Тимофей Мартынов
Тимофей Мартынов личный блог
03 августа 2023, 22:46

Такого сильного ралли на индексе IMOEX мы не видели с 2005-2006 годов и вот почему

Для того, чтобы проверить свою гипотезу, я построил на дневном графике IMOEX индикатор RSI по 30 дням.
И действительно, он подтвердил мои интуитивные ощущения.
Последний раз RSI поднимался так высоко лишь на ралли в 2005-2006 годах.
Такого сильного ралли на индексе IMOEX мы не видели с 2005-2006 годов и вот почему
Реально, на протяжении последних 15 лет тот вынос, который мы видели 31 июля по индексу после продолжительного аптренда, как правило предвещал начало коррекции...
Но после выноса рынок продолжает расти 3 дня подряд, причем с ускорением. Такого паттерна не было ни разу за 15 лет.

Какой вывод?
А вывод простой. Чтобы понять текущее ралли, надо изучать историю 2005-2006 года.
131 Комментарий
  • 11 11
    03 августа 2023, 22:48
    Не надо. Это другое© 
  • Андрей Матросов
    03 августа 2023, 22:48
    Да такой сильной мировой инфляции не видели с 70 и 2000 годов. Наш рынок реально в минусе за 5 лет. Это рублёвый растёт на росте валюты. Радости мало, особенно в сентябре будет.
  • FrBr
    03 августа 2023, 22:49
    Ты нам просто скажи, разворот или нет =)
  • Inspektor
    03 августа 2023, 22:51
    я думал детали прочитать уже раскрытую тему, а тут думать надо у меня подписочка оформлена! За что деньги платим . Как ты сказал в одном из своих видео люди не хотят вникать почему оно растет или падает, они хотят знать, когда купить или продать! я как раз их этих!
      • V.
        03 августа 2023, 23:39
        Тимофей Мартынов, это субъективный тезис. ТА позволяет определить лучшие точки входа и выхода для фундаментальных идей, что приносит дополнительную доходность за счёт матаппарата.
        • Дмитрий
          04 августа 2023, 17:15
          V., или наоборот отрежет прибыль у хорошей фундаментальной идеи.
          Которая имеет особенность переоцениваться скачками(в т.ч. на отчетах или иных значимых корп. новостях), не давая откупить по ценам предыдущих выходов.
      • master1
        03 августа 2023, 23:44
        Тимофей Мартынов, не моё мнение от 27.07.23:
        Это действительно очень похоже на 2005 год. когда большую часть бумаг физики покупали просто потому что растет.
        t.me/ProfitGate/11603
        • 11 11
          03 августа 2023, 23:46
          master1, физиков по сравнению с нынешним количеством — практически не было. От слова совсем.
          • Veterok
            04 августа 2023, 10:24
            11 11, пришло «племя младое, незнакомое!». Оно выросло в информационном поле другого качества. Думать о деньгах и делать деньги стало престижно.
    • Алексей
      03 августа 2023, 23:55
      Inspektor, в точку коллега!!! Жму руку)
    • Максим
      04 августа 2023, 13:58
      Inspektor, прост переведи мне свои деньги… лучше пусть они достанутся мне чем какому то пи… ру из Лондона.
  • DavidD
    03 августа 2023, 22:52
    На RTSI не вижу выносов
  • Muamar Gaddafi
    03 августа 2023, 22:57
    эх Тимофей. Вроде столько лет в рынке, а все мыслишь паттернами и повторениями.

    Мозговик ресерч свой зачем кормишь? Неужто неясно, что сейчас играют макрофакторы, а именно:
    1. Внутренние бабки по большей части физиков (20 трлн) — бежать некуда.
    2. Импорт восстановился по большей части, при сокращающемся вливании валюты в РФ.
    3. Импортеры валюту не продают, оставляют за границей (пока, когда там налоговый период то?).
    4. Рубль валится — куда бежать, если валюта в дефиците, а недвижка в небесах.


