Интересные картинки и факты

Американский рынок падает три дня подряд в 2014. Это худшее начало года с 2005.

Корпоративный гайданс (прогнозы по будущим прибылям) компаний S&P500 сейчас вообще в самом худшем за всю историю состоянии (стата собирается с 2006 года). То есть менеджмент настроен негативно относительно будущих прибылей. Как это вяжется с рекордными значениями S&P500?

Сентимент на Уолл-Стрит совершенно обратный. Количество бычьих аналитических записок зашкаливает. В прошлом к ничему хорошему это не приводило:

График, который показывает, что статус мировой резервной валюты не вечен. Ну и судя по прошлой истории, конец доллара в этом качестве не за горами.

Интересная закономерность: после назначения 4 последних председателей ФРС отношение S&P500 к золоту падало (то есть акции падали, золото росло):

Вчера произошел маленький flash crash на золоте. Вероятно, это стало следствием «толстого пальца» который разом отправил в рынок 4200 контрактов на продажу.

Вопрос: на рынке много разговоров о том, что Китай в 2014 ждут проблемы. Среди аналитиков консенсус что в 2014 Китай — главный риск мировой экономики. Если все ждут кризиса в Китае в 2014 - может ли он случиться?

Китай S&P500 страшилка золото flash crash резервная валюта

martynovtim

Тимофей Мартынов

Санкт-Петербург

7213

777 624

с 21 сентября 2010

47 Комментариев

Richmond
07 января 2014, 12:51
Полезная заметка.!
+1
Sekator
07 января 2014, 12:52
www.vestifinance.ru/articles/37646
неопределенность лучше пересидеть в облигах, а кого тянет в казино на бит-лайт койны.
0
- Green_Yard
  07 января 2014, 12:54
  Sekator, да думаю фьючерсы на 30-ти летние бонды можно смело покупать с прицелом на 9-12 месяцев и целью около 160 баксов.
  +1
  - Sekator
    07 января 2014, 13:07
    Green_Yard, это неправильные бонды для частного инвестора, цель же 15-30% годовых в долл).
    
    Помню когда начали КУЕ3 сколько аналИТЕГОВ кричали, что каждый следующий этап помогает все меньше. Про инфляцию и валюты не забывайте.
    
    Чем больше растет фонда в америке, тем больше налогов они собирают!
    0
    - Тимофей Мартынов
      07 января 2014, 13:18
      Sekator, у правильного частного инвестора цель 15-30% в месяц. Ты что разве не в курсе?:)
      +1
    - Green_Yard
      07 января 2014, 13:33
      Sekator, откройте график фьючерсов на 30-ти летки (я предложил вам не сами бонды, а фьючерсы на них)
      Их цена сейчас 129 а цель 160 — это почти 25%.
      И если вы посмотрите на график внимательно, то в конце прошлого года прошел очень большой объем на покупку буквально за какие-то минуты цена взлетала до 135 — это был серьезный вход. Англоязычные ресурсы трещали от обсуждений этого «пальца».
      +1
      - Lenny
        07 января 2014, 14:21
        Green_Yard, а какой это примерно объем в долларах?
        0
        Green_Yard
        07 января 2014, 14:28
        Lenny, 2 млрд. долларов если в реальной стоимости и если по ГО смотреть то примерно 51 млн. долларов (ну это если у них позиция загружена под маржу в 100%) — за 1 минуту практически.
        Сами понимаете ни кто маржу грузить под 100% не будет покупая бонды — так что думаю там стоимость позиции близка как минимум к половине реальной стоимости.
        0
- Дмитрий Ворожцов
  07 января 2014, 13:11
  Sekator, да уж конечно. На рынке облигаций нынче очень большой пузырь благодаря РЕПО. Хотя без плеч пересидеть можно что угодно конечно.
  0
- Тимофей Мартынов
  07 января 2014, 13:17
  Sekator, ты уже вложился в биткойны?:)
  0
  - Sekator
    07 января 2014, 13:25
    Тимофей Мартынов, мне тут другой схожий вариант предлагают, вложиться в железо)
    0
Green_Yard
07 января 2014, 12:53
Интересный обзор.

