Результаты портфельного инвестирования. 01 июня 2019г — 10 января 2020г
Все портфели — виртуальные.
Портфели созданы 01 июня 2019г (по ценам закрытия 31 мая 2019г) (и позднее, указано отдельно) для слежения за поведением акций эмитентов, имеющих значительную долю экспортной выручки, и для сравнения с акциями прочих эмитентов.
Доходность портфелей указана с момента их создания и без учёта выплаченных дивидендов. (кроме портфеля ММВБ индекс бенчмарк с дивами (FXRL+SBMX), в цене компонентов которого дивиденды уже учтены)
Дивиденды не учитываются изза того, что ещё не закончена разработка раздела Смартлаба «Списки Бумаг»
1 Эмитенты-экспортеры +18.3%
2 Дивитикеры с хорошими фундаментальными показателями
3 Дивитикеры с хорошими фундаментальными показателями, без экспортеров +8.3%
4 ТОП-10, лучшие дивитикеры, без экспортеров +9.7%
5 ТОП-10, лучшие экспортеры +5.9%
6 Дивитикеры. Опасный шлак. +17.7% (портфель создан 07 июня 2019г)
7 Генерация и сети +3.0% (портфель создан 14 июня 2019г)
8 Нефтегаз +9.5% (портфель создан 14 июня 2019г)
9 Эмитенты, отфильтрованные по параметру NetDebt<EBITDA +12.9% (портфель создан 17 июля 2019г в начале торговой сессии)
10 AFLT+SNGSP +6.4% (портфель создан 09 августа 2019г)
11 ММВБ индекс бенчмарк без дивов (RUSE) +17.5% (по сравнению с ценой закрытия 31 мая 2019г)
12 ММВБ индекс бенчмарк с дивами (FXRL+SBMX) +24.7% (по сравнению с ценой закрытия 31 мая 2019г)
13 Индекс МосБиржи IMOEX 3123,66 +17,20% (значение на 31.05.2019 2 665,33)
+
За прошедшую неделю ФР РФ продемонстрировал уверенный рост.
Из 12 портфелей в плюсе все 12.
В минусе остаются портфели:
нет
В хорошем плюсе оказались портфели:
Эмитенты-экспортеры +18.3%
Дивитикеры. Опасный шлак. +17.7%
ММВБ индекс бенчмарк без дивов (RUSE) +17.5%
ММВБ индекс бенчмарк с дивами (FXRL+SBMX) +24.7%
+
Примечание 1: Виртуальный портфель не подразумевает владение реальными активами, поэтому стоимость портфеля может быть любой и не учитывается число акций в одном лоте, в отличии от реального портфеля.
+
Примечание 2: Шлак — это переоцененные акции, у которых нет особых причин для роста, но которые с высокой вероятностью могут упасть.
О Шлаке можно почитать тут:
+
Как распознать шлак? Фильтрация акций для портфеля.
+
Виртуальный портфель — Дивитикеры. Опасный шлак.
+
+
+
=
Что почитать о криптовалютах. Список статей.
=
Что почитать об управлении портфелем акций
=
Полезные советы среднесрочным игрокам на рынке акций.
=
Мои виртуальные портфели
=
Золото, инвестиционные монеты
=
Что почитать о игре на бирже
=
Коллекция заблуждений биржевых игроков. Список статей.
=
Все мои публикации
=
в мой портфель, Сэр, лезут практически все акции… приходится их даже веником отгонять… чтобы… «В очередь, сукины дети, в очередь»...
с особым интересом жду, когда бабахнет...
выяснилось, что в портфель лучше набивать фишки, которые кажутся перегретыми по финансовым показателям
достаточно сравнить 2 портфеля
1 Эмитенты-экспортеры +18.3%
5 ТОП-10, лучшие экспортеры +5.9%
«Стабильности нет в мире»....
как только шухер в мире… тарят Полюс...
чуть отпустит могут Мечелом запасаться...(на кой черт он кому сдался?..
Вы умный Сэр Лонг… и знаете вход всегда случаен… в отличие от выхода....
Энто даже наш Всемирноизвестный Хомка знает… как Отче наш…
если мне ударила моча в голову и я решил приобрести дивитикеры с хорошей ДД и с хорошими фин показателями — то это случайное событие?
вдруг покажется, что всё перегрето и пора выходить — и об этом кричат со всех сторон, а самые отважные даже встают в шорт — а всё продолжает расти и ничего не падает
над Хомкой издеваются тута на смарте… а Хомка пока свой 1% (по среднему) не возьмет по стоплоссу по бумажке… может месяцами ждать… пока бумажка не придет в точку ...
выход из позиции для меня также, как и для Хомки энто не дело случая… энто дело заранее известное...
