ФосАгро акции

Tonikvzakone, так моих сообщений почти и не было.
Просто тогда изучил фундаментал, перспективы папиры и зашёл.

Ал, да многие здесь примерно так и сделали. И теперь мы все — ошибка выжившего)))

Ал, знал бы прикуп, не читал бы тут ваши сообщения ;)

Tonikvzakone, так моих сообщений почти и не было.
Просто тогда изучил фундаментал, перспективы папиры и зашёл.

Fingal, 3 года назад заходить надо было.

Ал, знал бы прикуп, не читал бы тут ваши сообщения ;)

инетерсно, а почему Смартлаб игнорирует планируемые дивиденды Фосагро и не добавляет их в график? Все остальные быстро появляются, а тут уже который день тишина.

Пусть лучше падает, а то все подорожало, купить в долгую нечего )))

Fingal, 3 года назад заходить надо было.

RayDalio, в мае 2021, как щас помню, были объявлены дивиденды 63 рубля (за 4 кв 2020) при цене акции в тот момент 4700, это 1.35%. Сейчас 12...

Supric, Наглядная таблица дивов от Фосагро:
в конце для наглядности: доходность выплаты в процентах к цене покупки.

Пусть лучше падает, а то все подорожало, купить в долгую нечего )))

Lanalex, одно дело входить в акции ФосАгро в мае 2021, другое дело сейчас на хаях. Про инфляцию — 126 рублей ни о чем, курам на смех, да и а...

RayDalio, в мае 2021, как щас помню, были объявлены дивиденды 63 рубля (за 4 кв 2020) при цене акции в тот момент 4700, это 1.35%. Сейчас 126 при цене ну пусть 7500, это 1.68%.
Все аналитики всегда очень крепки задним умом)))

Lanalex, сами как думаете какой ценовой диапазон будет у акции на этот год? Дивы большие платить не будут в свете всяких дел, будут по 100-1...

RayDalio, с дивами согласен — жирных не будет. Но и уровня в 7000 ровно ждать не буду. Немного увеличу позицию, но немного! Да и на меня ориентироваться не стоит — у всех разные стратегии, я не продаю (почти совсем), я только покупаю, поэтому для меня и текущий уровень нормальный, я больше смотрю на потенциал. Пока был фокус на ТМК, Белуга, Позитив, Инарктика и Башнефть, они показывают у меня результат от 118 до 220% годовых ХIRR… (в рублях).
предполагаю, что осенью (ближе к зиме) мы и 8000 можем перешагнуть, а там посмотрим. у нас в стране что-то предсказывать бессмысленно. Все же знают поговорку: «хочешь рассмешить бога — расскажи ему свои планы».

RayDalio, На горизонте больше 2х — 3х лет практически не имеет значения локальные хаи и лои…

Lanalex, сами как думаете какой ценовой диапазон будет у акции на этот год? Дивы большие платить не будут в свете всяких дел, будут по 100-126 р. за квартал скорее всего.

Экспортные пошлины на удобрения негативно скажутся на бумагах Фосагро и Акрона - Промсвязьбанк
Россия с 1 сентября вводит комбинированные экспортные пошлины на отдельные виды удобрений. Соответствующее постановление премьер-министр Михаил Мишустин подписал 30 августа, оно опубликовано на официальном портале правовых актов вечером в четверг. Срок действия пошлин — до 31 декабря 2024 г. Адвалорная ставка составит 7% от таможенной стоимости, специфическая (то есть минимальная ставка пошлины за тонну в рублях) колеблется в зависимости от типа удобрения — азотные, калийные, фосфорные/сложные — и составляет соответственно 1100, 1800 и 2100 рублей/т.

До текущего момента экспорт удобрений облагался также пошлиной, но она взималась только если стоимость тонны превышала 450 долл. Применялась ставка в 23,5% разницы между 450 долл. и таможенной стоимостью. Если таможннная стоимость была ниже 450 долл., то пошлина была нулевой. В условиях слабой ценовой конъюнктуры сбор Минфина с производителей удобрений за 1 П составил только 6 млрд руб. при том, что за год планировалось собрать более 100 млрд руб. Нововведение негативно скажется на производителях — Фосагро и Акроне, поставив под вопрос их возможности по поощрению акционеров.

«Промсвязьбанк»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Lanalex, одно дело входить в акции ФосАгро в мае 2021, другое дело сейчас на хаях. Про инфляцию — 126 рублей ни о чем, курам на смех, да и а...

