оставшиеся средства направит на обратный выкуп до 1 млн ГДР. Отмену и без того низких дивидендов (1,5-2%) частично компенсирует обратный выкуп акций, поэтому данное решение незначительно влияет на оценку.

По объему активов банк является лидером среди частных банков РФ и третьим после ВТБ и Сбера.
Имеется большой кеш (43% от активов), что придает банку запас прочности.
Самая высокая рентабельность среди банковского сектора России

Минусы:
1.Была отменена сделка с Yandex, которая сулила банку большой приток новых клиентов.
2. Недавно председатель правления «Тинькофф» продал бумаги группы на $14 млн.
3. А сам Олег Тиньков продает бумаг на $325, планируя вырученные средства направить на урегулирование личных юридических проблем.
4. США обвиняет Тинькова в сокрытии доходов на сумму свыше $1 млрд. Ему грозит 50% процентный штраф от суммы сокрытия.
5.У Олега серьезные проблемы со здоровьем, суд по экстрадиции в США перенесен на весну 2021г.

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

Марвин_Инвестор, с тем, что Олег — очень непредсказуемый, согласен. С тем, что Сбербанк такой же, не согласен. Сбербанк сохранил дивиденды на уровне прошлого года. Предсказуемая политика в отличие от Тинькофф. Скорее Тинькофф можно сравнить с ВТБ.

Antonio Z, да ландно вам где этот несчастный ВТБ и где Тинек, вы что ?! Однозначно Тинек точно вторым будет после сбера.
Я говорил о развитии экосистемы, причем техническая часть и сервисы многократно превосходят сберовские у Тинька. А что касасается Сбера, там тоже Греф мутил слияния с мылом, с ситимобил. Да и вообще начали экосистему свою усиленно удобрять. В этом смысле взгляды на рост бизнесов Олега и Германа Оскаровича совпадают )

Марвин_Инвестор, я про непостоянство. Другие параметры не сравнивал. Помните ВТБ то про 50% от прибыли на дивиденды говорил, а по факту 10% направил. Так и Тинькофф. Инвестору очень сложно планировать с такими бумагами. В этом плане Сбербанк более понятен.
Технически Сбербанк отстает и от Тинькофф и от ВТБ.

Antonio Z, ну тут надо сразу оговориться что Тинек это не дивидендная история. Поэтому обсуждать несчастные 1% дивы от тинька это ниочем. А то что Олежа решил эти деньги пустить на благое дело я только за.
У сбера там иная ситуация, все таки он госкормушка и бабло гос-во получает с дивов, там отмена или перенос или сокращение дивов — серьезный стресс.

Олега тинькова экстрадируют в СШа за подозрительные махинации 15.03.2021. Полетим камнем вниз ???

3950… и на выход…

Акции TCS Group выглядят дорогими - Финам
TCS Group (головная компания банка Тинькофф) представила отчетность по МСФО за IV квартал и весь 2020 год. Чистая прибыль группы в октябре-декабре выросла на 12% в годовом выражении до 12,3 млрд руб., а по итогам всего прошлого года достигла 44,2 млрд руб., увеличившись на 22,4%. При этом рентабельность капитала (ROE) в 2020 году составила внушительные 40,6%, что является самым высоким показателем в секторе.

Чистый процентный доход группы (после резервов) в прошлом году увеличился на 6,3% до 65,4 млрд руб. Чистая процентная маржа составила 13,2% в IV квартале против 13,1% в III квартале и 14,1% – в аналогичном периоде 2019 года. Стоимость риска в 2020 году выросла до 10% с 8,5% в предшествующем году.

Активы TCS Group в 2020 году выросли на 48,1% до 859,3 млрд руб. Кредитный портфель (после вычета резервов) повысился на 14,4% до 376,5 млрд руб., при этом доля неработающих кредитов в портфеле увеличилась до 10,4% с 9,1% год назад. Коэффициент покрытия неработающих кредитов резервами составил 1,5х. Объем депозитов за прошлый год вырос на 52,3% до 626,8 млрд руб.


Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тинькофф отменяет дивиденды на 2021 год

Сегодня вышла новость, что головная компания Тинькофф Банка планирует временно приостановить выплату дивидендов до конца 2021 года.

На этом фоне глобальные депозитарные расписки TCS Group на торгах Московской биржи потеряли почти 4%, опустившись в моменте до ₽3615,8 за бумагу. К концу торговой сессии бумагам удалось восстановить потери и приблизиться к отметке ₽3950.

На наш взгляд, отмена дивидендов окажет долгосрочное давление на котировки.

Также стоит упомянуть, что 26 февраля наблюдался экстремальный торговый объём около уровня ₽3900. Если предположить, что в этот день инсайдеры закрывали долгосрочные позиции, то цена вряд ли уйдёт сильно выше текущей.

С учётом всей этой информации, мы считаем, что инвесторам следует зафиксировать длинные позиции по депозитарным распискам TCS Group в ближайшие дни.

Наш Телеграм канал: Акции | Московская Биржа

Авто-репост. Читать в блоге >>>

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

Марвин_Инвестор, с тем, что Олег — очень непредсказуемый, согласен. С тем, что Сбербанк такой же, не согласен. Сбербанк сохранил дивиденды на уровне прошлого года. Предсказуемая политика в отличие от Тинькофф. Скорее Тинькофф можно сравнить с ВТБ.

Antonio Z, да ландно вам где этот несчастный ВТБ и где Тинек, вы что ?! Однозначно Тинек точно вторым будет после сбера.
Я говорил о развитии экосистемы, причем техническая часть и сервисы многократно превосходят сберовские у Тинька. А что касасается Сбера, там тоже Греф мутил слияния с мылом, с ситимобил. Да и вообще начали экосистему свою усиленно удобрять. В этом смысле взгляды на рост бизнесов Олега и Германа Оскаровича совпадают )

Марвин_Инвестор, я про непостоянство. Другие параметры не сравнивал. Помните ВТБ то про 50% от прибыли на дивиденды говорил, а по факту 10% направил. Так и Тинькофф. Инвестору очень сложно планировать с такими бумагами. В этом плане Сбербанк более понятен.
Технически Сбербанк отстает и от Тинькофф и от ВТБ.

Тинькофф отчитался о рекордных показателях за 2020 год по МСФО
Общая выручка выросла на 21% г/г и составила 195,8 млрд. руб, а чистая прибыль увеличилась на 22% г/г и составила 44,2 млрд. Доля выручки не связанная с кредитованием возросла до рекордных 37%.

Несмотря на все трудности 2020 года, общее количество клиентов удалось увеличить на 30% до 13,3 млн человек. Кстати, одним из клиентов этого банка является даже основатель Смартлаба :) За 3 года количество активных клиентов может достичь 20 млн. чел. Платформа Тинькофф Инвестиции увеличила выручку более чем в 8 раз (8,1 млрд), а число клиентов достигло 1,25 млн (>60% активных трейдеров на МосБиржи).

Группа сохраняет высокие тепы роста, но и цена акций за последнее полугодие практически удвоилась. Если дисконтировать чистую прибыль по прошлым темпам роста, то по текущим ценам окупаемость находится в районе семи лет. Если предположить, что темпы роста со временем будут снижаться, т.к. возможности по росту клиентской базы и ее монетизации не бесконечные, то фундаментальная доходность акций при нынешней цене может достигать 10% годовых. Это больше, чем сейчас дают десятилетние облигации, поэтому для долгосрочных инвесторов даже по 3700 акции могут быть рассмотрены для покупки.

