Норникель стоит ли покупать?
Начну с того что по показателям Нор никель не дешёвый, разбирать подробно не буду там всё есть => http://smart-lab.ru/q/GMKN/f/y/, P/E – высокий P/BV-высокий, EV/EBITDA –норм, долг/ EBITDA- норм.
В своём обзоре хотел бы обратить внимание на те аспекты которые как мне кажется сильно недооценены рынком и инвесторами, поехали:
Норникель находится на 6 месте в индексе ММВБ http://moex.com/ru/index/MICEXINDEXCF/constituents/ и на 6 месте в индексе голубых фишек http://moex.com/ru/index/RTSSTD/constituents/
Если сейчас индекс начнёт расти он потянет все бумаги за собой вверх и некоторые уже начали отрастать но Норникель пока нет
Топ 10 в выше перечисленных индексах не могут похвастаться такой же див.доходностью
Действительно див. доход впечатляет, но не все учитывают что этот доход в валюте!, то есть выручка валютная и фактически вы получаете больше 10% годовых в долларах! По мне так очень хорошо) может кто в комментах напишет по каким бумагам с такой ликвидностью я могу 10% в долларах получить?
Можно добавить что ставка снижается и все див. бумаги будут расти.
Норникель очень диверсифицированная компания
Выручка зависит от 3-х разных металлов, а по факту акции повторяют курс одного никеля!
Кроме того бумага отлично подходит для хеджирования, если рубль обвалится то вы в шоколаде)
Для тех кто верит в укрепления рубля хочу сказать следующие: до какого уровня вы верите в укрепление? Если до 35 так это же просто супер! Чёрт с ним с Норникелем едем жить в Индию и Таиланд)!, а если серьёзно я сильно сомневаюсь что наша власть позволит укрепится рублю при таких ценах на нефть.
Подведу итог: бумага уникальная если нет обязательно стоит добавить, если есть то можно добавить ещё)
Всем спасибо.
Все очень хорошее и дешевое сразу еще дешевеет, как я только прочитаю, глаз положу, еще хуже — если куплю… ;-(( Наверное я невезучий и у меня дурной глаз...
Спасибо за статью.
лучше на депо в банке....
Норникель — одна из трендовых бумаг на часовике и дневке.
по рублю вроде 6 в сбере, а по баксу — было ноль вроде, надо посмотреть на досуге.
чтобы жена не знала, ;-))
Компания неплохая, но думаю пока дороговато стоит, чтобы покупать, частями в долгосрок брать можно… А так какой-то интересной идеи в ней не особо видно, плюс вот эти дивы на которые идет 100% прибыли могут резко закончиться… Как с НКНХ, раз и все и дивов нет и акции еще просели почти на 30%…
По прибыли 2016 год рост ЧП и Выручки http://smart-lab.ru/q/GMKN/f/y/,
По дивам в рублях можно перевести в доллары вот и бакс)! выручка в долларах и прибыль в долларах)
НКНХ-это не голубая фишка(
Так-то конечно компания неплохая, сейчас посмотрел годовая прибыль выросла, а вот до этого за 9 месяцев было наоборот — падала, и к сильному уровню цена подошла, но беспокоит что Р/Е к рынку больше среднего и вот еще вопрос как долго они будут тратить больше 100% прибыли на дивы...
Я продал его в декабре, были бы сейчас свободные средства часть бы вложил в ГМК, но думаю сейчас госкомпании должны расти побыстрее, если конечно с дивами не опрокинут, хотя бы 35% от прибыли по МСФО бы заплатили, в большее уже и не вериться...
А на счет дивидендов, сегодня хотя платят, а завтра возьмут и передумают, слишком уж очень большая доля прибыли идет на дивы, почти вся и часто даже больше, ну не смогут же они всегда так платить… Меня вот это именно смущает...
В общем я пока нейтрален к Норникелю, но спасибо за обзор буду чаще на него посматривать, начнет расти никель или станет еще дешевле стану покупать...
Больше не дам.
тоже написал про норникель
Норильский никель, входить ли в отсечку 23.06.2017 ?