Яндекс акции

Разбор компании 📱Яндекс. 

В этом разборе я хотел не просто посмотреть цифры Яндекса, а понять, как компания меняется по своей философии развития, как работает команда и куда движется бизнес.

Разбор вышел очень большим, много времени ушло.
Поэтому приглашаю вас в свой Телеграм канал, там ещё больше моих стараний: t.me/liqviid
Спасибо и переходим к разбору:

Сегодня 📱Яндекс — это уже давно не просто поисковик, а многоуровневая экосистема: маркетплейс, доставка, видео, музыка, такси, облака, финтех… Поэтому мне важно было взглянуть на структуру выручки, сравнив отчёты 2021 и 2024 года. Главный вопрос: насколько за 3 года компания ушла от зависимости от поисковой рекламы, и какие сегменты сейчас тащат бизнес вперёд?

❓Как изменилась структура выручки Яндекса за 3 года:

🔴 Поиск и портал:
2021 — 46% → 2024 — 33% ⬇️
🔴 Райдтех (Такси и авто):
2021 — 24% → 2024 — 17% ⬇️
🔴 E-com (Маркет, Лавка, Еда, Деливери):
2021 — 20% → 2024 — 25% ⬆️ + Деливери с 2022г.

«Услуга такси преобразилась. Раньше были таксопарки, сегодня у нас через цифровые платформы любой человек может быстро в течение минут по времени зарегистрироваться, если у него есть права, если есть справка, например, из медицинского учреждения, — сказал вице-премьер Новак.

— Там есть определенный перечень требований. Я недавно встречался с компанией „Яндекс“, и они мне предложили в рамках обсуждения просто зайти, зарегистрироваться, стать таксистом. Я говорю, конечно, без проблем. Единственное, у меня времени нет таксовать. Я не знал, думал, что это такая проблема, чтобы стать таксистом. Оказывается, если есть права, можно за 15 минут зарегистрироваться и ездить». 

Продолжаю цикл статей про стратегию усреднения стоимости активов, или dollar-cost averaging (DCA). Это стратегия, при которой активы покупаются с определенной периодичностью независимо от их цен. То есть инвестор игнорирует ситуацию на рынке и не ищет лучшего момента для покупки. Такой подход подойдет тем, у кого нет возможности/времени/желания (нужное подчеркнуть) следить за новостями, читать отчеты, смотреть графики, искать точку входа и т.п.

Данная стратегия имеет место в нескольких случаях: при вложении крупной суммы частями или регулярными вложениями с определенной периодичностью (например раз в месяц). Рассмотрим наиболее частый случай, когда покупки делаются регулярно с периодичностью раз в месяц.

Для примера возьмём акции Яндекса. Ранее рассматривал данную стратегию на примере акций Лукойла, Сбербанка, Газпрома, Татнефти, Роснефти и Новатэка.

Временной интервал — с начала 2019 года. Посчитаем какая была бы средняя цена у акций Яндекса в случае регулярных покупок с января 2019 г. по июнь 2025 г. в первых числах каждого месяца по одной акции. Цену брал рандомную.

Прошлый разбор бы еще 13 мая — smart-lab.ru/blog/tradesignals/1153839.php

И хоть прошло чуть больше месяца, глобальных изменений тут нет -мы все еще выполняем условие и держимся выше уровня 3800, а значит сохраняем восходящую структуру ✔️

Пока все так и остается — я бык 🐂 и продолжаю держать свои покупки.

Ключевое сопротивление находится в диапазоне 4350-4400 — после его пробоя и закрепления выше мы сформируем полноценный разворот и сможем продолжить рост до 4700-4800+ 📈

В общем, пока все выглядит хорошо, и я надеюсь, что текущее накопление, длиной уже в три месяца, закончится сильным выходом вверх 🔼

t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli, буду рада видеть вас среди подписчиков! 😊

На первый взгляд, динамика акций может показаться невыразительной: -0,37% с начала года. Но в сравнении с остальными представителями сектора, такая стабильность — уже показатель силы.

📉 За последний год акции Яндекса снизились всего на -1,1%. Учитывая общий фон в ИТ-секторе и настрой инвесторов — результат более чем достойный.

Но разве только цена делает компанию «лучшей»? Вовсе нет. Вот ключевые аргументы в пользу Яндекса:

✔️ Целевые ориентиры достигнуты.
Компания выполнила задачи на 2024 год и уже обозначила цели на 2025:
— рост выручки на 30%+,
— EBITDA выше 250 млрд ₽,
— снижение доли капитальных затрат,
— наличие кэша на конец года в размере 212,5 млрд ₽.

