Уоррен Баффетт

Если в первую торговую сессию 2026 года котировки Berkshire Hathaway упадут на 99% (в сто раз!) – то доходность компании за последние 60+ лет ВСЁ РАВНО будет обгонять результаты индекса S&P500 на 0,5% годовых.

Это я к чему: со вчерашнего дня Уоррен Баффет больше не является CEO знаменитой компании Berkshire Hathaway – всего он управлял ей 61 год, с 1965 по 2025. Если бы дедушка вел соцсети – возможно, мы бы увидели, как он меняет свою аватарку в Линкедине соответствующим образом…

Короче, как ни крути – а дед навсегда останется абсолютной легендой!

Почему Баффет сидит в кэше? Этот сценарий может изменить ВСЕ в 2026 году. Уоррен Баффет держит рекордный объём кэша и не спешит входить в рынок. Почему крупнейший инвестор мира выбрал именно эту стратегию и на какой сценарий он делает ставку перед 2026 годом? В этом видео разбираем, чего ждёт Баффет: рецессии или обвала рынков, почему облигации могут не спасти при инфляции, и чем его подход отличается от нашей стратегии. Сравниваем два сценария: дефляционный и инфляционный. Показываем, какие активы выигрывают в каждом из них. 2026 год может стать точкой развилки, и к нему стоит готовиться уже сейчас.

ОБЗОР НА YOUTUBE: youtu.be/vM_JCSJ2QEM

ОБЗОР НА ВК ВИДЕО: vkvideo.ru/video-228764295_456239092

ОБЗОР НА RUTUBE: rutube.ru/video/0b6561a785a034d5b0dbd46a1baf6998/

НАШ ТГ КАНАЛ: t.me/tradeinsider_official

Уоррен Баффетт. «Оракул из Омахи». Живая икона мира инвестиций, чье имя стало синонимом феноменального успеха. Мы читаем его цитаты, изучаем стратегии и покупаем акции его холдинга, веря в непогрешимость гения. Но что, если я скажу, что секрет Баффетта не в том, что он никогда не ошибается, а в том, как он эти ошибки признает и исправляет?

Истории успеха вдохновляют, но истории провалов — учат. Сегодня мы снимем позолоту с памятника и посмотрим на три реальные инвестиции, которые у легендарного инвестора не задались. Это поможет каждому, кто только начинает свой путь, понять главное: проигрывают все. Даже гении.

1. Tesla: Осторожность, которая стоила миллиардов

Ошибка: Недооценка дизруптивного роста.

Баффетт — приверженец «ценностного инвестирования». Он покупает то, что понимает, по цене ниже реальной стоимости. Электромобили и харизматичный Илон Маск долгое время оставались за пределами его круга компетенции. Он открыто признавался, что не инвестирует в бизнес, который не может предсказать на 10-20 лет вперед.

За несколько дней до подачи документов Google представила Ironwood — чип, который обеспечивает производительность уровня Nvidia примерно за пятую часть стоимости. Через неделю они выпустили Gemini 3, обученный без использования оборудования от Nvidia.

❓ Почему это меняет всё

• Обучение передовой модели на Nvidia стоит 3–4 млрд;
• Google может сделать это за 600–750 млн, используя TPU Ironwood;
• Все остальные лаборатории платят примерно на 400% процентов больше за те же вычисления;
• Google владеет своим аппаратным стеком, в то время как все остальные его арендуют.

Anthropic уже заказала 1 млн TPU, и другие компании выстраиваются в очередь.

❓ Почему именно сейчас

Баффет купил Alphabet сейчас, так как компания стала единственным крупным игроком в ИИ, которого не могут загнать в угол поставщики чипов.

❓ Что будет дальше

• Если Google Cloud ускорится, Nvidia потеряет монополию.

Все эксперты комментируют новость о покупке Berkshire Hathaway нового крупного пакета акций Alphabet (Google):

Warren Buffett через Berkshire Hathaway впервые приобрёл 17.9 миллионов акций Alphabet на сумму примерно $4.3 млрд в третьем квартале 2025 года — это одна из самых крупных технологических инвестиций Berkshire за последние годы и десятая по величине позиция в портфеле компании на конец квартала.