допустим, акция покупается по 100р с целью 200р
но цена начинает снижаться и выясняется, что цель 200р — призрачная
ибо при выборе акции не были учтены кое-какие важные факты
а цена тем временем достигает 50р
и все ошибки, совершённые при выборе этой акции становятся видны ещё яснее
потом цена разворачивается и снова достигает 100р
и спекулянт испытывает неописумый восторг, когда расстаётся с этой акцией
без прибыли, но и без убытка
он весело подшучивает над своей ошибочной целью 200р и клянётся больше не совершать подобных ошибок
психология энто, конечно, страшная Сила…
мне больше всего интересно, как акционеры во время Великой Депрессии себя чувствовали?...
Акции оклемалися… тока где то говорят к 53 году… т.е. фактически лет 25 была Жопа… правда, с учетом дивов они оклепалися быстрее к 44 году....
Если история повторится… то, кажется, накроет всех и Вас и Нас и Хомку в придачу...
поэтому жопа была столь глубока
а теперь его нет и даже золотой фиксинг отменили
А вот когда перегреты и без перспектив, то это рано или поздно закончится.
Есть еще повод смотреть как из жопы выбирается компания. К примеру, Мечел — пока никак. АФК Система уменьшила долг корпоративного центра до 190 млрд (это на текущий момент минимум!) и готова вернутся к дивидендам со следующего года.
Ну и так далее. Вы пометили шлаком все, что не подходит под стандартные мультипликаторы. АФК Система вообще попала видимо туда из-за консолидировано долга. Вот только этот долг должны выплачивать сами дочерние компании, а не АФК Система.
Допустим, у АФК Система появится дочка, которая наберет долги на 100 млрд. И неожиданно ЕБИТДА снизится с 100 млрд до 20 млрд. Всем станет понятно, что вернуться к 100 млрд никак, и долг будет расти. Тогда легче будет обанкротить эту дочку и избавится от долга. Долг консолидировано был на АФК Система, но из-за банкротства дочки этот долг списали. Именно поэтому нельзя считать долг консолидировано, а отдельно по компаниям. Для всех дочек АФК Системы долг вполне посильный, и доп. вливания АФК не нужны.
Второе. Вы смотрите на акционерный капитал. Из-за этого Детский мир, у которого внутренний капитал практически обнулился попал в немилость и многие коэффициенты стали не применимы. Но ДМ не нужен акционерный капитал, чтоб вести деятельность. Компания прибыльная, тот заемный капитал, который у нее есть позволяет ей наращивать прибыль и открывать новые магазины. Это типичная компания роста. Тот долг, который они берут, они используют лучше, чем собственные деньги. Поэтому АФК может под ноль выводить прибыль. А вот если рост замедлится, тогда АФК придётся снизить дивиденды и начинать уменьшать долг, потому что Debt/EBITDA не будет уменьшаться за счёт роста EBITDA. Его придется уменьшать за счет Debt.
В первый портфель вошло 30 компаний, среди них 6 компаний показали рост выше 40%.
Во второй портфель вошло 10 компаний, ни одна из них не показала рост выше 40%.
Любопытно, что худшая акция в обоих портфелях НЛМК, показала -16%
кто сформировал портфель вовремя — тот сейчас доволен
Например, мой бенчмарк «каждой твари по паре» вырос всего на 12%, против 30% ММВБ, взвешенного по ликвидности. Стандартно же эти индексы идут ± одинаково.
будут печатать деньги и всё будет дорожать
Печатать будут… и много печатать и может быть даже с Вертолетов будут раскидывать круглые сутки, но обычно ударяет не с той стороны, с которой ждут...
Электромонтер — юзер смартлаба?
Белая Ворона на теле смарт-лаба...
По своей природе — вещий Ворон самого Одина...
но останутся бумажки на руках и начну формировать неспешно новый портфель… с надеждой, что старые бумажки тоже еще сыграют когда-нибудь....
а что мне еще остается делать?
как только индюк говорит — все хватит слезаем с задней площадки за неимением передней… так сразу и выхожу… даже, если прибыль получилася 1 руб....
проблема я кризисов на бирже не видел… а если падение будет стремительное?… то хрен кто что успеет… проскальзнет так, что просвистит… и стопы не помогут....
но говорят, что так не бывает… биржа задолго сигналить начинает....
будем живы… посмотрим....
но мне пока ясно только одно: фундаментальный анализ не даст никаких индикаторов
индикаторы надо искать в другом месте
проблема в том, что эту эйфорию нельзя измерить и превратить в число
придётся полагаться на собственные ощущения
я «воспитан» на бирже Binance… а там кризисы идут, как спартанская фаланга… шеренга за шеренгой и волатильность такая, которую фондовая биржа может увидеть только во сне...
Перед кризисом резкий спад… отскок обратно… и бросок вниз до упора… все хорошо видно по теханализу....
должно быть время, чтобы выскочить… если психика устойчивая...
а пока делаем прибыль… выводим прибыль и наслаждаемся моментом, что сидим на бычьих рогах…