Шорт S&P500 и простая логика

Итак, я писал мельком, что шортанул S&P500 в пятницу. Часто мне приходится много наблюдать за индексными торговцами, которые пишут какие-то прогнозы. Чаще всего по мне так это все равно писать аналитику по работающей рулетке. Сиплый — один из самых эффективных рынков в мире. И единственное, во что я на нем верю — это тренд на дневных/недельных таймфреймах. И пытаться там какие-то уровни определить — на мой взгляд — занятие бесполезное. Мнение, хочу подчеркнуть, сугубо субъективное. 

Худшая стратегия на сиплом (да и не только) — это шортить медленный трендовый рост в хай. Она же является самой психологически комфортной стратегией в простонародье, ведь человек привык привязываться к прошлым уровням и во всем искать схождение к среднему. 

Некоторые умные люди пытаются шортить хай, опираясь на какие-то макро-факторы и новости. Господа, рынок растет с 2009 года. Это половина всей моей рыночной карьеры. За это время столько страшилок было спрогнозировано, что рынок США должен был уже трижды обнулиться… Например кто-то боялся повышения ставок… Прикол в том, что например в течение всего предыдущего цикла повышения ставок рынок только и делал что рос...

Посмотреть и построить аналогичный график вы можете здесь: https://ru.tradingview.com/chart/h9R5krym/

Реально падать рынок начал только после того, как ФРС начал снижать ставку! Это говорит о том, что тренд обладает огромной инерцией и иммунитетом к плохим новостям. ФРС заметила плохие новости существенно раньше, чем это сделали инвесторы на фондовом рынке! Как говорится, рынок может оставаться нерациональным дольше, чем вы платежеспособным, поэтому «умники» часто сливаются так и не дождавшись разворота тренда.

Взгляд всего на один график: https://ru.tradingview.com/chart/IAgZlREe/ учит нас интересным особенностям рынка, которые укладываются в общую логику тренда, что отличает этот график от случайного...

1. За весь тренд рынок не падал за месяц более чем на 8% (это соответствует падению от 2400 до 2210 в текущих условиях)
2. Рынок легко делает серии по 4 и более растущих месяцев подряд
3. Всего за 8 лет в США было всего 4 коррекции (если принять за коррекцию общее падение >10% и снижение >2 мес подряд)
4. 3 из 4 коррекций пришлись на май. 2 начались в мае, 1 началась в апреле. 4-я коррекция произошла в августе, но рынок не пошел выше мая того года.
5. Рынок снижался в марте 2011 (-0,4%) и в марте 2015 (-2,2%). Остальные 6 мартов были растущими.
6. Рынок 3 раза в прошлом делал серии по 4 растущих месяца, после которых шла коррекция.
(скорее всего внимательный наблюдатель найдет и другие закономерности)

В целом, на более длинном интервале есть еще одна закономерность… Она заключается в том, что рынок редко разворачивается сразу после достижения максимума. Рынок любит постоять, вернуться к максимуму, и это может продолжаться несколько месяцев.
А ещё, коварство рынка заключается в том, что настоящее падение начинается когда шортилы закроют свои шорты и купят. Так и было в 2011-м году...
Посмотрите как падал рынок по месяцам:

Он три месяца подряд еле тащил вниз… За это время все нетерпеливые шортилы закрыли свои шорты и втарили.
И потом двумя ударами рынок разнес их депозиты в прах!

Так может произойти и на этот раз.
Так что следите внимательно за позициями шортистов S&P:)

================================================
Приведенный выше анализ показывает, что даже сейчас открывать и держать шорт не слишком уж отличная идея. Лучше шортануть в апреле-начале мае. Вероятность обновления хая в апреле весьма неплохая. Поэтому мой кухонный шорт скорее всего отмаржинколлит