    так что ралли это может длится сколько угодно долго, по меньшей мере пока не настанет пора платить налоги за 2 квартал
    • 11 11
      03 августа 2023, 23:02
      Muamar Gaddafi, не. Налоги фигня. Тем более у них там есть отсрочки и прочие освобождения. Вот если введут обязательную продажу валютной выручки, вот тогда да. И то, ещё смотреть надоть. Может там всё действительно в рупиях зависло на необыкновенный срок)))
      • Muamar Gaddafi
        03 августа 2023, 23:04
        11 11, ничего не фигня. Глянул налоговый календарь — 28.08 уплата НДПИ. Посмотрим как курс будет себя вести в конце месяца.
        • 11 11
          03 августа 2023, 23:12
          Muamar Gaddafi, Ну, а как он вёл себя на прошлой неделе? ну вот также примерно и будет вести себя и через месяц, и через два. 
          • Muamar Gaddafi
            03 августа 2023, 23:18
            11 11, если так рассуждать — мы к НГ уткнемся в 200
            • 11 11
              03 августа 2023, 23:21
              Muamar Gaddafi, и что в этом необычного? Я вот по второму кругу 100 рублей за доллар вижу. И меня не напугаешь ни 200, ни 2000. Всё это было.
      • MPlus
        04 августа 2023, 23:28
        11 11, Как все в разнос пошло, всех официально просили не возвращать валюту, вырученную по экспортным контрактам. 

        «Золото партии» — вы в курсе.
    • Андрей Андреевич
      03 августа 2023, 23:02
      Muamar Gaddafi, тоже согласен
    • smit
      03 августа 2023, 23:07
      Muamar Gaddafi, недвижка в небесах?! Посмотрите на динамику в Баксах много нового увидите
      • Muamar Gaddafi
        03 августа 2023, 23:11
        smit, у 95% граждан РФ (покупателей и продавцов жилья) — доходы в рублях. Ценник в баксах жене своей покажите.
      • whoitare
        04 августа 2023, 00:58
        smit,

        Что вы так любите в баксах все мерить. Посмотрите доходность со сдачи жилья в аренду и переоценку недвижки и поймете, что все стоит там где и должно.

      • Никита Носов
        04 августа 2023, 12:50
        smit, а если посмотреть в бургерах, что тогда?
        А если посмотреть цену в картошках, что тогда?
        • Мой господин
          04 августа 2023, 21:11
          Никита Носов, только за бургеры ничего не купишь, а за баксы всё, что угодно. Вот цены скорректируют на курс, то есть +50% инфляция догоняет и на 1000₽ скоро купите килограмм картошки
          • Никита Носов
            05 августа 2023, 00:41
            Мой господин, за бургеры целые нации покупают
      • Максим
        04 августа 2023, 14:11
        smit, нафиг нам ваши баксы ?? рублёвый ETF на физическое золото в подвалах ВТБ — вот точка отсчёта цены всех активов
        smart-lab.ru/forum/GOLD-RUB
    • Мой господин
      04 августа 2023, 05:12
      Muamar Gaddafi, вы это акционерам Газпрома скажите. Что то там ралли не наблюдается
      • Muamar Gaddafi
        04 августа 2023, 20:55
        Мой господин, Я на свой депозит набираю газпром. В перспективе 5 лет капа вырастет в разы.
    • Никита Носов
      04 августа 2023, 12:48
      Muamar Gaddafi, ура, адекваты в теме
    • Никита Носов
      04 августа 2023, 12:49
      Muamar Gaddafi, но ты про эмиссию забыл, она основа роста. 
      • Muamar Gaddafi
        04 августа 2023, 20:57
        Никита Носов, 25% за 3 года
    • Максим
      04 августа 2023, 14:04
      Muamar Gaddafi, ну доходность акций в 9-12% очень неплохая… именно поэтому я и переложился из облиг в  акции. Я думаю я не одинок. Да и лохов в кризис держать деньги / активы в западных/чужих юрисдикциях сильно поубавилось. Джентельменам из Лондона наслово уже никто не верит. Даже лохи.
      • Muamar Gaddafi
        04 августа 2023, 20:58
        Максим, кто держал бонды потерял 50% из за девальвации.
  • OLDALPHA
    03 августа 2023, 22:58
    отчет по хомячкам тоже зашкаливает. 
  • Тимофей Мартынов
    03 августа 2023, 23:04
    Реально, на протяжении последних 15 лет тот вынос, который мы видели 31 июля по индексу после продолжительного аптренда, как правило предвещал начало коррекции...

