фьючерс MIX

Стремительное улучшение ситуации в геополитическом поле и сохранение ключевой ставки ЦБ в декабре привели к взлету российских акций. С нижней точки 17 декабря 2024 г. индекс Мосбиржи прибавил 38%. Мы задались вопросом, каким мы видим значение индекса Мосбиржи, если бы все стало «нормально», т.е. без высокой ключевой ставки и геополитики.

На конец 2024 г. мультипликатор P/E российского рынка акций составлял 3.9х. Если предположить, что чистая прибыль российских компаний («Е» в знаменателе) в 2025 г. останется на уровне 2024 г.  (это слабо прогнозируемая величина, поэтому мы принимаем его значение на уровне прошлого года, как для случайного блуждания), то P/E 2025 исходя из текущих котировок составляет 4.5х. Рост с 3.9х до 4.5х в текущем году был обусловлен началом переговоров между РФ и США по урегулированию украинского конфликта.

Мультипликатор P/E = 4.5х соответствует требуемой доходности в 22.4%, которая состоит из доходности 5-летних ОФЗ 16.3% (безрисковой ставки) и премии за риск инвестирования в рынок акций 6.1%.

Предлагаем три идеи, которые можно реализовать с помощью фьючерсов на Московской бирже: покупка контрактов на акции Alibaba, продажа немецкого индекса DAX и Индекса МосБиржи.

Потенциальная доходность идей указана в зависимости от размера гарантийного обеспечения (ГО), необходимого для открытия позиции по фьючерсу. Если вы не знакомы с фьючерсами, то рекомендуем изучить вводный материал на эту тему.

1. Акции технологического сектора Китая подскочили, но рост, вероятно, ещё не исчерпан

Параметры

• Покупка мартовского фьючерса на акции Alibaba. Код контракта — BBH5.
• Цена покупки: текущий уровень 128,4 пункта.
• Цели и потенциал: 139 пунктов, +50% от ГО
• Срок: 1 месяц

Суть идеи

Интерес к китайскому техсектору усилился после успеха ИИ-модели DeepSeek, которая быстро стала востребованной благодаря высокой эффективности и низким затратам на разработку. Позитивные оценки технологических компаний Китая в сравнении с западными конкурентами вновь привлекли внимание глобальных инвесторов.

Во что бы я вложил свои деньги в 2025 году?

Поделимся мнением уже завтра в прямом эфире.

На эфире обсудим:
— Какие перспективы у ВДО?
— Акции уже поздно покупать?
— Рубль или валюта?

Интересно? Подключайтесь 20 февраля в 16-00!
🌐Youtube 
📺Rutube
💙ВК

Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности

Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт

Российский рынок акций может вырасти на 73% к 2026 году, если продолжится снижение ключевой ставки и премии за риск. Главным драйвером станет деэскалация конфликта на Украине, которая может привести к восстановлению импорта, притоку капитала и улучшению корпоративного управления

Инвесторы уже начинают переводить деньги из фондов ликвидности в акции, а ожидаемые рекордные дивидендные выплаты в 2025 году (до 5,8 трлн рублей) могут стать дополнительным катализатором роста, сообщают аналитики

— — — — — — — —

Перспектива роста на 73% звучит воодушевляюще и как будто даже реально ! 

Но никого не смущает, что в последние недели все понесли деньги в рынок + много позитивных новостей и прогнозов на сильный рост? 🤔

— — — — — — — — 

Приглашаю в канал степную братву, там ещё больше интересных разборов, обсуждений и прочих полезностей — t.me/+Hqf_BrCvO5NkYWY6

В понедельник я говорила, что рост на новостях имеет свойство резко заканчиваться — smart-lab.ru/blog/1117409.php

Так и случилось — сразу после сообщений, что переговоры закончились, рынок пошел внизу. Индекс Мосбиржи упал с пикового уровня 3333 до 3221 сегодня или -3,36% 📉

При этом подчеркну, что никакого негатива от переговоров не было — напротив, по сообщениям от представителей и СМИ, все было отлично 👍 

Поэтому текущее падение рассматриваю исключительно как «sell the fact» и опцию для новых покупок.

✔️ В случае коррекции, интересными уровнями для покупки будут 3180 / 3140 / 3060  

Ребят, вы что скажете? Готовы покупать рынок по текущим или ждете падение ниже ?

Приглашаю вас присоединиться к моему Telegram-каналу, где я делюсь экспертной аналитикой, полезными инсайтами и практическими советами по инвестициям и финансам — t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli, буду рада видеть вас среди подписчиков! 😊

Основной индикатор российского рынка акций — индекс Мосбиржи IMOEX является бенчмарком для оценки эффективности инвестиций и модельным портфелем для инвесторов. 

Превзойти доходность индекса оказалось непростой задачей. Даже большинству профессиональных фулл-тайм управляющих с командой аналитиков сложно обыграть рынок. Индекс акций полной доходности MCFTR, включающий дивиденды, за последние 5 лет смогли обогнать 17 ПИФов из 55, не считая тех, которые за этот период закрылись.

Также не все зарубежные управляющие справились со стратегией «копипаст». Чем продолжительнее период выборки, тем меньшему количеству фондов удалось достичь доходность индекса.

Доля инвестиционных фондов с доходностью ниже индекса

#MIX — 3.25📊

📢На текущий момент цена актива показывает локальное коррекционное движение на фоне восходящей тенденции, по которой мы и будем работать. В моменте роста была сформирована крупная область недельной поддержки 326100 — 328025, а также уровень 334050. Тестирование данных областей допускается в формате ложного пробоя в связи с тем, что данный области взяты с недельного таймфрейма. Для более точного входа в лонг мы будем использовать часовые уровни. Обратим внимание на область поддержки 320700 — 322000, которая была сформирована в ключевом моменте движения цены. На ретесте данной области мы будем откупать данный актив. Лимитный ордер следует разместить на верхней границе.

📌Параметры ордера:
▫️Тип ордера: buy limit (лимитная покупка)
▫️Точка входа: 322000
▫️Стоп лосс: 314175
▫️Тейк профит: 342450

🚀Целью данного откупа является снятие ликвидности за сформировавшимся хаем на отметке 342450. Именно здесь следует разместить наш итоговый тейк профит. Промежуточная цель 334050.

Главное из заявлений Дмитрия Пескова:

• Переговоры Путина и Трампа могут состояться до конца февраля, но могут и позже;
• Путин определит переговорщика с США после того, как Вашингтон назовет своего;
• Возможность участия Мединского в переговорах по Украине зависит от решения президента;
• Переговоры с США — очень важный шаг для будущего урегулирования по Украине;
• Париж пока не связывался с Москвой по поводу желания Макрона поговорить с Путиным;
• Пока в восстановлении отношений с США сделан первый шаг, выводы озвучивать рано, но настрой деловой;
• РФ и США прежде всего обсуждали вчера собственные отношения;

t.me/tass_agency

По рынку, пока все в рамках плана.Так и жду диапазон покупок для завершения четвертой волны. В старшем плане все без изменений, дальнейший растущий тренд по волне (5).

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Всех приветствую!🤝 

🖌Думаю, многие заметили, что рост рынка понемногу сходит на нет сейчас, особенно в «пустых» на идею активах. 

Либо это уход в очередной боковик с отметкой на рост, либо коррекция, к которой я более склоняюсь. 

📰 Новости и ажиотаж позитива понемногу сходят на нет, вечером я подготовлю для вас срез с потенциально хорошими краткосрочным сетапами в лонг/шорт. Поторгуем. 

Сейчас появилась загруженность делами, поэтому последние дни не торгуем, от части. 

Поддержите 👍,  на дистанции мы с вами показываем исключительный результат!✅

t.me/+6Q2QfEI1JRIyYTcy — мой канал, где новости, аналитика и торговые идеи появляются быстрее, чем где-либо, что позволяет принимать решения своевременно. Присоединяйтесь!

 Закрытие медвежьим баром, максимум выше, а минимум ниже предыдущего дня, говорят о силе продавцов выше 3300, и силе покупателей ниже 3200 в данный момент.