RayDalio, На горизонте больше 2х — 3х лет практически не имеет значения локальные хаи и лои…

RayDalio, Я бы с Вами согласился, но есть такой момент как инфляция, которая сжирает деньги с неимоверной скоростью. И облигации здесь никак...

Lanalex, одно дело входить в акции ФосАгро в мае 2021, другое дело сейчас на хаях. Про инфляцию — 126 рублей ни о чем, курам на смех, да и акция снизится еще в цене, когда будет меньше 7000 рублей, то можно присматриваться к ней.

baobab, как говорит один мой финансист покупать можно начинать, если она ниже 7000, другой говорит про ориентир 6500-6300. Да и должны «укат...

RayDalio, Я бы с Вами согласился, но есть такой момент как инфляция, которая сжирает деньги с неимоверной скоростью. И облигации здесь никак не могут наверстать текущую инфляцию. Но при этом эта-же инфляция понемногу толкает стоимость акций вверх, поднимая попутно и доходность (в процентах) дивидендов. На горизонте года это конечно не видно, но на горизонте больше 2-х лет начинает ощущаться очень сильно. Получив +50% по стоимости самой бумаги, доходность дивидендов тоже растёт. Имея среднюю цену бумаги меньше рынка — доходность дивидендов у Вас так же выше рынка (при тех же вложениях). А если ещё посмотреть динамику портфеля в долларах -ухх!!! туда лучше не смотреть, то облигации в таком диком минусе, что смотреть страшно! Тот же фосагро — у меня показывает доходность годовых по методу XIRR — +22% (с учётом начала вложений в эту бумагу в мае 2021 года), а облигации (например СолидЛизинг) — минус 15%. Вот и всё сравнение!!!

Сегодня вступила в силу 7% экспортная пошлина на удобрения

Размер новой экспортной пошлины, введенной правительством Российской Федерации, составил 7%. Также установлена минимальная ставка, которая зависит от вида удобрений. Нововведения будут действовать с 1 сентября 2023 года по 31 декабря 2024 года. Соответствующий проект постановления правительства РФ опубликован на специализированном федеральном портале.

Согласно опубликованному документу, пошлина для всех удобрений одинакова (7%), а вот минимальная ставка зависит от вида продукции. На азотные удобрения она составит не менее 1100 руб. за тонну, на калийные – не менее 1800 руб. за тонну, на фосфорные – не менее 2100 руб. за тонну.

Напомним, что ранее Министерство финансов РФ предлагало ввести с 1 сентября 2023 года единую экспортную ставку в размере 8%. Однако после реакции производителей удобрений ее снизили до 7%, а для двух видов минеральных удобрений (диводорода фосфата аммония и водородфосфата диаммония) и вовсе сделали нулевую ставку.

www.fertilizerdaily.ru/20230901-segodnya-vstupila-v-silu-7-eksportnaya-poshlina-na-udobreniya/

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Олег Дубинский, имхо рано покупать… бумага только начинает падать… от 6000 к зиме нормально будет…

baobab, как говорит один мой финансист покупать можно начинать, если она ниже 7000, другой говорит про ориентир 6500-6300. Да и должны «укатать» до 2% доходности, т.е. до 6500-6400. Мой личный пример — вложена сумма в облигации (свободные деньги, не БС основной), дает мне квартально чистыми 1320 рублей, а если вложить в ФосАгро даст всего 768 рублей… Пока сижу в облигациях.

Россия вводит комбинированную пошлину на экспорт ряда видов удобрений - Интерфакс

РФ с 1 сентября вводит комбинированные экспортные пошлины на отдельные виды удобрений. Соответствующее постановление премьер-министр Михаил Мишустин подписал 30 августа, оно опубликовано на официальном портале правовых актов вечером в четверг.

Срок действия пошлин — до 31 декабря 2024 г. Адвалорная ставка составит 7% от таможенной стоимости, специфическая (то есть минимальная ставка пошлины за тонну в рублях) колеблется в зависимости от типа удобрения — азотные, калийные, фосфорные/сложные — и составляет соответственно 1100, 1800 и 2100 рублей/т.

Источник: https://www.interfax.ru/amp/918783

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Кабмин ввел экспортные пошлины в 7% на некоторые виды удобрений с 1 сентября по 2024 год. Ранее планировалось 8%.
Небольшой позитив.

tass.ru/ekonomika/18631319

ФОСАГРО: причина падения. Думаю, уже можно покупать.ФосАгро по дневным
(последнюю неделю падает):



#ФосАгро
126 руб. на акцию рекомендовал...

