20 мая 2011, 17:30

Производители цемента: Объемы восстанавливаются

Бумаги российских производителей цемента выглядят недооцененными на фоне ожидающегося улучшения рентабельности и восстановления производства.
В то время как Сибирский Цемент представляет собой наиболее надежную и ликвидную возможность поучаствовать в восстановлении сектора, мы рассматриваем Сухоложскцемент как наиболее интересную инвестиционную идею благодаря современным производственным мощностям, выигрышному территориальному расположению и удивительно низким рыночным ценам.

Rye, Man & Gor securities

Москва

152

с 5 апреля 2011

4 Комментария

dioptriosaur
20 мая 2011, 17:32
хоть бы сказал скок стояят,
-1
Rye, Man & Gor securities
20 мая 2011, 17:37
на сайте в аналитическом обзоре есть цены и рекомендации
www.rmg.ru/
-1
dioptriosaur
20 мая 2011, 17:45
не заинтересовал
-1
Rye, Man & Gor securities
20 мая 2011, 18:42
Производители цемента: Объемы восстанавливаются

Тиккер РТС Кап-ция,
$ млн. EV,
$ млн. EV/ EBITDA Покупка-продажа, $ Пред. целевая цена, $ Новая целевая цена, $ Потенциал роста, % Реком-мендация
2011о 2012о
Альфа Цемент ALCE 604 717 15.7 7.5 30.0-35.0 53.0 49.0 40% Покупать
Горнозаводскцемент GZCE 233 212 23.4 8.0 275-325 235 269 -17% Держать
Искитимцемент ISKC 48 121 5.1 3.6 406-600 1010 1000 67% Покупать
Сибирский Цемент SCEM 772 978 10.4 6.7 24.5-25.4 31.0 36.0 44% Покупать
Сухоложскцемент SUCE 306 331 3.3 2.4 955-1050 1968 2800 167% Покупать
Источник: РТС, ММВБ, Bloomberg, оценки Rye Man Gor
-1