Число акций ао | 102 млн |
Номинал ао | 0.01 руб |
Тикер ао |
|
Капит-я | 511,2 млрд |
Выручка | 2 775,5 млрд |
EBITDA | 161,4 млрд |
Прибыль | 47,8 млрд |
Дивиденд ао | 412,13 |
P/E | 10,7 |
P/S | 0,2 |
P/BV | 14,9 |
EV/EBITDA | 4,5 |
Див.доход ао | 8,2% |
Магнит Календарь Акционеров | |
Прошедшие события Добавить событие |
Срочно в шорт!
Сергей Фелосенко, когда переворачиваться?
idle4you, можно переворачиваться
Срочно в шорт!
Сергей Фелосенко, когда переворачиваться?
Магнит покупает сеть Дикси и Мегамарт в расчёте 29 млн рублей за 1 магазин — это ниже средней цены одного магазина Магнит.
Магнит покупает 2651 магазин в самых платёжеспособных регионах России — Москве, МО и Санкт-Петербурге и Ленобласти.
👍 Таким образом Магнит решил стратегическую задачу выхода на рынок Москвы, МО и Санкт-Петербурга, а также получил шанс вернуть лидерство в ритейле: выручка Магнита с учётом новых магазинов вырастет на 21%.
Сергей Фелосенко,
Думаю, что это палка о двух концах. Такие покупки дают не только плюс, но и минус. Не зря же кто то то продаёт. Значит не такие это прибыльное, если продают.
Выручка конечно вырастет. А операционые расходы нет? Когда МВидео прикупило Эльдорадо, что случилось с дивами и акциями? Долги вырастут однозначно. Цена акции упадет на какое то продолжительное время
Дмитрий, продают потому что их поджали. И условия договоренностей не знаете. Цифру которую вам нарисовали уже отбили
По нашим оценкам, сделка сразу повысит стоимость Магнита на 19 млрд руб., а в долгосрочной перспективе эффект будет зависеть от успеха интеграции и способности Магнита представить привлекательное предложение на московском рынке. Мы пока не учли сделку в нашей модели, ожидая ее завершения и более подробной информации о деятельности ДИКСИ.Красноперов Михаил
Магнит покупает сеть Дикси и Мегамарт в расчёте 29 млн рублей за 1 магазин — это ниже средней цены одного магазина Магнит.
Магнит покупает 2651 магазин в самых платёжеспособных регионах России — Москве, МО и Санкт-Петербурге и Ленобласти.
👍 Таким образом Магнит решил стратегическую задачу выхода на рынок Москвы, МО и Санкт-Петербурга, а также получил шанс вернуть лидерство в ритейле: выручка Магнита с учётом новых магазинов вырастет на 21%.
Сергей Фелосенко,
Думаю, что это палка о двух концах. Такие покупки дают не только плюс, но и минус. Не зря же кто то то продаёт. Значит не такие это прибыльное, если продают.
Выручка конечно вырастет. А операционые расходы нет? Когда МВидео прикупило Эльдорадо, что случилось с дивами и акциями? Долги вырастут однозначно. Цена акции упадет на какое то продолжительное время
Магнит покупает сеть Дикси и Мегамарт в расчёте 29 млн рублей за 1 магазин — это ниже средней цены одного магазина Магнит.
Магнит покупает 2651 магазин в самых платёжеспособных регионах России — Москве, МО и Санкт-Петербурге и Ленобласти.
👍 Таким образом Магнит решил стратегическую задачу выхода на рынок Москвы, МО и Санкт-Петербурга, а также получил шанс вернуть лидерство в ритейле: выручка Магнита с учётом новых магазинов вырастет на 21%.
Приобретение Дикси обеспечит Магниту более широкое присутствие в Московском регионе, Санкт-Петербурге и Ленобласти, которые были слабо освоены ритейлером. Экспансия Магнита составит примерно 20%, что означает потенциально более благоприятные коммерческие условия благодаря сильным позициям в переговорах с поставщиками. Мультипликатор, который предполагает сделка, будет способствовать росту стоимости Магнита: Дикси должна быть приобретена с мультипликатором EV/продажи около 0.31x, в то время как сопоставимый мультипликатор EV/продажи у Магнита составляет 0.43x. Хотя мы считаем сделку в целом позитивной, мы отмечаем, что это сложная сделка, которая потребует дополнительных капитальных и операционных расходов, поэтому на данный момент сложно оценить синергетический эффект.Атон
С начала года акции фуд-ритейлеров снижаются. Это происходит на фоне перетока капитала инвесторов в циклические компании.
При этом компании фуд-ритейла продолжают оставаться инвестиционно привлекательными — торгуются с двухзначной недооценкой и интересной дивдоходностью по итогам 2021 г. (на уровне 8-10%).
В статье расскажем:
По данным Sberindex, в апреле снижение расходов на продовольственные товары составило около 5% г/г. Это обусловлено высокой базой апреля прошлого года, когда был карантин на фоне COVID-19 и потребители ходили преимущественно в магазины у дома. При этом, если смотреть нормализованную динамику к уровню до пандемии (февраль-первая половина марта 2020 г.), расходы на продовольствие продолжают расти.
Вчера Магнит объявил о покупке 100% акций компании DIXY Holding Limited, управляющей розничной сетью «Дикси». Сделка оценивается в ₽92 млрд. Это примерно на четверть больше, чем стоимость Дикси перед делистингом в 2018 году (₽40 млрд капитализации + ₽34 млрд долга).
Зачем Магниту нужна сделка? Ритейлер пытается догнать лидера рынка X5 по общему объему продаж. Дикси даст ₽300 млрд выручки. В сумме с самим Магнитом продажи объединенной компании в 2020 году составили бы около ₽1,81 трлн. У X5 — ₽1,97 трлн.
Помимо этого, Магнит увеличит присутствие в Москве и Петербурге, где у компании исторически было слабое присутствие.
₽92 млрд за Дикси это дорого или дешево? По мультипликатору EV/EBITDA сеть оценена примерно на уровне 4-4,5x — то есть дешевле, чем сам Магнит, у которого мультипликатор составляет 6x. На первый взгляд, покупка выглядит удачным приобретением.
Но насколько Дикси — качественный актив? Среди крупнейших российских ритейлеров Дикси всегда отличался наименьшей эффективностью. В 2016-2017 годы компания первой в секторе показала спад в продажах и убытки. В конечном счете, это привело к делистингу с Мосбиржи. С тех пор Дикси не публикует отчетности, однако, судя по всему, закрытие магазинов и финансовые трудности ритейлера продолжились.
Вчера появилась новость о том, что «Магнит» договорился о покупке магазинов группы «Дикси». Речь идет о 2,6 тысячах торговых точек, большая часть которых расположена в Москве, Санкт-Петербурге и их областях. «Магнит» таким образом наращивает свое присутствие в самых платежеспособных регионах РФ, и по доле рынка приближается к своему главному конкуренту — «X5 Retail». Новость безусловно положительная. Утром акции компании выстрелили вверх почти на 5%. Сейчас этот импульсный рост корректируется.
Прошлый обзор был месяц назад, последний комментарий я давал в Разборе месяца.
Рассматривал возможность шорта при пробое уровня 5050 – 5070, о который цена несколько раз ударялась сверху. После сегодняшней новости о шорте пока можно забыть.