комментарии Александр Е на форуме

Народ, а почему роста нет на объявленном предложении по дивам? Почему-то думал сейчас вверх пойдёт, а оно как-то топчется… Или мы уже наверху? :)

Dmitry Wch, навес из акций. Крупный игрок сдаёт в рынок свою долю, держит бумагу на 285, пока не сдаст — наверх не едем.

Ещё и дивиденды одобрили. Красота!

The Consumer Financial Services Segment Net Loss for the first quarter 2019 was RUB 532 million ($8.2 million) as compared to a Net Loss of RUB 679 million for the same period of the prior year resulting from the expansion of operations of the SOVEST project and corresponding Segment Net Revenue growth.
Совесть пока в убытке, но он сокращается.

The Small and Medium Enterprises Net Loss was RUB 5 million ($0.1 million) as compared to a Net Loss of RUB 153 million in the prior year. The significant reduction of net loss was primarily driven by the development and scaling of the Tochka business as well as by the decrease in costs driven by the transfer of the Tochka multi-bank project to the new entity – JSC Tochka, which has commenced its business operations on February 1, 2019.
Точка в безубыток вышла

Total Adjusted Net Revenue (Total Segment Net Revenue) for the quarter ended March 31, 2019 was RUB 5,367 million ($82.9 million), an increase of 31% compared with RUB 4,099 million in the prior year

Adjusted EBITDA: For the quarter ended March 31, 2019, Adjusted EBITDA was RUB 2,336 million ($36.1 million), an increase of 61% compared with RUB 1,450 million in the prior year.
Adjusted and Segment Net Profit: For the quarter ended March 31, 2019, Adjusted Net Profit (Total Segment Net Profit) was RUB 1,653 million ($25.5 million), an increase of 53% compared with RUB 1,081 million in the prior year
Очень хорошие результаты

в этом году модно платить высокие дивы, думаю фск не будет отставать от гп и сбера.

Шен Ци (S как доллар), это было бы очень вероятно, если б ФСК платило дивы напрямую государству. В отличие от ГП и сбера ФСК платит не в бюджет, а Паше. А тот денег не платит никому :(

2.2. Дата проведения заседания совета директоров эмитента: 16.05.2019 г.
2.3. Повестка дня заседания совета директоров эмитента:
1. Предварительное утверждение годового отчета Общества за 2018 год.
2. Рекомендации годовому (по итогам 2018 года) общему собранию акционеров о порядке распределения чистой прибыли (убытков) Общества по результатам отчетного 2018 года, определение размера, срока и формы выплаты дивидендов.

Сдал сегодня последнее. Не нравится ни отчетность, ни перспективы уменьшения ключевой ставки, ни постоянные приколы (то ошибка клиента, то зерно). Теперь по 80- буду думать.

Александр Е, снижение ключевой это даже хорошо, люди из депозитов в биржевые инструменты перекладываются
www.kommersant.ru/doc/3966149

Бух, это всё замечательно, ещё бы компенсировало потенциальное снижение процентных доходов.

По 1050 эта бумага будет шикарной инвестицией на любой срок.

Сдал сегодня последнее. Не нравится ни отчетность, ни перспективы уменьшения ключевой ставки, ни постоянные приколы (то ошибка клиента, то зерно). Теперь по 80- буду думать.

Нет предпосылок явных, чтобы цена так упала. Отчёты хорошие, по мультипликаторам тоже всё хорошо, никаких негативных событий не произошло. Единственное- это не оправдались ожидания по дивам, вместо 13% дали 8-9%. И всё… Это только эмоции. Явных факторов для снижения больше не было.

Роман Владимирович, бумага просто вернулась туда, где должна находиться.

Александр Е, как это вы определили где она должна находиться? Читайте ниже пост. Я пишу перспективу на инвестиции от года и выше

Роман Владимирович, мой взгляд на бумагу как на квазиоблигацию. Платить дивы будут по 160 с небольшим ростом год к году вне зависимости от роста прибыли, всё что сверху будет как и сейчас уходить в роснефть. Сейчас ДД 8-9%, ну и нормально. Может быть и побольше, с учётом общемировых рисков и возможным снижением цены нефти.

Нет предпосылок явных, чтобы цена так упала. Отчёты хорошие, по мультипликаторам тоже всё хорошо, никаких негативных событий не произошло. Единственное- это не оправдались ожидания по дивам, вместо 13% дали 8-9%. И всё… Это только эмоции. Явных факторов для снижения больше не было.

Роман Владимирович, бумага просто вернулась туда, где должна находиться.

Смотрю я в отчетность Башнефти и не вижу там ничего такого, чтобы они долго летели вниз…

Smoketrader, меня в отчётности немного смущает рост дебиторки за три года с 12 (двенадцати) до 163 (ста шестидесяти трёх) миллиардов. При всего 500 тысячах (тысячах, карл!) рублей на счетах на конец года.
Прибыль есть, живых денег нет. Welcome to IIS World!

