30 сентября 2016, 12:20
Странные свойства в обратном календарном спреде.
Всем привет.
Сижу, разбираю возможные торговые ситуации. Платформа ToS.
Акция NFLX и её опционы 14.10 и 21.10
Если сейчас по текущим ценам построить обратный календарный спред то получается следующая картинка:
Вопрос 1.
IV ближней серии (14.10) 27%, а IV дальней серии (21.10) — 53%, что в два раза выше. Разве так бывает, что волатильность ближних в два раза меньше дальних?
Вопрос 2.
Я не верю в бесплатный сыр. Торговля без рисков не бывает. Тот кто говорит, что строит безрисковые торговые стратегии на опционах либо не понимает где риск, либо, мягко говоря, лукавит. Риск всегда где-то зашит!
Но сейчас, я не понимаю, в чем риск конкретно этой конструкции?
Можно списать эту ситуацию на то, что мой текущий анализатор (TOS) на самом деле не лучшее ПО для анализа опционных позиций и эта платформа сейчас где-то глючит.
Буду смотреть на открытии рынка что к чему.
Может есть какие-то идеи? Кидайте в комменты.
Сижу, разбираю возможные торговые ситуации. Платформа ToS.
Акция NFLX и её опционы 14.10 и 21.10
Если сейчас по текущим ценам построить обратный календарный спред то получается следующая картинка:
Вопрос 1.
IV ближней серии (14.10) 27%, а IV дальней серии (21.10) — 53%, что в два раза выше. Разве так бывает, что волатильность ближних в два раза меньше дальних?
Вопрос 2.
Я не верю в бесплатный сыр. Торговля без рисков не бывает. Тот кто говорит, что строит безрисковые торговые стратегии на опционах либо не понимает где риск, либо, мягко говоря, лукавит. Риск всегда где-то зашит!
Но сейчас, я не понимаю, в чем риск конкретно этой конструкции?
Можно списать эту ситуацию на то, что мой текущий анализатор (TOS) на самом деле не лучшее ПО для анализа опционных позиций и эта платформа сейчас где-то глючит.
Буду смотреть на открытии рынка что к чему.
Может есть какие-то идеи? Кидайте в комменты.
Читайте на SMART-LAB:
Итоги первичных размещений ВДО и некоторых розничных выпусков на 9 января 2026 г.
Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram , Youtube , Смартлаб , Вконтакте , Сайт
09.01.2026
Потенциальные инвест идеи 2026 и РИСКИ их исполнения
Традиционный ежегодный пост в начале года. Прогнозы, планы и мысли на будущее
25 год был достаточно сложным годом для российского инвестора — индекс полной доходности фактически не вырос, а...
09.01.2026
Auximen, вот всё тоже самое объясните олегу кову… сколько вы его топиков отправили в оффтоп? подозреваю -ни одного…
Синайский полуостров, да не спорьте, это бес толку — если хохлоботам написали в методичке $300 миллиардов они и будут про них все время вспоминать…
командор,
-5% счета сделал. но от общего счета -0.1%. что тоже много.
газ это всегда треш: то 5 то 3 то 1.5 то снова 5. один раз не туда под замес попал и все.
Бекас, они там и в первый раз все засекретили, все молчат под страхом смерти, мы можем только догадываться, что у хранилища есть надземный терминал, и по нему прилетело
Руслан Шингирей, ну теперь от трампа уплыли 15 танкеров, заранее скооперировавшись, он за ними погоню устроит? Опять около шотландии начнут их арестовывать совместно с англами? Как-то военный флот ...
12:32
Григорий Иванов, до нового рабочего года еще как до Китая пешком, если конечно ты не посменно трудишься
Чингачгук (Великий Змей), по броксчетам тоже заплатил?
profynn, БКС банк позиционируется в качестве брокерского банка.
Синайский полуостров, 19-20р за обыску, 25-26 за префы уже летом 🤷🏻♂️
Список захваченных танкеров пополнился ещё на пять единиц. Зачем вводить «бумажные» санкции, когда выгоднее просто отжать физические танкеры! Их флот пополняется, а наш тает. Скоро будем просить амеро...
IV ближней серии (14.10) 27%, а IV дальней серии (21.10) — 53%, что в два раза выше. Разве так бывает, что волатильность ближних в два раза меньше дальних?
Earnings announcement* for NFLX: Oct 17, 2016
Профиль выглядит безубыточным т.к. разработчики многих аналитических особо не парятся и рисуют календарный спред по той же схеме, что и другие конструкции в рамках одной серии.
Есть только один путь развития событий, при котором профиль будет показывать правильно — это если цена БА замрет на уровне экспирации первой серии и не сдвинется до исполнения второй.