    Чтобы была коррекция, надо чтобы крупная масса игроков начала фиксировать позиции. Раньше был Лондон, были недружественные фонды в РФ. А теперь 90% игроков это местные инвесторы которые покупают с зарплаты и никогда не продают. Откуда возьмется коррекция? :)
    • whoitare
      04 августа 2023, 01:02
      JC-trader ☮,

      Достаточно плечей, народ сидит с максимальными. Чуть что - полететь может сильно.

      Но про сам старт согласен, с этим сложнее.

    • hhayek
      04 августа 2023, 03:29
      JC-trader ☮, хочешь сказать что физики это прямо таки diamond hands? ))
      По моему как раз наоборот, их проще всего вытрясти.
    • Кирилл Кречетов
      04 августа 2023, 04:25
      JC-trader ☮, аминь, брат.
      Иранский сценарий — 500%, а то и 1000% рост рынка на фоне автономности от внешних рынков.
    • Жёсткий Ястреб
      04 августа 2023, 04:54
      JC-trader ☮, 
      Раньше был Лондон, были недружественные фонды в РФ. А теперь 90% игроков это местные инвесторы которые покупают с зарплаты и никогда не продают. Откуда возьмется коррекция? :)

      Я по смайлу в конце надеюсь что это ирония была?!))) Меня одного смущает, что индекс Москухни движется в общей с миром (и ненавистными пендосами) канве??? Если это не рукотворный процесс, то что тогда рукотворный?! Местные инвесторы с зарплаты тоже могут фиксировать позиции, не видел ещё таких в природе, кто без страха безоткатно лонгует. Но что мы наблюдаем? Этого нет! Да и роста на самом деле никакого тоже нет, происходит валютная переоценка на величину попугаев в удаве. 
      Таким образом что мы имеем (глобально)?! Мы видим общее казино, в котором все рулетки вращаются в одном направлении, с одной скоростью. Совпадение? Не думаю! А значит общая парадигма вообще не поменялась и мы всё также встроены в глобальный мир (может поэтому он с нами сюсюкается… или науськивает?.. я всё время эти глаголы Путаю). Значит где-то недружественные бандиты из Лондона до сих пор держат нити финансового управления в своих руках.. 
      Иными словами, чтобы началась коррекция надо:
      1) Чтобы главарь банды, индекс S&P начал падать
      2) Он утащит за собой нефть
      3) У Миновфинов пропадут сверхдоходы для покупки валюты
      4) Индекс Мосбиржи начнёт коррекцию вместе с рублём
      • Никита Носов
        04 августа 2023, 12:52
        Жёсткий Ястреб, ну наконец то адекваты в теме!!!
    • Никита Носов
      04 августа 2023, 12:50
      JC-trader ☮, никогда не продают, хахаха, они продадут даже тебя, когда время придет
  • Laukar
    03 августа 2023, 23:09
    Ну и прекрасно что мы так хорошо заработали на этом. Я вот за месяц уже 56% прибавил к счету… Поздравляю всех!!! Это просто замечательный рынок. Знай только стой по тренду с небольшим плечом до смены тренда и греби деньги лопатой. Давно такого не было…
    • Muamar Gaddafi
      03 августа 2023, 23:12
      Laukar, только деньги уже не такой стоимости, как например до ковида ;)
      • Laukar
        03 августа 2023, 23:14
        Muamar Gaddafi, главное зарабатывать быстрее чем печатают деньги и зарабатывать не только в рублях, а и в долларах, золоте. А для этого надо зарабатывать более 30% годовых.
        • Muamar Gaddafi
          03 августа 2023, 23:17
          Laukar, не наблюдаю в своем окружении таких людей.
        • NOT A HAMSTER
          03 августа 2023, 23:58
          Laukar, Цитата: А для этого надо зарабатывать более 30% годовых.

