ОЗОН Фармацевтика акции

• Компания привлекла 2,8 млрд рублей и более 14 тыс. инвесторов в структуру акционерного капитала.
• Привлеченные в Компанию денежные средства будут направлены на реализацию стратегии устойчивого и прибыльного роста.
• Прирост доли акций в свободном обращении составил 6 пп.

ПАО «Озон Фармацевтика» (далее – «Озон Фармацевтика», «Компания» и совместно с дочерними обществами – «Группа»; MOEX: OZPH), ведущий российский производитель воспроизведенных фармацевтических препаратов, объявляет о завершении вторичного публичного предложения обыкновенных акций (далее – «SPO» или «Предложение») обыкновенных акций на Московской бирже.

• Цена SPO установлена на уровне 42 рублей за акцию, что обеспечило участие крупнейших российских управляющих компаний, институциональных и розничных инвесторов.
• В рамках Предложения Компания привлекла около 2,8 млрд рублей.
• В рамках SPO было продано 65,9 млн акций Компании, в результате чего доля акций Компании в свободном обращении приросла на 6 пп.

Средства будут направлены на реализацию стратегии устойчивого и прибыльного роста.

☑️ Цена SPO установлена на уровне 42 рублей за акцию, что обеспечило участие крупнейших российских управляющих компаний, институциональных и розничных инвесторов.

☑️ В рамках SPO было продано 65,9 млн акций Компании. Доля акций в свободном обращении приросла на 6 пп.

☑️ Компания привлекла заявки от более 14 тысяч лиц. Доли институциональных инвесторов и физических лиц в общем объеме Предложения были поделены в соотношении примерно 63% на 37%.

SPO стало первой крупной сделкой на российском рынке акционерного капитала в 2025 году и является важной вехой на пути укрепления ПАО «Озон Фармацевтика» в статусе ключевого эмитента акций российского фармацевтического рынка.

Увеличение доли акций в свободном обращении создаст условия для включения акций Компании в Первый уровень листинга Московской биржи. Доступ для более широкого круга акционеров будет способствовать росту объема торгов.

Подробнее об итогах SPO и параметрах последующей дополнительной эмиссии читайте в пресс-релизе

Озон Фармацевтика объявила о вторичном предложении акций ( SPO ), давайте разбираться что там к чему:

• Рынку будет предложен пакет акций в размере 55-82 млн шт — это всего 5-7,5% от общего количества акций.

• Деньги пойдут напрямую в компанию, SPO в данном случае — привлечение средств именно в капитал ( так называемый cash-in ).

Другими словами, деньги пойдут на стратегию развития, что, конечно, плюс ( следует из слов основателя Павла Алексенко ):

"… Это, по нашему мнению, будет способствовать дальнейшему росту капитализации динамично развивающегося бизнеса. Привлеченные в рамках вторичного предложения средства полностью поступят в компанию (cash-in) и будут направлены на реализацию нашей стратегии устойчивого и прибыльного роста"

Кратко по компании: у Озон фарм высокие темпы роста, в последние отчеты шли выше собственных прогнозов, есть дивиденды + за первый квартал получили снижение долга, что для компаний роста неплохой маркер в условиях жесткой ДКП.

Ожидается, что цена SPO будет определена по результатам формирования книги заявок и не превысит 48р за акцию + будет не выше, чем цена закрытия основной торговой сессии 19 июня ( последний день сбора заявок ).

Сегодня крайний день, когда можно подать заявку на участие. Что известно к данной минуте?
— компания продаст от 55 до 82 млн акций (5% — 7,5% капитала).
— обещают, что все деньги от SPO пойдут в компанию на развитие бизнеса и снижение долговой нагрузки;
— ценовой диапазон размещения 42 — 45 рублей;
— пишут, что книга заявок покрыта полностью;

На самом деле довольно предсказуемое событие и тот случай, когда SPO выгодно сразу всем участникам.
1) Инвесторы, кто хотел купить акции, но не успел этого сделать ранее по более привлекательным ценам, получили снижение цены на бирже (акции откатились с 60 рублей в начале года) и возможность докупить со скидкой.
2) Компания привлекает капитал самым дешевым из возможных нынче способов и направит его на капекс или сокращение долга, отчего опять же выиграют все акционеры.
3) Улучшится ликвидность, может быть вырастут обороты, компания получит более высокий уровень листинга, что опять же положительно скажется на рейтингах и возможности привлекать займы.