Олег Дубинский, имхо рано покупать… бумага только начинает падать… от 6000 к зиме нормально будет…

ФОСАГРО: причина падения. Думаю, уже можно покупать.
ФосАгро по дневным
(последнюю неделю падает):



#ФосАгро
126 руб. на акцию рекомендовал выплатить совет директоров ФосАгро за I полугодие 2023 г.(див.доха 1,6%), это 100%
свободного денежного потока (FCF).

Окончательное решение будет принято на внеочередном собрании акционеров 30 сентября.

В силу снижения финансовых показателей и роста инвестиционных расходов во II квартале свободный денежный поток составил 16 млрд руб.
Это существенно ниже, чем в I квартале, когда он достигал 43,5 млрд руб. (дивиденды тогда составляли 34 млрд руб.).

Бизнес ФосАгро в III квартале из-за слабого рубля и подъема цены на фосфорные удобрения, скорее всего, покажет рост выручки и прибыли относительно II квартала.

ПРИЧИНА ПАДЕНИЯ
(уже в цене).
Неопределенность, связанная с экспортной пошлиной, которая может быть введена чуть ли не с 1 сентября, является риском для финансового результата и дивидендов III–IV кварталов 2023 г.

Учитывая, что негатив уже в цене,
учитывая, что ФОСАГРО выплачивает максимально возможные дивиденды,

Авто-репост. Читать в блоге >>>

ФосАгро — Прибыль мсфо 6 мес 2023г: 41,497 млрд руб (-68% г/г). Дивы 2 кв 2023г: 126 руб. Отсечка Октябрь 2023г
ФосАгро – рсбу/ мсфо
129 500 000 обыкновенных акций
www.phosagro.ru/investors/capital/
Капитализация на 31.08.2023г: 944,055 млрд руб

Общий долг на 31.12 2019г: 66,447 млрд руб/ мсфо 176,984 млрд руб
Общий долг на 31.12 2020г: 101,756 млрд руб/ мсфо 212,402 млрд руб
Общий долг на 31.12 2021г: 113,714 млрд руб/ мсфо 240,804 млрд руб
Общий долг на 31.12 2022г: 108,921 млрд руб/ мсфо 257,893 млрд руб
Общий долг на 30.06.2023г: 180,025 млрд руб мсфо 330,937 млрд руб

Выручка 2019г: 26,730 млрд руб/ мсфо 248,125 млрд руб
Выручка 6 мес 2020г: 40,239 млрд руб/ мсфо 123,996 млрд руб
Выручка 2020г: 62,948 млрд руб/ мсфо 253,879 млрд руб
Выручка 6 мес 2021г: 13,246 млрд руб/ мсфо 176,261 млрд руб
Выручка 2021г: 119,621 млрд руб/ мсфо 420,488 млрд руб
Выручка 6 мес 2022г: 114,795 млрд руб/ мсфо 336,509 млрд руб
Выручка 2022г: 159,538 млрд руб/ мсфо 569,527 млрд руб
Выручка 1 кв 2023г: 41,318 млрд руб/ мсфо 116,178 млрд руб
Выручка 6 мес 2023г: 71,623 млрд руб/ мсфо 212,752 млрд руб

Прибыль 6 мес 2019г: 28,693 млрд руб/ Прибыль мсфо 32,945 млрд руб

Авто-репост. Читать в блоге >>>

ФосАгро опубликовала отчетность по итогам 2 кв. 2023 года.Выручка снизилась на 38% преимущественно за счет снижения мировых цен на удобрения...

Солид Брокер, про 3 квартал согласен с вами, а в 4 квартале Фосагро будет платить 5% разовый налог. Это окажет негативное влияние на прибыль и вряд ли они смогут выплатить 150-200 руб. Вероятно сумма будет меньше и её объединят с дивами за 1 квартал 2024 года и выплатят одновременно следующим летом.

ФосАгро — Прибыль мсфо 6 мес 2023г: 41,497 млрд руб (-68% г/г).
Дивы 2 кв 2023г: 126 руб. Отсечка Октябрь 2023г.

