Посторонним В.

Начать торговать

←3791 3792 379337943795 →

Вадим Рахаев17:21
Вадим Рахаев,
1. Проблема корпоратов — околонулевая эффективность — или пустые стаканы, где даже нищеброду несущему копеечку с завода не во...

any_to_real, околонулевая эффективность — это как? Есть флоатер с доходностью RUONIA (или КС) +1.15%. Околонулевая эффективность — это как понимать?

Про пустые стаканы — если у тебя портфель в миллиардах измеряется, то согласен. Если в миллионах, то вес одного флоатера у тебя в достаточно консервативном портфеле не более 20 тысяч рублей на миллион. Если портфель более 5млн — будешь вынужден запихивать больше 29014 и прочих ОФЗ-ПК — 250млн до 3млрд в день тебе же хватит в стакане?
Ответить 0
any_to_real14:52
any_to_real, брр.
1. Какие проблемы у флоатеров на росте ставки или на снижении? Колебание в 1% у низколиквидных?
2. ФРС очевидно заигрывает...

Вадим Рахаев,
1. Проблема корпоратов в принципе — околонулевая эффективность — или пустые стаканы, где даже нищеброду несущему копеечку с завода не войти-не выйти©; или в стакане сидит жиробас, который держит нужную ему цену, и может делать это месяцами; если же, что редко, ликвидная облигашка, то чем она ликвиднее, тем сильнее доходность к офзшкам будет стремиться.
Посмотрим еще, что будет во флоатерах, когда все на выход ломанутся. Предположительно, воя будет много
2. Вот сколько лет наблюдаю, столько лет это так у «экономистов» и работает — а потом мы вам объясним почему на этот раз все пошло не так, как мы говорили
Ответить + 1
Ramak14:28
Ramak, это фото от следователя?

Вадим Рахаев, Не, чур меня. Со следаками дело не имел, а вот с дознавателем приходилось. Одного раза вполне достаточно
Ответить + 2
Вадим Рахаев14:22
Когда Рома сказал благоверной, что собирается трейдерить на всё

Ramak, это фото от следователя?
Ответить + 2
Вадим Рахаев14:22
Вадим Рахаев,
вот только облиги просели. старые. и новые просядут. кто туда потекет в здравом уме?
просевшее могут скупать. а новое?

Lucia f, старые проседают, так как выходят новые с предложением большей доходности, а не наоборот. Наоборот схема работает долго. Помимо ОФЗ-ПД, там вагон ОФЗ-ПК есть куда перетекать.
Ответить 0
Вадим Рахаев14:19
Вадим Рахаев, Ну, вот я как раз и тех, кто и перевел акцульки в депозит. Была б моя воля, конечно, все бы на лудоманство трейдинг фиганул, н...

Ramak, я не переводил — просто входящий поток во флоатеры направляю весь, с очень малыми докупками компании с очень крепким балансом.
Ответить 0
Вадим Рахаев14:18
Вадим Рахаев, я дал этому название «синдром Олейника» — когда человек абсолютно логично регулярно обосновывает почему рынок рухнет через пол...

any_to_real, брр.
1. Какие проблемы у флоатеров на росте ставки или на снижении? Колебание в 1% у низколиквидных?
2. ФРС очевидно заигрывается последнее десятилетие. Сознательно или нет — не знаю, но опускать начинают уже в момент, когда начинается рецессия.
Ответить 0
Ramak12:23
Вадим Рахаев, Ну, вот я как раз и тех, кто и перевел акцульки в депозит. Была б моя воля, конечно, все бы на лудоманство трейдинг фиганул, н...

Когда Рома сказал благоверной, что собирается трейдерить на всё

Ответить + 4
Lucia f12:22
Вадим Рахаев, опять ставку к рынку привязываешь? А это работает только в глубокой теории. В той же самой, по которой, что ЦБ, что ФРС, в сво...

any_to_real, и сильно не один
Ответить 0
Lucia f12:21
any_to_real, теории основана на двух вещах:
1. Реальная цель.
2. Разумность толпы.

Хоть со вторым и проблемы, но толпа делится на две катег...

Вадим Рахаев,
вот только облиги просели. старые. и новые просядут. кто туда потекет в здравом уме?
просевшее могут скупать. а новое?
Ответить + 1
Lucia f12:16
всем здрасти ))
Ответить + 5
Ramak11:50
any_to_real, теории основана на двух вещах:
1. Реальная цель.
2. Разумность толпы.

Хоть со вторым и проблемы, но толпа делится на две катег...

