Плавный переход от работы на капитал, к работе капитала на тебя

Хотелось бы дать более развернутый комментарий на статью уважаемого Голодранца, а именно рассказать как я для себя запланировал использование налоговых вычетов, а может быть я в корне не прав со своей “стратегией”, ну, буду рад услышать почему.

Пост здесь:

https://smart-lab.ru/blog/682046.php

Пост на самом деле мне очень понравился, ибо дивиденды на российском рынке — это почти найденный грааль. Дивы высокие, акции волатильны, лови точки входа, получай кэш. Но да, налоги. Теряем ЛДВ при активном управлении, а так же уплачиваем НДФЛ в 13%, при этом, полученные дивиденды не образуют налоговой базы, к которой можно применить вычет для ИИС на следующий год. И в целом это трейдерская тема.

Хотелось бы рассказать каким образом я решил использовать в своем портфеле высокую вероятность выплат дивидендов от голубых фишек Российского рынка.

Я также являюсь “пассивным инвестором” — термин мне не нравится, но он отражает суть стратегии купил и держи. Дивиденды крупных компаний где мажоритарием является государство закладываются в бюджет в качестве источника дохода, отсюда мы получаем положительное мат.ожидание того, что дивиденды будут выплачиваться и дальше. Тоже самое касается компаний, значительная часть дивидендов которых идет в бюджеты регионов. К тому же мы имеем не нулевую вероятность изменения котировки бумаги в положительную сторону. Но, как говорится, не застрахованы от фиксации отрицательной прибыли :) 

Допустим первый год использования ИИС пополнить на 400 тысяч позволяют накопления, а получить вычет — уплаченный НДФЛ. Моя стратегия предполагает использование вычетов по максимуму, а целью стратегии является “разогнать” депозит, создать капитал, на который я прекращу работать и который начнет работать на меня.

Т.е. на данный момент не стоит задачи найти качественную точку входа в бумаги какой-нибудь компании, ради которой я буду ждать полгода, год, нет. Так же у меня нет возможности пополнять ежемесячно ИИС на 34 тысячи рублей, поэтому было принято решение воспользоваться по максимуму выводом денег с ИИС. Я составил для себя перечень компаний стабильно выплачивающих дивиденды — 7 штук и докупаю их периодически по текущему курсу. Для чего это все? При средней див.доходности 8% пополнения ИИС типа А второго года составят уже не 34 тысячи в месяц, а 400-52-(400*0.08)=316 тысяч в год или 26 тысяч ежемесячно из зарплаты, что лично для меня значительно проще. Пополнения третьего же года составят уже 400-52-(800*0.08)=284 тысячи или 23 тысячи из зарплаты. Таким образом, через 5 лет, при прочих вводных, для получения вычета в 13% с 400 тысяч уплаченного НДФЛ мне понадобится пополнять счет ежемесячно на 16 тысяч рублей, а через 11 лет ИИС будет пополнять сам себя, при умеренном сценарии развития событий на мировой арене.  Так же, при достижении определенного капитала я планирую использовать депозитарный перевод бумаг с ИИС на брокерский счет, чтобы всё же воспользоваться ЛДВ. Кстати при депозитарном переводе оплата идет за бумаги по количеству эмитентов, и с этой точки зрения выгоднее к моменту перевода иметь например 10 эмитентов по 100 тысяч рублей в активах, чем 100 эмитентов по 10 тысяч, ровно в десять раз :) 

Придерживаюсь мнения что в портфеле нужны не только акции, но и облигации, поэтому исходя из выше приведенных данных подбираются корпоративные облигации с купонным доходом 9-10%, купоны которых точно так же реинвестируются через пополнение ИИС. Со временем количество эмитентов, чьими бумагами я владею будет изменяться, а при росте ставки Центробанка — доля облигаций скорее всего будет увеличиваться.

Понятно что через десять лет рубль девальвируется, законы поменяются, вычеты отменят, сбербанк поглотит вообще все и так далее, но с этими данными я буду работать по мере их появления. 

Поэтому дивиденды, как я вижу эту ситуацию, не всегда убыточны для инвестора, а в определенных условиях действующих мер поддержки инвесторов и их же налогообложения могут быть использованы в качестве безубыточного, в теории, средства накопления.  Где-то год назад, открывая ИИС я активно искал информацию о распределении активов в портфеле, о плюсах и минусах брокеров, в целом, я думаю абсолютно стандартные изыскания человека впервые знакомящегося с фондовым рынком. Мне очень помогли на тот момент один канал в телеграмме (привет Александр) и советы моего товарища, пользователя Смарт-Лаб(привет еще один Александр), но это все была теория, а практика оказалась такой, что параметр вывода денег за пределы счета ИИС лег в основу стратегии рублевой части портфеля, ввиду того что на тот момент когда я выбирал брокера, не предавал большого значения этой опции(ведь я хочу накопить деньги, думал я, зачем мне их выводить).  Может быть, мой кривой кейс, кого-то натолкнет на определенные мысли о собственных возможностях при долгосрочном планировании. Лично для меня год назад термин «долгосрочное планирование» — составлял год, два. И так совпало что брокеры были выбраны достаточно удачно.