Кризис в Китае :) — отличная инвестиционная идея на мой взгляд.
Китайский рынок на относительных лоях.
Если кризис их и ждет, то мы об этом узнаем последними.
Когда нагнетают такую тему, значит загоняют в шорты по этому рынку.
Шортить на локальных лоях :) — удачных инвестиций.
Думаю в этом году надо покупать Китай, Бразилию и Россию, и продавать США но только после того как перепишет хай.
+2
- madmax
  07 января 2014, 13:13
  Green_Yard, Если просядут штаты, то где будет та Россия?! )))
  +2
  - Slava Borisov
    07 января 2014, 13:20
    madmax, в жопе?
    0
  - drow
    07 января 2014, 13:21
    madmax, на самом деле пофиг, любая залетная ликвидность, отправит нас в противорост. Тут же вопрос философский, что из амерских акций будут выходить, это ясно всем, вопрос куда пойдут, опять в трежери или облиги, смотреть как инфляция чикает депошки, или к коммодити, если да то в какие…
    0
  - Green_Yard
    07 января 2014, 13:42
    madmax, ну на целых 2 года наших спекулей приучили шортить :) вчера вон на рынке эйфория была у медведей.
    Биржа, после закрытие сессии должна была ГО по фьючерсам понизить и объявляла об этом официально и заранее.
    Однако не понизила — значит что кого-то не дожали и не отмаржинколили — будут наверное дожимать.
    А потом скажут что ГО не понизили по какому-то регламенту, который они задним числом примут :)
    0
    - Искандер Валиев
      07 января 2014, 14:13
      Green_Yard, эйфории не было, я так понял много кто в лонгах уходил, исходя из традиции открываться вверх.
      0
      - Green_Yard
        07 января 2014, 14:21
        iskan1986, Оборот по ММВБ около 16 ярдов был (на память) — вполне нормально для праздничного дня.
        Оборот по ФРТС был 46 ярдов — это хороший трендовый день в среднем за последнее время.
        ОИ упал на 100 тыс. почти — понятно что вылетали стопы и давили маржинколы — но кто-то ведь принял весь этот объем и сделал это с радостью полагаю :)
        0
        Владимир Б.
        07 января 2014, 15:54
        Green_Yard, имхо причина резкого падения ОИ в РИ иная: крупняк лонговал до НГ, потом решил, что рост не придвидится в ближайшей перспективе и пофиксил позы. До маржин-коллов РИ должен пройти минимум 10т пп.
        0
        Green_Yard
        07 января 2014, 16:18
        Владимир Б., насмешили — представил!
        Крупняк утром такой 6-го числа из запоя вышел и думает — ой блиннннн роста то не будет меня сейчас медеведи со Смарт Лаба затопчат, надо сливать воду срочным образом и за одно дать этим медведям возможность заработать. Ведь я крупняк и буду продавать тысячными лотами давить рынок, а мишки со Смарт Лаба со своими 10 контрактами они поднимут немалые деньги.
        Да и давить буду 10 тыс пунктов не меньше, буду продавать так, что бы последние мои позиции вышли на маржинкол он ведь через 10 тыс обязательно и ГО не поднимали на 35% почти перед НГ :)
        
        Повеселили просто писец как :) — зачет
        +1
        Григорий
        07 января 2014, 18:17
        Владимир Б., о кого крупняк пофиксил? о мелочь что-ли?
        0
        Green_Yard
        07 января 2014, 19:01
        Григорий, конечно :) Смар Лабовцы покупали все вместе — на семечки мама дала, а они купили 100 тыс контрактов.
        0
        Владимир Б.
        07 января 2014, 19:19
        Григорий, отбирают чаще у толпы.
        0
        Григорий
        08 января 2014, 00:56
        Владимир Б., это миф. Крупняк можно закрыться только о крупняк. На РР это вообще очевидно: у мелких участников вообще нет таких денег, чтобы купить хотя бы 0,5% газпрома.
        0
        Владимир Б.
        08 января 2014, 01:42
        Григорий, если покупцом и продавцом оказываются 2 крупняка, то потом расходятся «полюбовно». Самый профит когда толпу «обувают». Регулярно контрагентом маркет-мейкер выступает…
        0
        Григорий
        08 января 2014, 22:13
        Владимир Б., а как крупняки друг друга распознают? А ММ зарабатывает не на направленной позиции, а на арбитраже и спрэдах+ комиссия от биржи.
        0
- K.
  07 января 2014, 13:21
  Green_Yard, Они хаи переписывают пару раз в месяц. Так после какой «перезаписи» можно продавать?
  0
  - Green_Yard
    07 января 2014, 13:43
    Kmv, читайте блоги мои — я это там отслеживаю, пока сказать точно не могу 1884-1907 примерно так.
    0
elber
07 января 2014, 13:17
Как раз никто не ждет ничего плохого в 2014, у всех эйфория. Кроме как в РФ. В Китае ждут, чуть сокращение ВВП до 7% — хотя это может оказаться в реальности оптимистичным прогнозом.
0
- drow
  07 января 2014, 13:22
  elber, вы не в теме, у нас новая страшилка, постолимпийский конец света, небеса снова падут, Россия опять умрет ну и т.п.
  +1
  - Slava Borisov
    07 января 2014, 13:24
    drow, ага. нагнетают суки!
    0
  - elber
    07 января 2014, 13:29
    drow, как раз это страшилка и соответствует реалиям. А вот 1500 по ммвб, не соответствует экономики.
    