Александр Е,
Стойкое ощущение выкачивания денег РН из башни не покидает — кредиты, дебиторка похоже и не удивлюсь что и инвестиций минимум

Dmitry84, это не ощущение, и не только по башнефти :)

Я кстати чето не понял:

кто контролирует Мостотрест в итоге?
Ротенберг или Благосостояние?

Тимофей Мартынов, Благосостояние давно вышло из бумаги, Ротенбергу продало.

Александр Е, блин, я думал это Ротенберг вышел

Тимофей Мартынов, входят, выходят, не бумага, а проходной двор! ))

Смотрю я в отчетность Башнефти и не вижу там ничего такого, чтобы они долго летели вниз…

Smoketrader, меня в отчётности немного смущает рост дебиторки за три года с 12 (двенадцати) до 163 (ста шестидесяти трёх) миллиардов. При всего 500 тысячах (тысячах, карл!) рублей на счетах на конец года.
Прибыль есть, живых денег нет. Welcome to IIS World!

Я кстати чето не понял:

кто контролирует Мостотрест в итоге?
Ротенберг или Благосостояние?

Тимофей Мартынов, Благосостояние давно вышло из бумаги, Ротенбергу продало.

Залили знатно. Столько народу ждало супердивы. В Распадской похоже было.

Александр Е, Откуда инфа, что ждали супер дивы? У меня давно цифра 158,95 фигурирует, в таблице. Причём не сам даже считал, а у какого-то аналитика позаимствовал. Дали бы больше порадовался.
Открылась она сегодня по 1745 чуть ниже чем должна 1931-159=1772 — Закрыться должна выше 1772, если народ думает, что следующие дивы будут не ниже 159 руб.
В общем обычное повеление на отсечке.

Потеряев А.А., отсечка в июне, сегодня не было никаких отсечек.

Дмитрий, Не в этом смысл. Размер дивов уже не поменяется. они просто не обновили инфу. Это ответ к тому, откуда взяли супер дивы?

Роман Владимирович, куча избушек, зазывал и экспертов уповали на кратный рост дивидендов вслед за ростом прибыли, игнорируя фактор ИИС.

Портфель от 07.05.2019 Башнефть.

Дисклеймер- автор не несёт ответственности за любые последствия вызванные применением данного материала. Данный материал является личным мнением и не несёт в себе рекомендации к действию.

 

Случилось то из-за чего я продавал префы и покупал  обычку.

smart-lab.ru/blog/493715.php

Вышла новость по Башнефти :

http://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=ZFBR1vyBO0mTBK0MMBASsA-B-B

дивиденд 158,95 это 27,7% от прибыли.

Напомню что по див. политике компания обязуется платить не менее 25%.

 

При таких дивидендах интересная цена для покупки префов в районе 1600 руб, причём исторически при сопоставимых дивидендах префы стоили в районе 1300-1400!

 

С обычкой всё сложней, так как исторически даже при таких дивидендах и при худших показателях прибыли меньше 2000 она не стоила.

 

Однако решил  продать весь пакет на открытии, посмотрим, успею ли я это сделать.

Есть много за и против, но основное что повлияло на это решение максимумы по ММВБ.

 

Если не получится, то сильно расстраиваться не буду так как компания очень дешёвая по фундаментальным показателям и рано или поздно она будет повышать дивиденды.

 

 

Позже будет дополнение….

читать дальше на смартлабе

Роман Ранний, а в обычке в чём идея?

Александр Е, фундаментально дешёвая компания

Роман Ранний, и? Саратовский НПЗ ещё дешевле, но толку от него тоже нет.
Такие компании потому и дешевы, что мажор не делится заработанным с рядовыми инвесторами.

На самом деле паника не лучший подсказчик в принятии решения. Сейчас будут дивы порядка 8%, а в конце года выплатят ещё за 3 квартала, а может и 4 квартала. Так что пережду волну паники. Перспектива есть 8%+ в конце года.

Роман Владимирович, с чего вдруг будут платить промежуточные? Всё ещё надеетесь на щедрость ИИС?
Бюджет Башкирии годовыми дивами наполнен, больше платить незачем. Роснефть своё заберёт дебиторкой.

Александр Е, В 2017 году выплачивали за 3 квартала в конце года. Возможно (не утверждаю) что могут и в этом году так выплатить.

Роман Владимирович, там Сечин махинировал с налогами, промежуточные в 2017 на самом деле были за 2016. С 2015 года башня ежегодно платит 150-160 р, чуть больше, чем нужно для бюджета Башкирии.

На самом деле паника не лучший подсказчик в принятии решения. Сейчас будут дивы порядка 8%, а в конце года выплатят ещё за 3 квартала, а может и 4 квартала. Так что пережду волну паники. Перспектива есть 8%+ в конце года.

Роман Владимирович, с чего вдруг будут платить промежуточные? Всё ещё надеетесь на щедрость ИИС?
Бюджет Башкирии годовыми дивами наполнен, больше платить незачем. Роснефть своё заберёт дебиторкой.