          Ваши бы слова да Сберу в уши. Для них походу 25% это придел их возможностей для портфельных управляющих.
        • Максим
          04 августа 2023, 14:14
          Laukar, или не пытаться обыграть инсайдеров и тупо купить ЕТФ на золото smart-lab.ru/forum/GOLD-RUB
          • Laukar
            04 августа 2023, 20:22
            Максим, у моих знакомых как раз один ETF на золото заморозили…
            • Максим
              05 августа 2023, 17:26
              Laukar, В России не замораживали, а на необучаемых дураков которые держали деньги за бугром наплевать.
              • Laukar
                05 августа 2023, 20:40
                Максим, в смысле не замораживали? А Финекс — самый крупный ETF на золото в РФ был…
                • Максим
                  05 августа 2023, 23:19
                  Laukar, Российский ГыГыГы … Вы считаете я интернетом пользоваться не умею?
                  finex-etf.ru/about/komanda-finex

                  B ничего там не замораживали — просто английские джентльмены в очередной раз кинули российских лохов. контора изначально была рассчитана на кидалово.
      • NOT A HAMSTER
        03 августа 2023, 23:56
        Muamar Gaddafi, И  уж тем более не те, что были до 2014г, а еще лучше до 2008г. 
      • Жёсткий Ястреб
        04 августа 2023, 05:27
        Muamar Gaddafi, 
        деньги уже не такой стоимости, как например до ковида

        да не, это просто разрыв цепочек поставок, дефицит комплектующих, кризис чипов, застрявший корабль в Суэце, разрыв зерновой сделки, бунт в Нигере и глобальное потепление.
        Всё наладится, цены вернутся! (но это не точно)

        Болеем, застреваем, и двигаем плечом
      • Veterok
        04 августа 2023, 10:03
        Muamar Gaddafi, с момента распада Союза рубль постоянно терял в цене. Пора бы уж привыкнуть к девальвации.
    • Жёсткий Ястреб
      04 августа 2023, 05:16
      Laukar, 
      Я вот за месяц уже 56% прибавил к счету

      Колесо рулетки состоит из 37 секторов, идущих в следующем порядке от 0 по часовой стрелке: 0, 32, 15, 19, 4, 21, 2, 25, 17, 34, 6, 27, 13, 36, 11, 30, 8, 23, 10, 5, 24, 16, 33, 1, 20, 14, 31, 9, 22,18, 29, 7, 28, 12, 35, 3, 26. Крупье запускает шарик в противоположную сторону вращения колеса с того номера, на который шарик упал в предыдущий раз. Шарик должен упасть в одну из пронумерованных ячеек, сделав не менее трёх полных оборотов по колесу. Ячейки, пронумерованные числами от 1 до 36, окрашены в чёрный и красный цвета. Номера расположены не по порядку, хотя цвета ячеек строго чередуются, начиная с 1 — красного цвета. Ячейка, обозначенная цифрой 0, окрашена в зелёный цвет и называется зеро. 10 и 11, а также 28 и 29 являются идущими подряд чёрными номерами, 18 и 19 являются идущими подряд красными номерами. Числа 1 и 36 — красные. Сумма всех чисел на колесе рулетки равна 666 (так называемое «число зверя»).

      Делать ставки игроки могут после того, как крупье произносит фразу «Делайте ваши ставки, господа». У игрового стола есть минимальные и максимальные пределы ставок. Приём прекращается после слов «Ставки сделаны, ставок больше нет», хотя шарик запускается по рулетке ещё до прекращения приёма ставок. После выпадения номера крупье объявляет номер и цвет сектора, собирает в доход казино все проигравшие ставки и организует выплату выигрышей. В европейской рулетке выплата начинается с самых рискованных (число, сплит, стрит, каре и т.д.) и заканчивается наименее рискованными, т.е. «шансами» (цвет, чёт-нечет, первые 18, вторые 18)
      В европейской и французской рулетках шансы на победу красного или черного составляют 37:18, а коэффициенты выплат — 1:1

      То есть 100% не за месяц, а за одну ставку можно к счёту прибавить)) Ах, да на бирже рисков меньше… Ну так подстрахуйте ставку на чёрное ставкой на красное, распределите депозит 60% на 40%, чтобы было как на бирже)))))

