Если досрочно исполнить OTM опцион, будет ли поставка БА ? Или он просто схлопнется?

Если досрочно исполнить OTM опцион, будет ли поставка БА? Или он просто схлопнется?

Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.

оционы OTM поставка вопрос

athlant64

Баку

1 078

с 14 марта 2012

5 Комментариев

BearEater
03 апреля 2017, 17:44
будет поставка БА
+2
И. О.
03 апреля 2017, 20:35
если верить fs.moex.com/files/9269, то

· Для опционов «на деньгах» (коллы и путы, страйк которых равен цене исполнения фьючерса) автоматическое исполнение осуществляется для половины открытой опционной позиции с данным страйком. Если величина открытой позиции является нечетным числом, то при расчете величины исполняемой позиции для коллов применяется округление вверх (0.5 = 1), для путов – округление вниз (0.5 = 0).
Пример: покупатель держит позицию из 101 опциона call и 101 опциона put со страйками 200. Если цена исполнения фьючерса будет 200, то у покупателя автоматически исполнится 51 опцион call (округлвверх(101/2;0)=51) и 50 опционов put (округлвниз(101/2;0)=50).
Такой подход необходим для устранения рисков асимметричного исполнения синтетических позиций.

+1
Quant-Invest
03 апреля 2017, 20:38
Гарантировано будет поставка БА, и вы об этом сильно пожалеете. Примерно на величину OTM.
artur — назад в школу
+1
Сумрак
03 апреля 2017, 22:58
Поставка актива будет, но премия за опцион пропадет.
+1

Читайте на SMART-LAB:

Число инвесторов RENI достигло 116 тысяч человек по итогам октября 2026 года

Получили свежий отчет Московской Биржи. В октябре нашими инвесторами являлись 116 тысяч человек. Хотя цифра с сентября снизилась на 1 тыс. человек, динамика за год положительная – в октябре 2025...

Ренессанс страхование

12:34

ИИ находит новые материалы в 12 раз быстрее человека

В Центре палладиевых технологий «Норникеля» искусственный интеллект за месяц оценивает до 10 000 возможных составов на основе палладия. Когда ученые подбирали их вручную, на 50 вариантов уходил...

Норникель

11:51

Сделки в портфеле ВДО

Иволга Капитал

09:13

Облигации-флоатеры: можно ли продолжать держать в портфеле?

Флоатеры – облигации с плавающим купоном, которые показывают очень хорошие результаты при росте ставок, а также при паузе в снижении ключевой ставки ЦБ РФ, как это происходит в текущем моменте....