Видимо по историческим причинам Stochastic Volatility модели используют в названии и терминологии слово «волатильность».
SV модели выглядят как r = μ + σϵ; σ = f(...) в этой модели, ключевым, целью, является r, волатильность же σ некая абстракция внутренней структуры модели....Читать далее

Походу это лучшее представление «будущего». Оно интуитивно понятно, хорошо изображается как 2D граф (если толщину линий сделать пропорциональна вероятностям перехода), явно показывает вероятности, явно показывает пути, не требует нормальности.
Implied Volatility Surface изображает вероятности, но не показывает пути....Читать далее

На удивление неплохое, таблица премиумов Интела, строчки страйки, столбцы експирации. Столбец с цифрой '60/91/182/365' рыночные цены премиумов, столбцы 'е' премиумы предсказанные моделью через реальные вероятности ожидаемой цены Интела. В процентах реальные вероятности попадания опциона в деньги....Читать далее

Решил рискнуть и поднять довольно холиварную тему, и разобраться, какие виды волатильностей бывают и чем они отличаются. Всё ниже-сказанное прежде всего рассчитано на новичков, которые уже имеют представление о волатильности, но теряются в догадках, какую же всё-таки использовать (как и я)....Читать далее

Друзья! Подскажите, пожалуйста, кто в курсе.
В каком терминале американских ECN-ов можно выводить графическое изображение implied volatility?
Пока пытался добиться этого от Interactive Brokers, но в их TWS такого нет. Можно только цену опциона перевести в IV, но отобразить в динамике на графике нельзя....Читать далее

Кто мне скажет, что это было с рынком хлопком?
За последние 2 года такого роста волы я не видел. Понятно, что далеко вниз рынок бы и не пошел (на то есть ряд фундаментальных факторов), но падение было внушительным для текущей ситуации.
В первом случае я открыл стренгл, а во втором — роллировал пут....Читать далее

Как управлять убытками?
Это, пожалуй, самый частый вопрос, который мне задают. Как я управляю позицией, если по ней на текущий момент плавающий убыток? Все зависит от ситуации. Если я продал стренгл, то я роллирую страйк, продавая одновременно еще один опцион с другой стороны, и тем самым компенсируя полученный убыток....Читать далее

Уважаемые трейдеры,
Я сделал небольшой курс по опционной торговле. Он о том, как и где заключать дельта-нейтральные стратегии. В этом курсе я разбираю различные спреды по волатильности, объясняю когда и где их использовать. Поскольку я торгую в основном сельскохозяйственными фьючерсами, то все сделки на примерах пшеницы, кукурузы, соевых бобов, хлопка и т.д....Читать далее

Приветствую всех.
Подскажите или направьте в нужную сторону.
Историческая волатильность — базовыми инструментами (грубо говоря что QUIK послал) — ATR, StdDev
Подразумеваемая волатильность — в моменте из формулы БШ расчитывается по каждому страйку....Читать далее