Stanis
Stanis личный блог
02 ноября 2022, 19:57

Календарные спрэды - НЕТТО и полунетто

Данная тема обсуждалась еще в 2018 году после введения на бирже новой системы расчета ГО,
smart-lab.ru/blog/494948.php

В презентации fs.moex.com/files/16876 есть пример нового расчета ГО для спредов в режиме  полного нетто:

ГО под фьючерсные календарные спреды

«Видно, что по отдельности ГО по купленному контракту 3830, по проданному 3880, но при одновременном наличии обоих позиций ГО «сальдируется» и снижается до 802. Насколько я знаю, не все брокеры такой режим поддерживают и используют правило полунетто с более высоким ГО. То есть стало даже хуже, чем раньше: раньше ГО спреда был бы 3880, а при полунетто — 4255.»

Прошли годы.

Сегодня ГО стало значительно выше.

Запрашивал, например, ПСБ и просил дать нетто для спрэдов.

Не дают, у них только полунетто для клиентов.

«Сэкономленное» ГО, очевидно, брокеры и сами успешно репуют и дают другим клиентам под проценты как овернайты.

Биржа сделала благое дело, опционщики особенно предвкушали расширенные возможности оптимальной загрузки ГО.

Но брокеры решили использовать нетто только для себя любимых.

Вопрос остался — есть  ли сегодня у нас брокер, который дает клиентам льготное ГО по версии биржи НЕТТО?


25 Комментариев
  • Sergio Fedosoni
    02 ноября 2022, 20:00
    кстати фьючерсы с опционами тоже полунеттятся, но не у всех
  • Gugenot
    02 ноября 2022, 20:03
    Открывашка точно не даёт... 
  • комиссар жюф
    02 ноября 2022, 20:09
    ВТБ дает. 

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн