Донской завод радиодеталей (ДЗРД) отчет МСФО 2023, #DZRD записная книжка

Прикольно что в отчете есть примечание аудитора с кое-какими сомнениями по отражению стоимости основных средств — есть какое-то колдовство с перетасовкой дебиторки в основные средства.

Дебиторка была 2,07 стала 0,126
Осн средства были 1,4 стали 2,66
Выручка = 3,26 (+43%г/г) а себестоимость 2,05
3,21 млрд — производство элементов электро аппаратуры
14% выручки в Беларусь
📈Нетипично высокая валовая маржа 37%
Но административка и прочие расходы все сожрали
Прочие: 📉В 2023 создали резерв 909 млн руб под просроченную дебиторскую задолженность, без этого была бы прибыль.
📉Списали выданный банку “Солидарность” займ на 100 млн руб.
📉Купили дочернюю компанию и -174 млн отразили убыток в финрасходах
Если бы не эта шляпа вся, то прибыль была бы 600 млн, что давало бы маржу 18,5%
📈FCF = 184 млн руб даже после немалого capex = 669 млн руб


Территория завода: 800 на 400м.
Завод в городе Донской. Я там часто бывал, мимо разок проезжал.
Фоток с территории завода и цехов очень мало, отзывы на Яндексе пишут, что совдеп, все оборудование старое (хотя по капексу видно, что тратят немало).


Сайт завода — из 90-х))


Есть такое фото на Яндексе, но не уверен, что это ДЗРД

 

smart-lab.ru/q/DZRD/f/y/

Кто что знает про этот завод?