ФосАгро – рсбу/ мсфо
129 500 000 обыкновенных акций
www.phosagro.ru/investors/capital/
Капитализация на 31.08.2023г: 944,055 млрд руб

Общий долг на 31.12 2019г: 66,447 млрд руб/ мсфо 176,984 млрд руб
Общий долг на 31.12 2020г: 101,756 млрд руб/ мсфо 212,402 млрд руб
Общий долг на 31.12 2021г: 113,714 млрд руб/ мсфо 240,804 млрд руб
Общий долг на 31.12 2022г: 108,921 млрд руб/ мсфо 257,893 млрд руб
Общий долг на 30.06.2023г: 180,025 млрд руб мсфо 330,937 млрд руб

Выручка 2019г: 26,730 млрд руб/ мсфо 248,125 млрд руб
Выручка 6 мес 2020г: 40,239 млрд руб/ мсфо 123,996 млрд руб
Выручка 2020г: 62,948 млрд руб/ мсфо 253,879 млрд руб
Выручка 6 мес 2021г: 13,246 млрд руб/ мсфо 176,261 млрд руб
Выручка 2021г: 119,621 млрд руб/ мсфо 420,488 млрд руб
Выручка 6 мес 2022г: 114,795 млрд руб/ мсфо 336,509 млрд руб
Выручка 2022г: 159,538 млрд руб/ мсфо 569,527 млрд руб
Выручка 1 кв 2023г: 41,318 млрд руб/ мсфо 116,178 млрд руб
Выручка 6 мес 2023г: 71,623 млрд руб/ мсфо 212,752 млрд руб

Прибыль 6 мес 2019г: 28,693 млрд руб/ Прибыль мсфо 32,945 млрд руб
Прибыль 2019г: 28,682 млрд руб Прибыль мсфо 49,408 млрд руб
Прибыль 6 мес 2020г: 30,008 млрд руб/ Прибыль мсфо 5,291 млрд руб
Прибыль 2020г: 48,218 млрд руб Прибыль мсфо 16,921 млрд руб
Прибыль 6 мес 2021г: 10,996 млрд руб/ Прибыль мсфо 48,652 млрд руб
Прибыль 2021г: 113,541 млрд руб Прибыль мсфо 129,674 млрд руб
Прибыль 6 мес 2022г: 115,518 млрд руб/ Прибыль мсфо 129,048 млрд руб
Прибыль 2022г: 147,897 млрд руб Прибыль мсфо 184,714 млрд руб
Прибыль 1 кв 2023г: 37,446 млрд руб/ Прибыль мсфо 28,059 млрд руб
Прибыль 6 мес 2023г: 64,008 млрд руб/ Прибыль мсфо 41,497 млрд руб
www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=573&type=4

ФосАгро — Дивидендная история
Период ** Объявлены * Реестр дата * Дивиденд
6 м 2023 * 30.08.2023 ** 00.10.2023 ** 126 руб
1кв 2023 * 26.05.2023 ** 11.07.2023 ** 264 руб

2022 год * 03.03.2023 ** 04.04.2022 ** 465 руб
9 м 2022 * 07.11.2022 ** 19.12.2022 ** 318 руб
6 м 2022 * 18.08.2022 ** 03.10.2022 ** 780 руб
www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=573
www.phosagro.ru/investors/dividends/

ФосАгро опубликовала отчетность по итогам 2 кв. 2023 года.
Выручка снизилась на 38% преимущественно за счет снижения мировых цен на удобрения с максимальных значений начала 2022 года, когда высокий уровень неопределенности и санкционное давление на российских производителей (крупнейших игроков на глобальном рынке удобрений) привели к росту цен на все виды удобрений, на фоне нарушения сложившихся глобальных цепочек поставок. EBITDA упала на 57%, как и скорректированная чистая прибыль.

При этом совет директоров рекомендовал выплатить 126 рублей за второй квартал, что эквивалентно 98% свободного денежного потока. Стоит сказать, что выплаты происходят в соответствии с дивидендной политикой.

Отчетность ФосАгро ожидаемо слабая. Ситуация на рынках удобрений нормализовалась после аномального роста в 2021 году на фоне высоких цен на газ, а также после 2022 года. Сейчас цены и доход ФосАгро стали условно «нормальными». Однако девальвация рубля в третьем квартале должна улучшить показатели компании. В целом мы бы рассчитывали на 150-200 рублей дивидендов в следующие кварталы, что оправдывает текущую цену акций. По мультипликаторам мы также не видим дисконтов, либо премий: P/E TTM 7,3х; EV/EBITDA TTM 6,6х, что на уровне среднеисторических значений. Поэтому ФосАгро подходит для удержания в долгосрочных портфелях, но краткосрочных драйверов тут нет.

Авто-репост. Читать в блоге >>>