С другой стороны, более вероятно, что текущие цены соответствуют справедливым среднерыночным значениям для данных показателей. Поэтому, ввиду высокой волатильности, для среднесрочных и краткосрочных покупок акции компании выглядят достаточно рисковыми, так как технически с ростом котировок за короткий срок все больше индикаторов показывает перекупленость, а мотивации инвесторов совершать покупки по возросшим ценам становится все меньше. С другой стороны, планы перейти от дивидендов к обратному выкупу, могут оказать котировкам дополнительную поддержку.

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

Марвин_Инвестор, с тем, что Олег — очень непредсказуемый, согласен. С тем, что Сбербанк такой же, не согласен. Сбербанк сохранил дивиденды на уровне прошлого года. Предсказуемая политика в отличие от Тинькофф. Скорее Тинькофф можно сравнить с ВТБ.

Antonio Z, да ландно вам где этот несчастный ВТБ и где Тинек, вы что ?! Однозначно Тинек точно вторым будет после сбера.
Я говорил о развитии экосистемы, причем техническая часть и сервисы многократно превосходят сберовские у Тинька. А что касасается Сбера, там тоже Греф мутил слияния с мылом, с ситимобил. Да и вообще начали экосистему свою усиленно удобрять. В этом смысле взгляды на рост бизнесов Олега и Германа Оскаровича совпадают )

Тинькофф: отказ от дивидендов

TCS Group планирует приостановить выплату дивидендов в 2021 году. В сообщении компания говорит, что собирается сохранить средства, чтобы инвестировать в дальнейший рост. При этом часть денег может быть направлена на выкуп до 1 млн депозитарных расписок (≈₽3,6 млрд).

Связана ли приостановка дивидендов с возможными сделками слияния и поглощения? На самый очевидный вопрос от инвесторов предправления «Тинькофф» Оливер Хьюз уклончиво ответил: «Нет, не напрямую. Но если мы увидим какие-то возможности, то это не исключается».

Решение отказаться от дивидендов выглядит непоследовательным. В прошлом году компания после перерыва вернулась к выплатам. Однако после суперуспешных результатов последних кварталов вновь отказывается от них.

Ранее СД TCS Group утвердил промежуточные дивиденды за IV квартал 2020 года в $0,24 на ГДР. По текущему курсу это ₽17,7 на ГДР, текущая ДД=0,5%. По итогам всего 2020 года компания рекомендовала дивиденды в размере около ₽62 на ГДР, ДД=1,7% или ₽11,3 млрд в абсолютном выражении.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Совет директоров TCS Group Holdings утвердил дивиденды в размере $0,24 на одну депозитарную расписку. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 24 марта 2021 г. Дивидендная доходность может составить 0,46%. Это будет единственная выплата дивидендов в 2021 г. Группа проводит оценку дальнейшего органического и неорганического роста

Валдис Куксаев, на 1 расписку!
А сколько акций в расписке? Я просто не в курсе. Так что ещё поделить не забудьте :-))))))))

Ну что там? Тиньков Яндекс покупает, как грозился?
не?
или не?

ПРОГНОЗ НА 2021 г.

Учитывая постепенное восстановление экономической активности и высокие результаты за 2020 г., Группа объявляет о следующем прогнозе на 2021 г.:

чистый прирост кредитного портфеля — более 30%;
стоимость риска — 7-8%;
стоимость фондирования — около 3-4%;
доля некредитных доходов — более 40% от общей выручки;
чистая прибыль — не менее 55 млрд руб.

Смотрю прибыль год к году рост в % соотношении сокращается, думаю тенденция сохранится по мне п/е завышен на 20 %+-, тоесть тинек такими темпами как раньше расти не сможет!? Ну и примерно скатиться на 15 в год, клиентуру все сложнее и сложнее будет искать, пенсы и бюджетники массово из сбера не побегут, кешбеки и % на остаток чуть выше среднего по рынку. Ещё одна угроза суд, экстрадиции не известно как закончится, если плохо то котировки прожмут тут и можно зайти будет, а так дорого по мне дак.