Доброе утро!
Что нового вчера узнал про размещение акций Озон Фарма?
(Вчера пообщались с Дмитрием Коваленко, ir-директором компании)

✅Цена размещения 42-45руб, но не выше, чем будет цена акций на Мосбирже 19 июня

✅быстрый букбилдинг (3 дня) — для того, чтобы не влиять сильно на вторичный рынок акций OZPH
✅схема продажи акций предоставленных мажором с последующей допкой — ничего нового, чисто для скорости сделки, потом будет допка и мажору вернут его акции
✅если делать допку и размещать ее, это растянется на месяца три и все это время может негативно давить на цену акций
✅Дмитрий сказал вчера, что книгу по нижней границе уже собрали (55 млн акций)
✅Объем размещения определяли опираясь на оценку и предварительные консультации с институциональными инвесторами
✅Декларируют 2 цели — пополнить капитал и повысить ликвидность
✅Ликвидность опять-таки для того, чтобы было больше институциональных инвесторов

✅гайденс 2025 тот же: выручка +25%г/г
✅Ждут, что в будущем FCF будет расти не за счет снижения капекса, а за счет роста бизнеса
✅Было 45 тыс акционеров стало 90 тыс акционеров
✅1кв25 был +45%г/г т.к. была низкая база 1кв24; 2 квартал 2025 ждать не стоит таких выс темпов, т.к. база была уже гораздо сильнее
✅рост в 1кв 25 был в упаковках на 4%г/г в рознице, но есть эффект укрупнения упаковок (общий тренд на рынке)
✅точнее чем 2027 не дадим время запуска
✅капексы колеблются по величие в зависимоти от результатов тендеров, которые они проводят по строительству
✅улучшить соотношение оборотный капитал/выручка ниже 72% вряд ли получится в этом году

сегодня последний день сбора заявок

👉капа=50 млрд
👉EV=61 млрд
👉P/E=10,4
👉EV/EBITDA=6,1

https://smart-lab.ru/q/OZPH/f/y/MSFO/

➡️➡️Эфир на VK-VIDEO

➡️➡️Эфир на YOUTUBE 

На сессии РБК «Здоровое общество» в рамках Петербургского международного экономического форума эксперты обсудили будущее дженериков в России.

Коммерческий директор «Озон Фармацевтика» Ольга Ларина подчеркнула, что после окончания патента на оригинальный препарат, компания может предложить пациентам ту же эффективную терапию, но по цене в разы ниже.

Гендиректор DSM Group Сергей Шуляк отметил, что дженерики обеспечивают 2/3 терапии по всему миру, являясь основой фармацевтики.

Несмотря на рост и развитие, рынок дженериков зачастую продолжает сталкиваться с неоправданным недоверием. Мария Денисова, д.ф.н, руководитель экспертно-аналитического центра НИИ им. Семашко подчеркнула необходимость повышения осведомлённости о воспроизведенных препаратах как среди медработников, так и среди пациентов.

«Нам нужно повышать осведомлённость потребителей и профессионального общества», — резюмировал Сергей Еремеев, доцент кафедры промышленной фармации Института профессионального образования Первого МГМУ имени И.М. Сеченова. Открытость производителей, демонстрация совершенствования их производств — это то, что позволит укрепить репутацию отечественных производителей.

Сегодня компания Озон Фармацевтика объявила о вторичном размещении акций (SPO) с последующей допэмиссией объемом 5-7,5% капитала по цене не выше 48 рублей за бумагу. Все средства поступят в компанию для финансирования стратегии, включая развитие биотехнологических проектов «Мабскейл» и «Озон Медика».

Если смотреть отчетность компании за 1 квартал 2025 года, то желание компании привлечь дополнительное финансирование через допэмиссию вполне объяснимо. У компании отрицательный свободный денежный поток, рост долговой нагрузки и снижение ликвидности. После SPO free-float может достичь 15.3%, что улучшит ликвидность акций, но приведет к размытию доли текущих акционеров. Так как точные параметры будущей допэмиссии пока неизвестны, то мы можем говорить только о потенциальном диапазоне таргета по акциям компании после нее. Сейчас с учетом предварительных параметров мы можем говорить о том, что таргет по акциям компании снизится с нынешних 50 до диапазона 35-45 рублей за акцию на горизонте года в зависимости от финальных параметров размещения.

Озон Фармацевтика объявляет о начале SPO акций на Мосбирже

Компания планирует провести следующую схему: вывести дополнительные акции основателя компании Павла Алексенко, после провести допэмиссию на эту же суму и выкупить новые акции.

➕В чем плюсы? Акций станет больше, а free-float может вырасти до 15,3%. Тем самым, Озон станет интересным для большего количества крупных игроков или фондов. Волатильность может также стать меньше из-за роста объема бумаг.

❌В чем минусы? По итогу все равно проводится допэмиссия. Доходы на акцию размываются, при выпуске новых 55-83 млн акций (5-7,5% от капитала). В эпоху высоких ставок, многие компании выбирают именно этот путь.

