Звоночек

Вчера была полная жесть. Задача была простая: мониторить ГО и поддерживать ДХ в рыночных условиях близких к критическим, используя только мобильный телефон, который еще и полностью разрядился где-то к 11:00 :) 

В целом, автоматика не подвела и задача с моей стороны была выполнена на твердую 4-ку. Но… потери от ДХ заметно вышли за расчетные. Это хорошо видно на графике оценки профита на экспирацию. Он ушел под целевую отметку профита. А что это значит? В первую очередь это значит, что RV, скорее всего, не собирается вписываться в рабочий диапазон модели, не в этот раз. Обычно это хорошо видно на графике с текущей оценкой RV. Оцените, как выглядит этот тревожный звоночек.

Ситуация на вчерашний клиринг:




Если бы не полевые условия, то я бы искал сегодня возможности закрыть позицию в ноль или чуть выше, т.к. с RV за пределами рабочих значений речь о гарантированном профите уже не идет. Но у меня не будет такой роскоши, поэтому я готовлюсь к стресс-тесту и иду дальше не экспирацию.

Пока что все было более менее в пределах расчетов. Но пожалуй вижу проблему со 6-й спектрой — моя надбавка на валютный риск оказалась заметно меньше, чем у биржи сейчас. Из этого делаю вывод, что с новой методикой расчета ГО разумнее отказываться от дополнительных процентов по ОФЗ и держать обеспечение в валюте. Это не будет так существенно уменьшать эффективное обеспечение с ростом доллара при торговле опционами с долларовой компонентой.