Создание "семейного капитала": мечты, арифметика, реальность.
Итак, мечта:
«Заработаю сейчас, вложу в правильные активы — и мои дети, внуки и правнуки будут жить безбедно, с уважением смахивая пыль с портрета предка и поминая меня добрым словом».
Красивая, достойная мечта.
Осталось только посчитать количество портретов, которые надо заготовить для потомков.
Заглянем вперёд на 5 поколений — это, примерно, 125 лет выходит.
При 2 детях в семье получается всего-то 32 наследника
То есть для того, чтобы капитал не дробился и каждый из потомков не ощущал себя беднее отца — основателя богатой династии, капитал, без учёта инфляции должен вырасти в 32 раза за 125 лет, что означает доходность около 2,85% после инфляции.
Реальная доходность?
Вполне.
Но, о какие подводные скалы разбиваются корабли наследственного финансового семейного благополучия?
- Устойчивость доходности — на длительном периоде тяжело поддерживать заданную доходность, особенно во времена гиперинфляции;
- Налоги — подоходный налог, налог на наследство, пошлины за оценку и передачу прав существенно снижают наследуемый капитал;
- Политические катаклизмы — войны, революции, национализации мгновенно стирают то, что накапливалось десятилетиями;
- Изъятия капитала. Увеличение капитала в 32 раза при 2,85% годовых после инфляции не подразумевает его изъятий. То есть благодарные потомки должны радоваться наследству, не прикасаясь ни к основному капиталу, ни к процентам по нему и финансируя своё потребление самостоятельно.
- Привычка жить лучше. Потомки, родившиеся в комфортных условиях, вряд ли будут такими же прижимистыми и активными в добывании средств, как и дедушка. По крайней мере, не все 32.
Можно поискать ещё много препятствий, но даже сквозь вышеуказанные пройти удаётся очень малому количеству семейных капиталов.
Классический вопрос — что делать?
Жить счастливо.
Ибо у каждого из наших потомков через 5 поколений будет по 32 предка и наше участие в них не будет превышать 3,5%.
А ещё через пару поколений доля участия каждого из нас в потомках падает до долей процента, ну если кузены и кузины не начнут между собой семейные пары создавать, конечно.
Отсыпь травки