    Единственное, огорчает, что когда все ждут кризиса он не случается. Но на западе его никто не ждет, европа типа выходит из кризиса у неё всё хорошо, сша вообще на олимпе, у китая тоже всё отлично.
    -1
    - drow
      07 января 2014, 13:47
      elber, почему нет, сейчас ЦБ гавнобанки подчистит, да запустит русское КУЕ со своим покером и шлюхами, от тогда поглядим где народ будет кэш свой спасать.
      0
VladMih
07 января 2014, 13:31
Всё, что касается золота, доллара и состояния экономики США я уже давно перестал пропускать через мосх. Логику искать бесполезно, даже если подключить глубочайший анализ мировой политики и экономики.
Всем рулит кукловодство в сочетании с тем фактом, что бакс резервная валюта, которую, случись что, кинутся спасать все (даже враги Штатов), дабы не обвалить мировую стабильность. Ту самую, которую уже сейчас трудно называть стабильностью.
+2
WILSON
07 января 2014, 14:29
Надо ли понимать твои картинки как твое желание шортить рынок? И начал ли ты его уже шортить?
+1
Андрей Палий
07 января 2014, 15:09
С чего вдруг в Китае кризису взяться? оттуда что, заводы забирать стали?))
0
- Green_Yard
  07 января 2014, 15:17
  Palmonk, вы за чем это говорите? ;)
  Пусть думают что он завтра начнется!!!
  И вообще шортить надо любой задерг!!!
  И вообще шортить надо всегда!!!
  И вообще лонг это не позиция, это не круто, это не модно!!!
  ;)
  0
ganjatrader(getstar)
07 января 2014, 15:37
Голдманиты снова кошмарят развивающиеся рынки-:)

Goldman(GS) to JPMorgan(JPM) Say Sell Emerging Markets After 2013 Tumble
www.businessweek.com/news/2014-01-06/goldman-to-jpmorgan-say-sell-emerging-markets-after-2013-tumble
0
ganjatrader(getstar)
07 января 2014, 15:55
Глобальные риски на 2014г от консалтинговой компании Oxford Analytica

Вообще, конечно бы хотелось бы увидеть мощный разбег на нашем рынке перед тем как Сипи уйдёт в нормальную коррекцию, но чтобы это случилось к нам должны деньги прийти по-любому, на своих силах нам не выйти из 2.5 летнего боковика, а с таким фоном, когда все кошмарят за рубежом наш рынок, непонятно как это будет происходить.
0
- Green_Yard
  07 января 2014, 16:20
  ganjatrader(getstar), явный признак того, что разбег будет и хороший раз уже Голдманы подключились кашмарить, а сами недавно на биржу вошли :)
  0
Sahsa
07 января 2014, 17:10
Щас идёт последняя стадия идиотии. Попытка американских мудил вытащить себя за волосы из болота проблем. Так получалось только у одного чумавого австрийца. С янки чуда не случиться, и полный аles, не за горами.
0
- Green_Yard
  07 января 2014, 17:15
  Sahsa, это однозначно — вопрос лишь где эти горы и какие у них пики :) так что главное поймать момент, но не факт что о нем нам объявят
  0
Григорий
07 января 2014, 18:43
Я думаю, что рынок так оценивает инфляционные риски, а также возможности повышения денежного и кредитного мультипликаторов в США
0
ganjatrader(getstar)
07 января 2014, 23:25
pragcap.com/value-stocks-beckon-in-emerging-markets
0
Lexa83
08 января 2014, 04:59
Просто делюсь — моя стратегия на 2014-й:
продажа колов (RUT, SPX) с обрезкой риска где нибудь далеко (что б маржу контроливароть).
Пока малыми порциями, когда будет тренд (если будет) буду увеличивать позицию.

Смотрю «вниз», если будет идти вверх, буду «тащить» убыток и ролировать с кредитом. Отсюда и маленькая поза дабы был запас кеша, пока не станет более ясно как год начинается.

Всем усепехов.
0
Роман Frank_Cowperwood
08 января 2014, 12:14
А что за кризис в Китае все ждут? можете просвятить?
я конечно понимаю что темпы снижаются у них к более стабильным и рост переходи в качество.
0