Акции Alphabet на новостях выросли примерно на 1.4-1.7% в момент публикации отчёта, что эксперты связали с неожиданностью такого шага со стороны Berkshire, традиционно осторожно подходящей к технологиям. На CNBC отмечают: это главный новый технологический ход Berkshire после первоначальных инвестиций в Apple.

В то же время Berkshire продолжила сокращать свою позицию в Apple, продав около 15% акций Apple в квартале, однако эта компания осталась самой крупной позицией в портфеле.

Также отмечают, что приобретение акций Alphabet — последнее крупное решение инвестиций, подписанное самим Уорреном Баффетом на посту CEO, так как он готовится к уходу со своего поста.​​ 

С грустью узнали, что в этом году завершается 60-летняя эпоха пребывания Баффетта во главе одной из крупнейших инвестиционных компаний в мире. Пост генерального директора перейдет к заместителю — Грегу Абелю. 

После смерти Баффетта большая часть его состояния перейдет фонду Giving Pledge, который Баффетт основал вместе с Биллом и Мелиндой Гейтс. Бизнесмен отдельно отметил, что управлять Giving Pledge будут и его дети. 

Также по традиции Баффетт дал несколько напутствий. Например, не корить себя за прошлые ошибки, а учиться на них и двигаться дальше. Еще одна рекомендация — найти хороший пример для подражания. 

Bloomberg оценивает инвестиционный портфель Berkshire Hathaway примерно в $380 млрд. Там есть крупные пакеты в Apple, American Express, Bank of America, Coca-Cola и Chevron.

По открытым данным, в портфеле Berkshire Hathaway более пяти страховых компаний. Так, в страховой компании Chubb Limited позиция фонда — примерно на $8 млрд. В Unitedhealth Group — позиция примерно на $1,6 млрд. А компанией GEICO фонд владеет на 100%. Более того, GEICO – единственная компания, логотип которой вы найдете на главной странице сайта Berkshire Hathaway. 

Вчера вечером вышла новость что Баффет походу уходит на пенсию.

Меня это не удивляет.

Мой дед, который родился с Баффетом в один год, умер в прошлом году😢. До этого у него уже довольно давно были некоторые когнитивные расстройства.

Как можно оставаться публичным/ актуальным/ работоспособным в таком возрасте, я вообще не представляю

Особенно когда на тебе ответственность за инвестиционный процесс.

Делаем ставки: сколько проживет Баффет?

🍀 Корни и удача
• Омаха сформировала его мышление и сеть контактов;
• Приписывает свой успех скорее удаче, чем таланту;
• Признает, что время в итоге побеждает, хотя и нужно работать каждый день.

👩‍⚕️ Старение и здоровье
• Благодарен судьбе за долголетие;
• Говорит, что хорошие врачи и удача спасали его не раз;
• Принимает старение как часть игры и считает, что нужно продолжать, пока можешь приносить пользу.

💸Акции и благотворительность
• Он делает пожертвования в фонды своих детей;
• Хочет, чтобы большая часть его акций Berkshire пошла на благотворительность;
• Планирует сохранить блок акций класса А, пока инвесторы не будут полностью уверены в Греге Абеле.

🧭Управление и культура
• Предупреждает советы директоров о необходимости следить за когнитивным снижением у руководства;

Уоррен Баффетт в честь Дня благодарения опубликовал письмо инвесторам и объявил, что передает более $1,1–1,35 млрд акций Berkshire Hathaway четырем семейным фондам. В письме Баффетт поделился деталями своего плана по передаче большей части состояния на благотворительность и рассказал, что после его смерти управлять распределением оставшихся средств будут его дети, а для них назначены преемники (в случае их ухода раньше времени). В письме также были размышления о жизни, семье, ответственности за богатство и анализ того, почему миллиардер принципиально не создает “династическое наследие” — он всегда считал, что детям следует дать столько, чтобы они могли реализовать свои идеи, но не так много, чтобы потерять мотивацию и драйв к достижению успеха самостоятельно.

Уоррен Баффет выпустил своё ежегодное благодарственное письмо, в котором объявил, что перестанет писать годовой отчёт о Berkshire и «уйдёт на покой», так как Грег Абель станет генеральным директором компании в конце года. Баффет конвертировал 1800 акций класса А в 2,7 миллиона долларов и пожертвовал около 1,1 миллиарда долларов четырём семейным фондам. Он планирует сохранить значительную часть акций класса А до тех пор, пока акционеры не убедятся в компетентности Абеля. Баффет подчеркнул, что ускорение пожертвований не меняет его взглядов на Berkshire. В своём письме он отметил: «Величие достигается не накоплением огромных сумм… Доброта бесценна, но и не требует затрат». Баффет также заявил, что продолжит писать благодарственные письма.

Сегодня, 10 ноября 2025, Уорен Баффетт опубликовал письмо инвесторам, о котором сообщает CNBC. Это, вероятно, его прощальное письмо с поста CEO Berkshire Hathaway — в нем Баффетт поделился мыслями о благотворительности, принципах инвестирования и перспективах компании. Письмо предназначено как для акционеров, так и широкой публики, и охватывает такие темы, как важность долгосрочного подхода, спокойствия на рынках и ключевые идеи для инвесторов.​

Вот часть ключевой цитаты из письма Баффета, которая приводится CNBC:

«Если вы обладаете темпераментом, который заставляет вас нервничать, когда все вокруг взволнованы, вы вряд ли получите значительную прибыль от инвестирования на длительном горизонте...»

Баффетт советует рассматривать вложения в акции так же, как покупку фермы или дома — без постоянной оглядки на котировки, а исходя из долгосрочной доходности. «Когда рынок падает, мы рады, ведь можем купить больше акций дешевле, а когда растет — наоборот, грустим, что придется платить дороже,» — отмечает он.

Нельзя получить ребенка за один месяц, оплодотворив девять женщин

🟡Почему терпение важно
Баффет построил Berkshire Hathaway, выбирая качественные компании и позволяя сложному проценту работать десятилетиями. Быстрая прибыль манит многих, но его результаты доказывают, что настоящее преимущество — это умение ждать.

🟡 Проблема краткосрочного мышления
Уолл-стрит требует быстрого роста и квартальных побед. Это давление приводит к решениям, которые вредят долгосрочной ценности.

🟡 Не только об инвестициях
Тот же принцип применим к трейдингу, стартапам, инновациям и политике. Погоня за скоростью в сферах, требующих времени приводит к ухудшению качества.

Суть уроков Баффета проста — рост нельзя форсировать. Терпение и дисциплина — это конкурентные преимущества на финансовых рынках.

Когда мир сходит с ума от мемных акций и трейдеров, зарабатывающих миллионы на кликах, один человек остается непоколебим.
Его стратегия кажется до смешного простой: купи и держи. Но за этой кажущейся пассивностью скрывается глубокая, почти философская система, которую можно назвать «инвестиционной дзен-буддисткой».
Речь не о том, «во что инвестировать». Речь о том, каким человеком нужно стать, чтобы инвестировать как Баффетт.

💰Первый принцип: Круг компетенции — ваша крепость

Баффетт никогда не инвестирует в то, чего не понимает. Его концепция «круга компетенции» — это не про знание всего, а про честное признание в своем незнании.
«Важно знать, где находятся границы твоих знаний. Мне безразлично, насколько велик этот круг. Но мне небезразлично, где проходит его граница».
Пока тысячи инвесторов бросаются на рынки криптовалюты или высокие технологии, Баффетт спокойно проходит мимо. Это не консерватизм. Это высшая дисциплина. Он не играет в игры, правил которых не знает. Его стратегия — не в том, чтобы поймать каждую волну, а в том, чтобы поймать одну, но зато свою, и оседлать ее до конца.

Книга Роберта Хагстрома — подробный разбор подхода Уоррена Баффета, одного из самых известных инвесторов мира. Автор показывает, как из небольшого стартового капитала можно выстроить систему, способную работать десятилетиями. Текст основан на реальных решениях и наблюдениях, поэтому читается легко и даёт много практических ориентиров.

Что внутри?

• История становления Баффета как инвестора, от первых сделок до структуры Berkshire Hathaway.

• Разбор его ключевых принципов: выбор понятных бизнесов, расчёт внутренней стоимости и терпение на длинной дистанции.

