Яндекс акции

#YANDEX N.V. NASDAQ 82.25 SHORT!

В целом, отчет по МСФО получился хорошим – компания в 3 квартале 2021 г. продемонстрировала рост совокупной выручки на 52% до 91,3 млрд руб.
EBITDA оказалась ниже прошлогоднего уровня, но это снижение было ожидаемо и связано с ростом расходов в области e-commerce. Цифры оказались лучше консенсус-прогноза:

1)Произошло повышение прогноза по выручке. Компания улучшила свои ожидания примерно на 3%: с 330-340 млрд руб. до 340-350 млрд руб.
2)Рост нерекламной выручки до 53%. Таким образом, «Яндекс» повышает степень диверсификации top line, а также повышает свою независимость от колебаний на рекламном рынке. При этом, и рекламная выручка в 3 квартале дала отличный результат: +27% до 42,6 млрд руб.
3) Сразу несколько бизнесов Яндекса кратно выросли за прошедшие 12 месяцев. Так, например, выручка «Медиасервисов» выросла в 2 раза, облачного бизнеса – в 3 раза, а выручка «Доставки» — в 4 раза.
4) Стремительное развитие e-commerce: сегмент продолжает расти быстрее рынка. Так, в 3 квартале GMV (Gross Merchandise Value или валовая стоимость товара) направления увеличился на 214%. По итогам 2021 г. ожидается рост GMV в 3 раза, и это весьма амбициозные планы. В моменте такой подход оказывает давление на EBITDA, но в будущем может обеспечить компании сильные позиции в e-commerce.
5) «Такси»: Выручка сервиса в отчетном периоде выросла на 70% год к году до 18,6 млрд руб. Скорректированная EBITDA составила 4,3 млрд руб. (+53 г-к-г). Показатели обусловлены значительным ростом поездок и еще более быстрым ростом GMV.
6) Фудтех: впервые доля выручки этого сегмента достигла 11% от совокупного оборота. GMV направления вырос на 123%, до 21,2 млрд руб. Компания удерживает рост трехзначными цифрами, несмотря на высокую базу прошлого периода, которая сформировалась на фоне локдауна.
7)Подписка «Яндекс.Плюс» выросла в 2 раза до 10,3 млн человек. При этом здесь наблюдается высокая степень монетизации: более 75% пользователей платят за подписку, а только 25% находятся на пробных тарифах.

Компания демонстрирует хороший рост, как в целом, так и по ключевым направлениям. Между тем, за последнее время котировки просели примерно на 10%, и, возможно, в настоящее время есть хорошая возможность зайти в историю дешевле.

На фоне распиаренных foodtech и e-commerce остается в тени сегмент доставки грузов. На мой взгляд, не совсем справедливо. Да, он пока по выручке в 2 и 2,5 раза меньше этих сегментов, но темпы роста крайне бодрые. За 3 кв выручка больше, чем за весь 2020 год. При этом маржинальность хоть и отрицательная (-10% за 9 мес 2021), но имеет тенденцию к улучшению. Плюс данного рынка в том, что он высоко фрагментирован, много мелких и средних игроков, у которых нет ресурсов бороться с таким гигантом как Яндекс. Высокие шансы занять консолидировать рынок и зарабатывать, а не терять деньги.

P/E 169,2|1069,2
P/S 5,8
P/BV 15,7
EV/EBITDA 50,0
Див.доход ао 0,0%

#YNDX слив начнется от 5840

BergHaus, вроде держат, думаешь не продавят вверх от 5840?

Андрей Крутов, продают америку остатки. она и потащит вниз

5840 — уровень sell одного известного человека. не думал что правда

#YNDX слив начнется от 5840

BergHaus, вроде держат, думаешь не продавят вверх от 5840?

Андрей Крутов, продают америку остатки. она и потащит вниз

#YNDX слив начнется от 5840

BergHaus, вроде держат, думаешь не продавят вверх от 5840?

#YNDX слив начнется от 5840

раздают покупателям /усреднителям, считающим что на 5769 поддержка :)))) сейчас снимут розовые очки

Член общественного совета Минтранса России Андрей Попков возмущен тем, как Федеральная антимонопольная служба (ФАС) реагирует на отдельные эпизоды поведения «Яндекса». Об этом он заявил на пресс-конференции в Москве, передает корреспондент ИА REGNUM.

По мнению общественного деятеля, может сложиться мнение, что в ФАС работают либо некомпетентные, либо коррумпированные сотрудники.

«Куда смотрит государство, непонятно. У нас доминирующая компания на рынке такси — это «Яндекс». Мы сто раз обращались в Федеральную антимонопольную службу. Такое ощущение, что в Федеральном антимонопольной службе работают либо профнепригодные люди, либо коррупционеры. Либо на окладе у «Яндекса», — сказал Попков.

сферу такси зажать хотят, законодательные изменения подкрутят

Член общественного совета Минтранса России Андрей Попков возмущен тем, как Федеральная антимонопольная служба (ФАС) реагирует на отдельные эпизоды поведения «Яндекса». Об этом он заявил на пресс-конференции в Москве, передает корреспондент ИА REGNUM.

По мнению общественного деятеля, может сложиться мнение, что в ФАС работают либо некомпетентные, либо коррумпированные сотрудники.

«Куда смотрит государство, непонятно. У нас доминирующая компания на рынке такси — это «Яндекс». Мы сто раз обращались в Федеральную антимонопольную службу. Такое ощущение, что в Федеральном антимонопольной службе работают либо профнепригодные люди, либо коррупционеры. Либо на окладе у «Яндекса», — сказал Попков.