25 мая 2020, 12:13

О манипуляциях волатильностью на бирже

Многие, кто начинает торговать опционы, слишком много внимания уделяют математике… От словосочетания «формула Блэка-Шоулза» они приходят в экстаз… И все они испытывают сильное разочарование, когда узнают сермяжную правду… Биржа считает и волатильность и теоретическую цену, основываясь на ордерах в стакане.

волатильность теорцена

Активный Инвестор

Санкт-Петербург

331

15 672

с 11 февраля 2015

27 Комментариев

SergeyJu
25 мая 2020, 12:42
Какие Ваши варианты?
+1
- Активный Инвестор
  25 мая 2020, 13:42
  SergeyJu, мой вариант всегда один… Биржа и брокера должны знакомить инвесторов с технологиями на бирже, иначе это обман согласно ст 179 ГК
  +2
  - GAURANGA
    25 мая 2020, 13:46
    Активный Инвестор, Так к этому все и идет. Скоро чтоб открыть счет нужно будет пройти онлайн курс. За 30 000р. у дяди васи из Мос. биржи
    +2
    - ch5oh
      25 мая 2020, 13:49
      GAURANGA, он, же, вроде, «Павел»?
      +1
      - GAURANGA
        25 мая 2020, 13:51
        ch5oh,
        0
  - SergeyJu
    25 мая 2020, 14:14
    Активный Инвестор, они же не скрывают, да никому дела нет до документов.
    0
    - Активный Инвестор
      25 мая 2020, 14:21
      SergeyJu, а вы ради эксперимента протестируйте персонал самих брокеров… Там и сейлзы ничего не понимают в этих технологиях… То есть они вводят клиентов в заблуждение, набирая безграмотный персонал и ничему его не обучая...
      0
      - SergeyJu
        25 мая 2020, 14:22
        Активный Инвестор, я что, идиот, общаться с сейлзами без профессиональной необходимости?
        0
  - Олег Ложкин
    26 мая 2020, 16:27
    Активный Инвестор, «курите» сайт ММВБ. Там присутствует вся нормативная база. :)
    
    0
ch5oh
25 мая 2020, 13:48
Любой, имеющий глаза, может прочитать описание методики построения «биржевой улыбки» и понять, что она не имеет никакого отношения к понятию «справедливая цена опциона».

Вы такими темпами придете к выводу, что закон о квалификации инфесторов — благо. После чего все «новички» будут принципиально отрезаны от возможности торговать опционами. ;-) Со всеми вытекающими.
+4
- Активный Инвестор
  25 мая 2020, 13:56
  ch5oh,
  Со всеми вытекающими.
  закон суров, но справедлив
  0
Eridanoy
25 мая 2020, 14:42
Там же базовый актив и вверх и вниз сходил, логично что волатильность выросла.
Покупка опциона всегда безрисковая сделка, больше стоимости опциона вы никогда не потеряете, чего не скажешь о непокрытых продажах.
0