Цена размещения не превысит 48 рублей за акцию. Участники SPO получат право на участие в допэмиссии по той же цене с lock-up периодом на 90 дней. Привлеченные деньги компания направит на реализацию стратегии роста.

При этом, СД рекомендует выплатить дивиденды в июле в районе 307 миллионов рублей. ГОСА уже 20 июня, а дивдоходность около 0,5%. 

Озон Фармацевтика объявила о намерении провести SPO. 

В рамках SPO будет предложено 55-82 млн акций (5%-7,5% от общего кол-ва акций).

Диапазон цены 42-45 руб. за акцию. 

Также цена размещения не превысит рыночную цену закрытия 19 июня (последний день сбора заявок). Окончательная цена будет определена до 20 июня. 

Окончание сбора 19 июня (завтра). 

На новости о начале SPO котировки за два дня потеряли почти 10%.

Фармацевтический дивизион Ozon наконец-то определился с ценниками для своего вторичного предложения акций. Диапазон 42-45 рублей за штуку — не то чтобы копейки, но и не золотые таблетки.

Интересно, получится ли у них продать этот «лечебный набор» по верхней границе, или инвесторы предпочтут подождать сезонной распродажи? В любом случае, теперь есть четкие ориентиры — осталось понять, насколько они «болеутоляющие» для кошельков покупателей.

Поживем — увидим, но пока что аптечный бизнес Ozon'a явно не страдает от недостатка амбиций. 🧪📉

👉 На нашем канале дали список акций, которые стоит купить в связи со снижением ставки. Подписывайся 😉
➡️ t.me/+lVaR3NbSTdoxN2Zi

Структура сделки прозрачная: локап 90 дней, основатель сохраняет долю, бизнес показывает уверенный рост — выручка +45%, EBITDA +61%. 

Размещение идёт с дисконтом к рынку, что, на первый  делает сделку особенно привлекательной для инвесторов.

Но я бы не делал поспешных выводов — компания только провела IPO и тут же привлекает новые деньги 🤔 Скорее всгео, это свидетельствует о попытке привлечь деньги со стороны без использования займов и повышения долговой нагрузки — тревожный звонок.

К слову, акции $OZPH пошли по негативному сценарию из майского прогноза, что еще раз подтверждает мои догадки — smart-lab.ru/blog/1160557.php 

Коллеги, приглашаю на свой канал для погружения в инвестиции через призму IT и цифровизацию бизнеса, где еще больше актуальных новостей и моих разборов — https://t.me/+-a0sqZD702Y5MDQy 

Свин Копилкин (Дмитрий),
«Параметры SPO Озон Фармацевтики: ценовые ориентиры 42-45 руб за акцию»
Вот вам и ориентиры по заваливанию. Или вы...

это на фоне интервью смартлабу бумага завалилась?

Озон Фармацевтика — ведущий российский производитель лекарственных препаратов, признанный фармкомпанией №1 в 2024 году по версии Forbes. Вчера компания объявила о вторичном размещении акций на биржу для реализации стратегии устойчивого роста.

В прямом эфире обсудим:
👉 Зачем компании понадобилось SPO?
👉 Какие основные драйверы роста видит компания после SPO?
👉 Как компании удается опережать темпы роста отрасли и почему она интересна инвесторам в 2025?

Гостем #smartlabonline станет:
• Дмитрий Коваленко — Директор по связям с инвесторами

Прямые трансляции:
YOUTUBE  ▎VK VIDEO

Также смотрите в записи
ДЗЕН   ▎RUTUBE

По промежуточным итогам SPO, книга заявок покрыта – общий спрос инвесторов на текущий момент превышает нижнюю границу установленного объема SPO в размере 55 млн акций.

Компания уточняет ценовые ориентиры SPO в диапазоне 42-45 рублей за акцию.

Окончательная цена акций в рамках SPO будет установлена не позднее 20 июня 2025 года. При этом ожидается, что она также не превысит цену закрытия основной торговой сессии на Московской бирже 19 июня 2025 года – последнего дня сбора заявок.

Построение книги продолжается. Индикативный объем SPO составляет не менее 55 млн, что соответствует около 5% от общего количества размещенных акций Компании. Окончательные условия SPO будут определены по итогам завершения формирования книги заявок.

Биржевая книга заявок SPO открыта до 18:30 19 июня 2025 года, при этом брокеры могут прекращать сбор заявок заранее.

Все привлеченные в рамках SPO средства поступят в Компанию (cash-in).

В результате SPO доля акций в свободном обращении Компании увеличится. Окончательный размер free-float будет зависеть от количества проданных акций в рамках SPO.