      На самом деле, вы просто попали удачно в струю, когда большие дяди абсурдом на потеху Богу иррациональности занимаются. Дяди очень спешат, потому что когда им приходит разнарядка на грядующий обвал, они стараются сделать горку на графике, чтобы создать нормальный задел для последующего спуска.
    • Мой господин
      04 августа 2023, 05:16
      Laukar, я за день на global truck +80% сделал. Голубцы меня неинтересуют например
  • Сиделец
    03 августа 2023, 23:12
    «чтобы понять, нужно изучать». универсальный вывод :)
  • Александр Шадрин
    03 августа 2023, 23:26
    Тимофей, посмотри РТС в те годы и в 2023. Это совсем другое.
    • Валерий Иванович
      04 августа 2023, 03:01
      Александр Шадрин, РТС был в районе 1000,
      он и сейчас там же.
      18 лет боковик 
      • Максим
        04 августа 2023, 14:23
        Валерий Иванович, насколько я понимаю состав индекса  РТС 18 лет назад отличался от состава индекса РТС в 2023 году это как сравнивать цену  0,75 л вина в 2005 году с ценой пива банки пива 0,33л в 2023 году.

        dzen.ru/a/X4bGoq5qlxK_OC0w

        ни о чём, вернее о чём — изменение доли компании в индексе — прямо влияет на её цену — вот вам и тема для инсайдерских сделок.

        Возьмите цену 10 акций газпрома лукойла, норникеля + реинвестирование дивидендов в самих себя — вот и будет вам индекс — нормальный а не фуфло для лохов.

  • NOT A HAMSTER
    03 августа 2023, 23:43
    Цитата: Какой вывод?
    А вывод простой. Чтобы понять текущее ралли, надо изучать историю 2005-2006 года.

    Значит самое интересное еще впереди. А это так, репетиция.
    Но это не означает что еще есть год-полтора, до шухера. Если предположить что в какие-то периоды временные циклы могут сжиматься. Под воздействием  непреодолимой силы. То развязка возможна уже в течении  двух кварталов.
  • Кола и джинсы
    03 августа 2023, 23:43

    Выдающееся ралли))) Аж +10% за полгода. 
    За 2022 решил не включать стату, а то «ралли» растворится.
  • РАВ123321
    03 августа 2023, 23:46
    RSI 93 в 2005 а сейчас 87
  • Oleg Only Algo
    03 августа 2023, 23:51
    Ошибка. Раньше были другие факторы совсем. Все всегда по разному, только кажется, что похоже. Нет, Тимофей ты не прав и ещё не знаем куда нас правая часть приведет. Не будет мобилизации, так и продолжит расти ммвб и бакс… ну и в любой день может всё начать меняться. Никто ничего не знает, что там нас ждёт. Поэтому не Шорти лучше. Да, но волатильность тех годов была явно интересней. Сейчас тухляк сравнительно. Раньше фишки делали вещи, а сейчас одно дерьмо, которым торгует башкир, витя, теперь ещё карпов, ну и Татарин само собой ( к списку предыдущему не относится)
  • DAMAN
    04 августа 2023, 00:43
    Сегодня что не каждый второй заголовок то тупой типичный кликбейт всратого образца… И хозяин туда же
    • Жёсткий Ястреб
      04 августа 2023, 05:34
      DAMAN, летом все на огородах, логичное решение для привлечения аудитории
  • Bazil
    04 августа 2023, 00:49
    Каждый день ждут корретоза) Может и будет небольшой когда- нибудь. Если мобилизаций или эскалации не будет, вверх и ехать, фри флот уменьшился из за блокированных, физики в большинстве берут и не продают наращивая, и режут лося очень редко. Нерезидентов нет, как выше пишут недвига в космосе, рубль падает, с чего корректировка?
    • whoitare
      04 августа 2023, 01:06
      Bazil,

      Обычно с таких настроений и начинается. Когда никто ее не ждет)

      Коррекция может быть и вбок, необязательно падать на 20%

    • Muamar Gaddafi
      04 августа 2023, 09:26
      Bazil, соглашусь. Добавлю, что сейчас самое время выйти на ipo какому нибудь хайповому шлаку типа искч или каршеринга
      • rtsi
        04 августа 2023, 11:52
        Muamar Gaddafi, а я на шлаке типа ИСКЧ заработал +1000%. Покупал ещё когда он меньше 10 рублей за акцию стоил, и это было совсем недавно.
  • BlackThunderz
    04 августа 2023, 02:29
    Таким образом, это лишний раз подтверждает всю чушь и бесполезность линейкодрочеров и прочих мракобесов
    • Жёсткий Ястреб
      04 августа 2023, 05:32
      Timur Urazbaev, почему? На инвестинге в комментах по рублю видел люди прям реальный канал чертят, и курс идёт в нём строго по линеечке.
  • Aneto
    04 августа 2023, 07:13
    1) PE рынка довольно низкий, особенно форвардный. То есть расти еще будем. Я уж не говорю о форвардных прибылях отдельных компаний, посмотреть хотя бы тот же Сбер. Это с учётом рисков он сейчас стоит ОК, но до пузыря ему еще расти и расти.
    2) Еще не было волны IPO. В этих компаниях не дураки сидят, они понимают, что даже близко пузыря нет.
    3) Деньги, формируемые в России сейчас очень сложно инвестировать вне российского рынка.
    4) Если смотреть в долларах, мы даже близко не приблизились к 2006 году.
    5) Даже в недвижке, где пузырь уже давно, не собирается падать, недвижка аккумулирует большую часть денег, которая формируется населением, а не биржа.
    • Жёсткий Ястреб
      04 августа 2023, 08:10
      Aneto, 
      5) недвижка связана по всему миру, также как и фондовые рынки, все смотрят в рот Америке, и без неё никто падать не будет, ни по недвижке, ни по автомобилям, ни по фонде.
      Цены на недвижимость такие же рисованные как и курс доллара, это могут быть любые числа, главное чтобы их последовательность следовала в арифметической или геометрической прогрессии. Или что… Цены диктует рынок?!.. И на основе чего? Спроса и предложения?
      14 дек. 2022 г. — Доля нераспроданных квартир в новостройках достигла рекордных 66%

      Они ничего умнее придумать не могут, как в Москву Сити заселять Минцифры, а Москвичи\Jac отдавать полицейским под служебные нужды. В таких условиях можно рисовать любые ценники. 
      Вот если Америка пойдёт в даун-тренд, тогда будет неудобно расти (как в ковид было неудобно не болеть, сразу пальцем на страну тыкать начинали), это ж получится 1в1 тихая гавёнь от 2008, стоило только этот термин озвучить и прилетело 08.08.08. 
      Да и за что продавать эту недвижку? За рубли?! А кому нужны рубли, которые стоят по 100 штук за доллар?! Вот и ответ на вопрос, какая мотивация перекладываться из пустующего бетона в резаную бумагу. Все ждут когда бумаги ещё больше нарежут)))) Благо Василич в 20 секундном ролике про курс доллара, свою позицию по этому вопросу чётко обозначил «доходы бюджета увеличились» ©
    • Aneto
      04 августа 2023, 08:25
      Жёсткий Ястреб, не важно что твориться где-то вне России. Деньги гуляют через границу в ограниченном количестве. Они замкнуты для большинства внутри страны. Поэтому недвижка будет на пике, пока эти деньги не закончатся (как халявные, в виде дешевой ипотеки, так и те, которые тяжело реализовать вне границы).
  • Lenina Street Bets
    04 августа 2023, 08:16
    А ты в RTS смотри. Рубль похудел «маленько» за эти полгода. На 30% сразу. Поэтому рисовать графики и думать надо по-дрyгому.
  • Oleg Martynov
    04 августа 2023, 11:38
    Хз, ситуация вообще другая. Кто инвестировал в 2005-2006 годах? Крупные зарубежные фонды. Которые при первой опасности все продают. А кто сейчас? На мой взгляд ситуация новая, никакой паттерн здесь не подойдёт.
    • Никита Носов
      04 августа 2023, 13:02
      Oleg Martynov, правильно
    • Iv250
      04 августа 2023, 13:11
      Oleg Martynov, фонды всё продавали при первых признаках опасности. А нынешних физиков придётся жестоко вытряхивать из позиций.
  • Игорь
    04 августа 2023, 12:04

    Вывод всегда один. На рынке торгуют трактористы/таксисты/ITшники. 

    Ищут ответы в графиках.

     

    На самом деле важно понимать причины роста. Такого девала не было никогда, изоляции капиталов — тоже, популяризации торгов — тоже, недооценненность акций такая была один раз — в 2008 году.

    По сути у нас компашки сложились в разы, а оказалось, что финансы такие же.

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн