комментарии Ремора на форуме
-
dm, если вас не устроит дивиденд от 2,08к до 4,16к. на акцию + рост курсовой стоимости до отсечки от +50% ( к июлю), то конечно фиксируйте… :)- Тимофей Мартынов, идут против здравого смысла… :) кто последний тому и депо порвут.
- Чистый убыток «МРСК Сибири» в 2016 году по РСБУ увеличился в 7,6 раза!
Ждем отчеты остальных дочек ...
МРСК Юга, МРСК СК ...
============
Убытки все рано надо покрывать чем-то.
Не сложными математическими вычислениями можно легко подсчитать какие дивиденды будут оптимальными для Россетей ... у которых 80% ФСК ЕЭС ...
17 ярдов выпадающих доходов + 20% доля акционеров. — это только для того чтоб закрыть дырку по предписанию Минэнерго
+ Убытки дочек покрыть (на помощь дочкам в прошлом году ушло 26 млрд.р.)
+ свои дивиденды заплатить.
Общая сумма очень существенная набегает. Главный дивидендный донор = ФСК ЕЭС ...
Тут не так сложно провести анализ и прикинуть перспективы выплат.
25% по РСБУ будет мало ...
===================
Хотя и без дивидендной доходности Чистые активы существенно выросли. - Вадим, в Постановлении запрос был исходя из более высоких показателей отчетности… :) подождем… в любом случае сейчас должна доходность быть выше 2к. на акцию. Муров заикался об инвестиционной привлекательности акций ФСК… соответственно и дивы должны быть растущими.
- Вадим, расчеты почти верные… :) только 95% от РСБУ платили без корректировки на бумажную прибыль.
В случае, если запросит Правительство РФ 50% от МСФО (оно будет выше РСБУ), то могут попросить сделать поправку на бумажную прибыль. в остальных случаях этого не делают. Пример = прошлогодние выплаты и выплаты дивидендов Сургутнефтегаза с валютных депозитов (прибыль бумажная, валюту в рубли не переводили чтоб ее получить).
И скорее всего выплаты будут исходя из МСФО… :) - Виталий, надо учитывать, что отчет ФСК ЕЭС вышел значительно выше ожиданий… :)
Нерезиденты люди консервативные и им по барабану на ТА, они его рисуют собственными деньгами ...
Позы после отчета они еще не начали наращивать, то ли еще будет… :) - Alexrad, надо исходить сейчас из настоящего… :) впереди дивное раллей. Я ждал отчет РСБУ, чтоб понять в каком размере будут дивиденды. его определили от 2,08к. до 4,16к. = Чистая прибыль 8,32к. на акцию за год! По МСФО ожидаю больше.
=============
сейчас ИК будут повышать прогнозы по дивидендам. первым скорее всего будет доход с 0,5к до 2,08к. надо лишь прогнозировать будущие события. а за ним пойдет вверх и прогноз по стоимости.
сейчас с уверенностью можно сказать, что на отсечку цена ФСК ЕЭС за акцию выйдет выше 40к.… :) может и НОМИНАЛ проколет. - Тимофей Мартынов, рыночная нет. но реальная экономика да… :)
если мы помимо ЧП будем вести еще статистику оценки компаний в рынке (что сложнее), то увидим что ни одна ликвидная акция кроме ФСК ЕЭС не торгуется ниже НОМИНАЛА. я не говорю о том что прибыльная компания!… и на 50%!!! — при этом имеет Чистые активы в 1,5 раза выше данного плинтуса. + растущая прибыль. Кто-то просто этого не понимает. Я удивляюсь иногда нашему эмоциональному рынку. Индейское племя, не знающее цену своих компаний. Отдающее золотые слитки в обмен на стеклянные бусы, причем по весу изделий 1 к 1 … Я не исхожу из рыночных спекуляций… :) я исхожу из того, что актив рано или поздно оценят согласно экономическим показателям… - Тимофей Мартынов, пакет ИРАО должны продать в ближайшее время, как непрофильный актив… :) а в нем +100 млрд.р. прибыли лежит…
=========
дело сейчас больше не в рентабельности. а в недооценке (вернее оценке ниже плинтуса одного из самых рентабельных энергетического актива)… не гоже с такой прибылью торговаться ниже НОМИНАЛА! - Тимофей Мартынов, отчет превзошел даже мои ожидания на 50%… :) а переоценка пакета ИРАО ожидаема была на 35 млрд.р. и учтена в прежних ожиданиях. ФСК превзошла самые смелые прогнозы. даже ВТБ ожидали 85 ярдов только от МСФО — теперь его ожидания выше 100… 8,32к. Чистой прибыли на каждую акцию = рост Чистых активов с 70к. на акцию до 78,32к. на акцию… есть куда расти котировкам.
- Koyot, смотрим в бюджет на 2017г.
http://asozd2.duma.gov.ru/work/dz.nsf/ByID/CA11764875CAFAD94325805A005EE2BE/$File/1%2011%20Госимущество.pdf?OpenElement
стр. 93. строка 48. ПАО «ФСК ЕЭС» = 50% от ЧП …
пока ориентируемся на бюджет РФ 2017г., речи об исключениях не идет. Правительство РФ не будет переверстывать бюджет страны, доходы уже учтены. - Тимофей Мартынов,
базовая Чистая прибыль ФСК ЕЭС на акцию 0,0832р. по РСБУ получается.
при 50% дивы = 4,16к. на акцию ...
============
и даже при 25% = 2,08к. на 1 акцию ... но данный вариант маловероятен...
Более ранние мои расчеты давали порядка 3к., поход к 50к. за акцию неизбежен!
зачем теперь продавать раньше НОМИНАЛА? надо покупать… :) - базовая Чистая прибыль ФСК ЕЭС на акцию 0,0832р. по РСБУ получается. при 50% дивы = 4,16к. на акцию… :)
- Артем Воробьев, учимся считать :) 106 млрд.р. Чистая прибыль по РСБУ. если дадут 50% = более 50 млрд.р., за прошлый год дали 17 млрд. = 1,33к. А тут мы получаем порядка 4к. при 50%… маловероятно, что примут словесные интервенции о 25%, но это так же получается более 2к. на акцию = почти 10% от текущей. при 50% около 20% ...
- ФСК ЕЭС выложила Годовую отчетность РСБУ! Чистые активы выросли на 100 млрд.р. ! https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=379&type=3
- Тимофей Мартынов, думаю весной 30к. пробьет… :) отчеты совсем скоро выложат. а там прибыль ожидаю на высоте ...
- ИК ДОХОДЪ сегодня увеличил таргет по ФСК ЕЭС и Россетям
Еще вчера ДоходЪ выставлял таргет ФСК ЕЭС = 0,33р., а сейчас уже прогноз 0,3433р.- ожидаем рост выручки быстрее рынка
- значительно недооценена по капиталу
- низкая долговая нагрузка
- Предложение Минэнерго по «дочкам» Россетей. Сопоставляем с Планом Бюджета. Потребности и реальность. http://smart-lab.ru/blog/381880.php
================
Разбираем ситуацию с предложением и делаем выводы, заглядывая при этом в план БЮДЖЕТА НА 2017г.
Цитирую дословно написанное:
... Пока внесли тот вариант, который учтен при расчете доходов бюджета на текущий год. … Речи об исключениях не идет!
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
