Что делать с позициями сегодня?

#утренняя_аналитика

Всем доброе утро, дорогие друзья!

Предлагаю оценить обстановку, потому что мнения ходят абсолютно противоположные: будет коррекция или рост, будет закрытие гэпа сейчас или потом. Говоря короче – куда сейчас смотрит российский рынок широким фронтом? Предлагаю об этом сейчас поговорить и по возможности подготовиться к рабочему дню.

Не люблю анализ индекса РТС после февральских событий, но придется взглянуть именно на него для начала.

РТС готов к снижению.

Причина: закрепились ниже верхнего уровня гэпа и сейчас цель по данному индексу – нижняя его граница на отметке 1212. Далее ситуация будет без преувеличения сложной и опасной, потому что возможно такое, что после закрытия ценовых разрывов идет уверенное продолжение движения. В данном случае – движение нисходящее. Но не пугайтесь раньше времени, потому что нижнюю границу гэпа могут и удержать, тогда все нормально.

В любом случае, закрытие гэпа по РТС – это ближайшая цель ожидаемого мной нисходящего движения. А теперь, что такое нисходящее движение в РТС?

— Ослабление рубля
— Снижение рынка акций
— Одновременное и ослабление рубля, и снижение рынка акций
— Укрепление рубля при одновременно более интенсивном падении рынка акций.

Сложно? Кто решал задачи с параметрами, знает, что это самые сложные задачи. Тут задача с двумя параметрами, при этом направление «производной» от них смотрит на локальное снижение.

Возможно, подсказка есть в индексе ММВБ и прогнозе курса Рубля.

Все-таки наиболее локально важным для меня является уровень 2400 по IMOEX. Причина в том, что с этого уровня сделан последний мощный пролив. Что мы видим сейчас? Мы имеем ложный пробой и закрепление ниже 2400. Куда должно быть направлено движение? Против указанного ложного пробоя, то есть вниз. Это нормальное восприятие, когда мы после ложного пробоя ждем нормального контртрендового движения. Посмотрим, как это будет реализовано.

Доллар/Рубль и Юань/Рубль.

Для меня там ситуация складывается к тому, что дело идет к ослаблению национальной валюты.
Причем, возможно целью ослабления выступает отметка 68 рублей за доллар и 10 руб за юань. Данный взгляд не является ИИР. Это не торговый сигнал на покупку валюты, фьючерса и др. за рубли.

Таким образом, мой субъективный взгляд фиксирует сонаправленную картину в двух индексах в сторону снижения и картину ослабления нацвалюты.

Вывод: Нас ждет снижение российского рынка акций, при этом снижение РТС должно быть в более ускоренном режиме из-за ослабления рубля.

Данный вывод сугубо личный и не претендует на истину в последней инстанции. Сегодня пятница, завершение недели, а в понедельник у нас выпуск резидентов. Считаю, что перед данным событием не будет неразумным сократить спекулятивные позиции. Всем хорошего дня!

Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»