Инвестидея: Акции Детского Мира недооценены!
Увеличение ликвидности в акциях после продажи АФК Системой и РКИФом части своих долей рынку, а также улучшение операционных и финансовых результатов на фоне реализации отложенного спроса позволяют рассчитывать на рост котировок.
🔹Улучшение операционных и финансовых результатов. Детский Мир сообщил о росте выручки в мае (+6,7% г/г) и отметил восстановление спроса на высокомаржинальные товары. За первые 11 дней июня рост выручки ускорился до 32,3% г/г. Менеджмент своевременно запустил антикризисные меры за счет которых удалось сократить расходы на аренду, персонал и маркетинг.
💼 Дивиденды — 9 июля состоится закрытие реестра для получения дивидендов за 2019 г. (3 руб./акция) Компания планирует выплатить оставшуюся часть дивиденда за 4 кв. 2019 г (около 2,4 руб./акция по нашим оценкам) до конца этого года.
🔹Дисконт к продуктовым ритейлерам. Акции Детского Мира торгуются по мультипликатору P/E 2020 на уровне 14,0х, и предлагают дисконт в размере 24% к российским продуктовым ритейлерам.
Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции
Barlo19 июня 2020, 13:25меня одного смущает то, что крупный акционер сильно сократил свою позицию в компании, а также члены правления0
Евгений19 июня 2020, 13:27Barlo, Не одного… я тоже сократил… на 60%, не верю я в его рост…0
Кирилл Кубасов19 июня 2020, 13:35Если втб рекомендует — сделай наоборот :)0
Valery198319 июня 2020, 14:46Согласен. Почитай рекомендации аналитиков. ВТБ и сделай наоборот. Бэби бум прошел. Детей больше рожать не хотят. Те у кого дети есть давно покупают все в интернет магазинах. Выручка падает. И с громкой помпой и под аплодисменты «частных инвесторов» слили ненужный актив на пике цены на рынок. Я уверен он ещё подрастет раза в полтора и падать полгода будет, как Аэрофлот. Даже после информации о допэмиссию умудряется отскакивать до 85. Хомяки все купят.0
- Markitant19 июня 2020, 13:47Цитата «Дисконт к продуктовым ритейлерам» — смешно, не стоит сравнивать тех, кто продает еду и тех, кто продает игрушки. Согласитесь, без еды вы не проживете, а без магазинных игрушек — легко. Не стоит забывать, что рождаемость упала ниже плинтуса. Есть и конкуренты: Озон, Дочки Сыночки и множество других. Детский мир — хорошая компания, но я не верю, что она сможет сильно расти дальше.0
Василий Тёркин19 июня 2020, 13:52После того как рынок уже отработал все эти данные. ВТБ выдал релиз на покупку. Всё это в духе брокеров, которые не знают на что развести клиентов+1