• Логика принятия решений — почему Баффет делает ставку на фундамент, а не на эмоции рынка.

• Понимание капитала как живой системы: деньги, менеджмент и репутация работают вместе.

Зачем читать инвестору

1.Чтобы увидеть, как простые и последовательные решения формируют устойчивый результат.

2.Чтобы понять, что эффективность строится на дисциплине, расчёте и времени.

3.Чтобы взять ориентиры: инвестировать в то, что понимаешь, и оценивать риск до входа, а не после.

💥Уоррен Баффетт: Оракул из Омахи, который играет в долгую

В мире высокоскоростных трейдеров, криптовалют и мемных акций он кажется живым анахронизмом. Он не пользуется смартфоном, живёт в одном и том же доме 60 лет и обожает «Кока-Колу» и чизбургеры. Его состояние измеряется десятками миллиардов долларов, и почти все оно заработано на фондовом рынке. Его зовут Уоррен Баффетт, и он — живая легенда, чьи простые принципы оказались мощнее самых сложных финансовых моделей.

✍️Философия, которую может понять каждый: «Лучше купить замечательную компанию по справедливой цене, чем посредственную компанию по замечательной цене»
Если Роберт Кийосаки — это пророк дерзких финансовых стратегий, то Баффетт — гений здравого смысла. Его подход к инвестициям, известный как «стоимостное инвестирование», основан не на предсказании будущего, а на поиске неоспоримой ценности.

Вот краеугольные камни его метода:

🎯Инвестируйте в бизнес, а не в акции. Баффетт никогда не смотрит на тикер как на просто символ. Он задаёт вопрос: «А хотел бы я владеть этим бизнесом целиком?» Он изучает продукты компании, её бренд, управленческую команду и «ров», защищающий её от конкурентов.

Если бы Уоррен Баффетт имел российское гражданство, стал бы он таким же успешным инвестором или пошел бы работать на завод?

Конечно, это шуточная гипотетическая ситуация. Уоррен Баффетт – заслуженно уважаемый инвестор, который славится умением эффективного инвестирования на фондовом рынке США.

Самого Уоррена Баффетта вдохновляют труды профессора Бенджамина Грэма, основателя теории стоимостного инвестирования.

При этом Бенджамин Грэм в своей книге «Разумный инвестор» рекомендует больше инвестировать в экономику своей страны, подразумевая США, чего и придерживается его ученик Уоррен Баффетт.

Поэтому возникает вопрос – а что делать гражданам других стран, читающих такие рекомендации? Тем более, что сейчас далеко не все инструменты зарубежных фондовых рынков находятся в нашем распоряжении.

На протяжении столетий фондовый рынок США проходил много кризисов, что его закалило и сделало крайне привлекательным для сохранения и приумножения сбережений.

Однако, российский рынок довольно молод, и он пока не зарекомендовал себя как стабильно надежный инструмент сохранения сбережений.

Многие пытаются скопировать, во что инвестирует Уоррен Баффетт. Его советы разлетаются с огромной скоростью, потому что он всегда готов поделиться своими мыслями об инвестициях.

Подробно разобраться в его методе помогут книги, написанные теми, кто изучает его стратегию. Например, «Уоррен Баффетт. Правила богатства» Джона Грэшема или «Правила инвестирования Уоррена Баффетта» Джереми Миллера.

📍 «Если вы не готовы владеть акциями в течение десяти лет, даже не думайте о том, чтобы владеть ими в течение десяти минут»

Начинающему инвестору необходимо развить в себе терпение и умение мыслить долгосрочными горизонтами. Как учит Баффетт, не стоит приобретать акции, руководствуясь лишь каким-то одним новостным поводом — допустим, выходом хорошей отчётности или информацией о выпуске нового продукта.

📍 «Лучшее время для продажи акций — никогда»

Ежедневная торговля снижает доходность из-за комиссий брокера. Главная прибыль приходит не от частых сделок, а от долгосрочного владения акциями. Стратегия Баффетта построена на этом принципе: покупая актив, он намерен хранить его годами. Хотя он иногда корректирует портфель и делает исключения, основное правило — держать купленные бумаги как можно дольше.