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

Марвин_Инвестор, с тем, что Олег — очень непредсказуемый, согласен. С тем, что Сбербанк такой же, не согласен. Сбербанк сохранил дивиденды на уровне прошлого года. Предсказуемая политика в отличие от Тинькофф. Скорее Тинькофф можно сравнить с ВТБ.

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

Марвин_Инвестор, а сам тинькоф 5 % по 2400 отдал… Вобщем все сложно прогнозировать тут, мне больше роста такого быстрого не будет, агрессивная реклама кого могла уже затянула в тинек на нашем рынке

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

Марвин_Инвестор, там все сложно на самом деле я вышел по 2700, ну держал с марта с 900… У топов тоже наверно 400 % светилась доха годовая! вот и вышли на 3000 мне кажется сами не ожидали что 4400 кольнет

Tinkoff Business posted revenues and profit before tax of RUB 11.5 billion and RUB 5.6
billion respectively in 2020, a 17% and 71%
Tinkoff Acquiring’s revenues and profit before tax grew to RUB 11.2 billion and RUB 2.3
billion respectively in 2020, a 33% and 79%

Тимофей Мартынов, я реально видел чела в пусье как он с депо 25 тыщ рублей трейдил по 40 сделок в день на тарифе 0.3 %, слил депо до 9 тыщ… И матюкалься что это развод, хотя обучение прошёл

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

Antonio Z, да не все тут понятно. Просто Олег очень импульсивный дядька. Ну и его же кошмарят судами. Падать может на фоне суда еше, вроде ожидает экстрадиции. По бизнесу все наоборот все ясно. Хотят стать вторым сбером, ведется R%D в целях диверсификации бизнеса. Нужны новые инвестиции как вариант рассматривают разные продукты и др.рынки. Кстати Сбер да и весь крупняк также себя ведет. Ну и слова Олега что будем стремиться к капитализации 25 ярдов вроде тоже тренд прогноза дают.
Для меня пока не понятно зачем топам понадобилось сливать акции зимой, понимали что лучше обкешиться и что светит обвал. ХЗ.
Допускаю рост до 100$ за бумагу.

воообще удивительная папира
кидок с дивами и тишина
всё выкупают )) видимо олежи держат котировки для своих целей — найти того самого лоха и продать детище, раз с яндексом не срослось

VpnS, тут не дивидендная история. А GROWTH EQUITY.

Марвин_Инвестор, а тут вообще не понятная история. Сначала орут, что продают бизнес, потом орут, что никому не продам. То говорят о дивидендах как приоритете, то нет, остановим выплаты. Это компания без понятного направления.

1.25 млн клиентов Тинькофф Инвестиции
Комисс суммарный 8 млрд, за год вырос в 8 раз
жесть масштаб!

Тимофей Мартынов, там
80 % клиентов на тарифе 0.3 % с сделки сидят это русский робингуд! типа акции до 25 тыс в подарок за обучение даёт, по факту от 1.5 до 6 тыс. Рублей у 90 % выпадает, ну и нужно оборот сделать 15 тысяч рублей… Тоесть молодёжь заводит тыщу и делает оборот 15 тысяч, выводит подарочные акции. Халява от тинька, ну а не которые и дальше остаются инвестировать

Tinkoff Business posted revenues and profit before tax of RUB 11.5 billion and RUB 5.6
billion respectively in 2020, a 17% and 71%
Tinkoff Acquiring’s revenues and profit before tax grew to RUB 11.2 billion and RUB 2.3
billion respectively in 2020, a 33% and 79%

1.25 млн клиентов Тинькофф Инвестиции (60% всех активных на Мосбирже приходится на Тинькофф)
Комисс суммарный 8 млрд, за год вырос в 8 раз
жесть масштаб!

ТинькоффБлэк клиенты выросли +2.9М за год(!!!) до 7,5 млн чел.
Это челы которые думают что типа завели себе выгодный пластик, а по факту попали в мощную воронку продаж

Тимофей Мартынов, а в чем подвох с этой воронкой? Условия то по карточкам лучше чем в других банках.