Вадим Рахаев, Ну, вот я как раз и тех, кто и перевел акцульки в депозит. Была б моя воля, конечно, все бы на ~~лудоманство~~ трейдинг фиганул, но разве ж с благоверной поспоришь
Ответить + 2
any_to_real11:21
any_to_real, теории основана на двух вещах:
1. Реальная цель.
2. Разумность толпы.

Хоть со вторым и проблемы, но толпа делится на две катег...

Вадим Рахаев, я дал этому название «синдром Олейника» — когда человек абсолютно логично регулярно обосновывает почему рынок рухнет через полгода, с цифрами и красивыми графиками. С июня 20-го по июнь 21-го наблюдал, потом надоело
Про «форвардные дивиденды» просто скину ссылку на Силаева — smart-lab.ru/blog/1033462.php — не скажу, что глубоко знаком с творчеством персонажа, и что даже не глубоко знаком, но Алхимик пару раз кидал на него ссылки, а у того озвучивается давно очевидная для меня мысль — «в лоб» котировкам плевать на дивдоходность. Желающие могут погуглить авторитетного персонажа далее на эту тему.
С фондами тоже сомнительно — фондам-то точно плевать на див и купонную доходность, их волнует только стоимость пая, а с последним у облиг есть проблемы, даже у флоатеров.
Ну и, наконец, то, что я пишу тут уже каждые полгода — просто открываем SP500 и видим как индексы, скорее, растут на росте ставки и падают на снижении, такой вот анекдотец, господа и дамы
Кому не нравится SP500, могут Турцию с мая 2023-го смотреть, например.
Ответить + 3
Вадим Рахаев08:53
Вадим Рахаев, опять ставку к рынку привязываешь? А это работает только в глубокой теории. В той же самой, по которой, что ЦБ, что ФРС, в сво...

any_to_real, теории основана на двух вещах:
1. Реальная цель.
2. Разумность толпы.

Хоть со вторым и проблемы, но толпа делится на две категории:
— Толпа как множество малых инвесторов;
— Фонды активного управления, где лежат деньги толпы.

Что-то мне подсказывает, что при КС 20% обе части толпы (фонды будут первыми) резко сообразят размер спреда между форвардным дивидендом своей корзины и потенциалом роста и с другой стороны доходностью облиг.

Можно не замечать спред 2-3%, так как форвардная доходность неочевидна. Можно забить на спред 4-5%, но не увидеть спред 10%+ уже сложно. При 20% я считаю, что кратно усилится переток в облиги и депозиты.
Ответить + 2
Вадим Рахаев08:49
Вадим Рахаев, просто у тебя в первом варианте чтобы выйти ровно-ровно (наверное) на 16,9 в конце декабря (на 10 дней) изменение на 25 бп… А ...

igorwolf, на счёт 25бп при таких ставках — безусловно, ты прав. Пришлось подогнать решение ради результата.
Ответить + 1
genubat00:08
Численность населения Земли превысила 8 млрд человек
Увеличение населения планеты на 1 млрд произошло за 12 лет. Отметки 8,5 млрд человечество, согласно прогнозам ООН, достигнет к 2030 году

кто же вас всех кормить-то будет?
Ответить + 1
genubat00:02
genubat, Можно сказать горох — почти квадратный стал из-за тесноты струча?! НО на вопрос не ответил — «он у тебя на шпалере»!

Chef, конечно на шпалере. Так и он растет лучше, и собирать можно по мере созревания. Я 3 года назад сделал 2 съемных шпалеры. Убрать/поставить дело 10 минут. если не забуду, завтра фотку сделаю
Ответить 0
any_to_realВчера, 23:12
igorwolf, и ты пытаешься сберечь свои нервы, пытаясь подогнать к нижней границе. А теперь попробуй посмотреть на верхнюю границу, которая на...

Вадим Рахаев, опять ставку к рынку привязываешь? А это работает только в глубокой теории. В той же самой, по которой, что ЦБ, что ФРС, в своих прогнозах выступают не лучше инфоцыган.
А я, например, буду покупать просадки, просто потому что кэш из трэш©, и трэшем этим заваливает. И что-то мне подсказывает, что я такой совсем не один.
Ответить + 3
igorwolfВчера, 23:12
igorwolf, и ты пытаешься сберечь свои нервы, пытаясь подогнать к нижней границе. А теперь попробуй посмотреть на верхнюю границу, которая на...

