Существует неэффективность рынка на индексе S&P 500, о которой многие знают, но почти никто ей не пользуется. Об этой неэффективности рассказывал Ларри Вильямс на недавней конференции, а еще ранее писал jc-trader в своем блоге. По Вильямсу надо покупать индекс каждый последний день месяца, а на следующий день продавать, по jc-trader'у — покупать надо за 2 дня до конца месяца, если цена выше МА 150. Тестирование на длительной истории показывает вполне неплохие результаты. Вопрос к знатокам американского фондового рынка:
Почему эта неэффективность существует уже такое длительное время и с какими фундаментальными условиями это связано: дивиденды, отчеты компаний, выплаты бонусов топ-менеджменту, реализация опционов, покупки портфельных управляющих крупных хедж-фондов?
Должно же быть рациональное объяснение этой ситуации. Напишите, у кого какие мысли.
Потому и существует, что никто не использует. Индекс используется для хеджа, то есть для продаж, а покупка идет в акциях. Но в каких — заранее угадать невозможно, так что никакой эффективности и нет в жизни… Только априори в теории, но попытка даст отрицательный результат…
ICEDONE, если использовать определенные дни недели, то, ИМХО, преимущества на дистанции это не даст, больше случайные совпадения. А вот то, что индекс на протяжении более 30 лет рос в последние дни месяца, с чем-то фундаментальным должно быть связано. Например, с реализацией опционов на покупку акций компаний, входящих в индекс. Или с действиями управляющих хедж-фондов. Не могу найти пока достоверную информацию.
Севергрупп Алексея Мордашова приобрела группу компаний "Кордиант", одного из ведущих в РФ производителей шин — ТАСС Севергрупп" бизнесмена Алексея Мордашова приобрела группу компаний «К...
ПлощадьДНР, Китай будет на стороне здравого смысла, он уже угрозами что отвернется от нас — требует газ по внутренним росс. ценам. — кто недибилы — уже всё поняли.
Пакистан готов приступить к бартерной торговле энергоресурсами с Лукойлом и другими крупными компаниями из РФ - министр инвестиций страны Абдул Алим Хан — ТАСС «Однозначно, энергоресурсы могли бы стат...
«Данные по инфляции показывают, что ЦБ надо было раньше и быстрее производить ужесточение ДКП — зампред ЦБ Заботкин
Заботкин повторил сентябрьский сигнал ЦБ РФ по ДКП: допускает возможность повышени...
Данные по инфляции показывают, что ЦБ надо было раньше и быстрее производить ужесточение ДКП — зампред ЦБ Заботкин Заботкин повторил сентябрьский сигнал ЦБ РФ по ДКП: допускает возможность повышения с...
www.jc-trader.com/2013/12/blog-post.html
Там и код есть для Велса. Система опубликована в 2013 году. После 2013 года система уже не зарабатывает, испортилась )))