1) 3360,67 — новый максимум, который указывает на продолжение роста в неделях.

2) 3144,12 — разворотная точка наверх в днях, выше которой доминирует рост к 3500.

3) 3220,31 — дно предыдущего дня, при пробое которого, вероятно снижение цены в зону покупок 3150 — 3200.

4) 100 — 200 пунктов (150 средняя) — допустимая величина отката по истории индекса, а 3360 — 3160 = 200, что укладывается в рамки коррекции, и не является сломом восходящего тренда.

Итог: Выше 3300 — четко видны продавцы, а ниже 3200 — покупатели. Возможное снижение на 3150 — 3200 укладывается в рамки коррекции. Так как недели — месяца растут, цена выше 3144,12, то рост цены на 3500 очень вероятен.

morning note☕️

IMOEX (2358) снизился по итогам дня на 1.5%. Позавчерашние лидеры роста слабее рынка SGZH/MTLPR/VTBR. PLZL/MOEX сильнее общей динамики. Волатильность ожидаемо повышения на фоне переговоров РФ и США в Саудовской Аравии. На факте (как всегда) окончания переговоров логично было ожидать небольшой выпуск пара, хотя новостной фон по переговорам оказался кмк очень хорошим. Перекладка в длинные ОФЗ вчера закончилась (из акций остались только отдельные имена). Сегодня ждем отскока акций на вчерашней речи Трампа.

RGBI (105.8) закрылся +0.12%. Сегодня Минфин РФ проведет аукционы по размещению ОФЗ 26247 и 26245, что давит на длинный конец кривой. Сегодня также будут опубликованы данные по недельной инфляции (которые кмк уже не релевантны для активов, так как сценарий мира будет дезинфляционным и именно это должно быть в фокусе).

Переговоры в Эр-Рияде оказались позитивными. Основное, помимо очевидного желания найти компромисс по Украине, это заявление Рубио о снятии (хоть и частичном) санкций с России.

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена ушла в откат, вернувшись ниже сильной поддержки 335125 и чуть-чуть не дойдя до своей трендовой, берущей свое начало с хаев 2021 года и пока цена выше этого уровня (а также горизонтали 324575) рост может возобновиться. При уходе цены ниже 324575 снижение скорее всего продолжится с первой целью в виде границы желтого канала. Пока смотрим за тестом ближайших уровней и в случае их отработки присоединяемся е движению
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 335125 и 324575, а также трендовой 327725
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильного гориз.уровня 341225

На часовом графике цена после утреннего отката вернулась на тест своего уровня 340150 и отбившись от него, снова поехала вниз, закрыв день тестом снизу своего локального уровня 332300. При возврате цены выше этого уровня с ретестом можно пробовать лонг. В случае продолжения снижения смотрим за тестом поддержек ниже — отбой лонгуем, а пробой с тестом снизу поддержек — шортим

В последнее время, все внимание инвесторов приковано к геополитическим новостям. Конечно, о политике говорить хочется меньше чем о инвестициях, но на текущий момент именно она — королева бала.

Мюнхенская конференция по безопасности, которая проходила с 14 по 16 февраля, поддала жару в политических дебатах. Вице-президент США Джей Ди Вэнс выступил с речью, где назвал главной угрозой Европы ее собственных политиков, а не Россию и Китай. Основные претензии шли в сторону не прозрачной демократии.

Понятное дело европейским участникам форума это не понравилось. Конфронтация в разных взглядах на одни и те же вещи на лицо. Та же самая ситуация происходит и по Украинскому вопросу.

🟢С одной стороны, мы видим как происходят некоторые сподвижки в сторону переговоров. В Кремле подтвердили встречу с американской делегацией сегодня в Эр-Рияде. Будут обсуждать двухсторонние отношения и дальнейшие этапы переговоров.

🔴С другой стороны, мы видим как недовольна Европа. Зеленский заявил, что Украина не признает переговоры в Саудовской Аравии. Да и сам Евросоюз не в восторге от того что США не особо учитывает их мнение и сторону.