Вадим Рахаев, просто у тебя в первом варианте чтобы выйти ровно-ровно (наверное) на 16,9 в конце декабря (на 10 дней) изменение на 25 бп… А при ставке в конце второго десятка совершать такие незаметные «ужимки и прыжки» несолидно уже что ли...)
Ответить 0
igorwolfВчера, 23:02
igorwolf, и ты пытаешься сберечь свои нервы, пытаясь подогнать к нижней границе. А теперь попробуй посмотреть на верхнюю границу, которая на...

Вадим Рахаев, я не нервничал) ещё в пятницу прикинул без куркулятора: полгода+ 16%, полгода- 18%, средняя ±16,9%. Посчитал сейчас с куркулятора — 16,86, чуток округлили и 16,9) Вот и спросил до скольки знаков после запятой считают)
Ответить + 2
Вадим РахаевВчера, 22:53
Вадим Рахаев, а думаешь они не округляют? Мягкий сценарий получается даже если ничего больше не менять — 16,86 (округлили — 16,9)

igorwolf, и ты пытаешься сберечь свои нервы, пытаясь подогнать к нижней границе. А теперь попробуй посмотреть на верхнюю границу, которая на мой взгляд более вероятна.

Я лишь пытаюсь понять предельные просадки на рынке и базовую тактику действий — смотреть при этом лучше все варианты.
Ответить + 1
Вадим РахаевВчера, 22:51
Вадим Рахаев, а думаешь они не округляют? Мягкий сценарий получается даже если ничего больше не менять — 16,86 (округлили — 16,9)

igorwolf, там много сценариев, но если ничего не менять, то в коридор не попадёшь.

К тому же ты не учитываешь три момента:
1. В текущий момент используются монетарные средства борьбы с инфляцией, чья природа структурная, а не монетарная.
2. ЦБ 4 раза за последние 12 месяцев скорректировал свой прогноз в сторону повышения.
3. Все проинфляционные факторы в текущий момент не показывают признаков совокупного разворота. Само собой, мы смотрим назад, а ЦБ, обладающий колоссальным объёмом данных имеет возможность смотреть вперёд. Возможно, там видится улучшение ряда показателей, но точно это не про рынок труда и разворота в ожиданиях тоже нет.
Ответить + 1
igorwolfВчера, 22:10
Поколдовал немного с цифрами сценариев решений ЦБ. Если воспринимать выданный в пятницу прогноз ЦБ по ставке буквально (коридор 16.9-17.4%),...

Вадим Рахаев, а думаешь они не округляют? Мягкий сценарий получается даже если ничего больше не менять — 16,86 (округлили — 16,9)
Ответить + 2
Вадим РахаевВчера, 21:31
Поколдовал немного с цифрами сценариев решений ЦБ. Если воспринимать выданный в пятницу прогноз ЦБ по ставке буквально (коридор 16.9-17.4%), то для точного попадания в границы существуют всего два варианта:
16.9% средняя по году получается при повышении на 50бп в сентябре, снижении на 50бп в октябре и снижении на 25бп в декабре.
17.4% средняя по году получается при повышении на 200бп в сентябре, сохранении ставки в октябре и снижении на 150бп в декабре.

При сценарии 16.9% по всей видимости риторика уже на сентябрьском заседании будем умеренной или умеренно-оптимистичной и рынок развернётся к росту.

При сценарии 17.4% мы можем нащупать хорошее такое дно к концу сентября.

Добавлю незакомментированный скриншот сценария 17.4% для наглядности. (если не воспринимать буквально диапазон, а позволять отклонения в пределах менее 0.05%, то количество сценариев возрастает до 6, вероятных до 4 уже в 2024 году и на 2025 год множится кратно)

Ответить + 3
ChefВчера, 18:54
Chef, привык я к своему) Магазинный горох, он мелкий… как горох. Опять же гербециды-пестициды в моей плодоовощной не водятся

genubat, Можно сказать горох — почти квадратный стал из-за тесноты струча?! НО на вопрос не ответил — «он у тебя на шпалере»!
Ответить + 1

←3791 3792 379337943795 →

Посторонним В.

Уважаемые коллеги! Данная ветка форума является строго охраняемой злыми собаками частной территорией, для общения любых адекватных дам и господ на общерыночную тематику. Общие правила Смартлаба обязательны к исполнению. Дополнительно и особо строго (без мотивировочной части и апелляционной инстанции) пресекаются тупость, лень, гордыня (понты). Правила могут изменяться модераторами ветки на ходу без объяснения причин, немедленно вступая в силу задним числом. Trespassers Will Be Shot. Survivors will be shot again

Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:

Новости Посторонним В.

Ленты

Форумы

Участники

Котировки

Акции

Календарь

Информация

Книги