✔️ Умеренные дивиденды.
Да, выплаты пока невелики, но стабильны и не наносят вреда развитию бизнеса.

✔️ Контролируемая долговая нагрузка.
Чистый долг на конец марта — 54,2 млрд ₽. Запущена программа облигаций, которая будет разворачиваться постепенно, без критической нагрузки на финансы.

Про него говорил месяц назад — smart-lab.ru/blog/tradesignals/1155868.php

Что тут изменилось? Была попытка роста выше 4200 —> сходили до 4350, в целом неплохо. Но закрепления не получили и откатились назад 🫡

При этом поддержку 3800-3900 держим, а значит шансы на продолжение роста есть! Следим за этим диапазоном и ждем, что быки его удержат 🤝 

Следующий план — пробой 4350 и закрепление выше, тогда быстро пойдем на 4700-4800 👉

Приглашаю в канал степную братву, там ещё больше интересных разборов, обсуждений и прочих полезностей — t.me/+Hqf_BrCvO5NkYWY6

Прямо сейчас $YDEX пришел на нашу с вами точку входа.

— Здесь проходит трендовая, которая тянется с лета 2022 года, а также ЕМА 200 + круглый уровень на 4000р — в общем, хороший момент для входа.

Яндекс, в отличии от Лукойла, можно рассматривать и на более короткий срок, подойдет среднесрочным и даже краткосрочным инвесторам ( в спекуляцию только со стопом ).

Больше разборов в моём телеграмм канале: t.me/+oWRmuhS0NiQ5NjJi

#Яндекс #YDEX

Ранее мы с вами говорили о том, что есть вероятность пойти в восходящее движение после пробоя нисходящей трендовой.
Ссылка на пост — t.me/c/1324735280/8429

Да, мы пошли по восходящей траектории изначально и даже достигли зоны сопротивления, которую рисовал ранее и обозначал как целевую. Но дальше не пошли и поглотили весь рост стремительным откатом, как это было ранее от желтой зоны сопротивления.

Теперь, когда мы пришли на поддержки, стоит задуматься о том, чтобы вновь пойти по волнообразной структуре на сопротивление.

При торговле в таком диапазоне необходимо ставить стопы, иначе можете попасть в ловушку, когда будет пробита поддержка и цена в таком же темпе может провалится.

Мы сейчас говорим о вероятностях. Так вот вероятность пойти вверх выше, чем пробить данные поддержки, поскольку мы находимся в фигуре.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Мой телеграм канал — t.me/+w89-QkfZT5U1ZjBi

11 июня 2025 года Яндекс увеличил уставный капитал своего дочернего банка на 234 млн рублей. На первый взгляд, сумма не гигантская, но в контексте последних событий этот шаг выглядит довольно показательно.

Зачем Яндексу это нужно?

1️⃣Подстраховка под новые регуляторные требования

— ЦБ продолжает ужесточать нормативы для финтех-игроков. Возможно, банку потребовался дополнительный буфер капитала, чтобы соответствовать изменяющимся правилам.
— Либо это подготовка к новым финансовым продуктам – например, расширению кредитования.

2️⃣Укрепление позиций в условиях санкций

— После ухода Visa/Mastercard и проблем с международными платежами, Яндекс активно развивает свою экосистему. Допкапитал может пойти на развитие аналога «ЮMoney» или интеграцию с китайскими платежными системами.

3️⃣Возможное поглощение или партнёрство

— Не исключено, что компания готовится к сделке – например, покупке небольшого платёжного сервиса или альфа-банковского fintech-стартапа (если такие ещё остались).

Привет! Сегодня понедельник — и мы продолжаем нашу рубрику #IRupdate с динамикой акций и новостями.

Самое интересное с 26 мая по 6 июня:

• Запустили Вертикали Поиска. Теперь на ya.ru можно искать сразу по объектам: предложениям товаров, квартир и финансовых продуктов.
• Открыли бизнесу доступ к YTsaurus — платформе собственной разработки для хранения и обработки больших данных. С её помощью можно анализировать эксабайты данных и обучать сложные модели машинного обучения с миллиардами параметров — как в облаке, так и on-premises.
• Запустили первое умное здание с Алисой в партнёрстве с MR Group и платформой Ujin — уже введённый в эксплуатацию московский ЖК SLAVA. Его жильцы смогут взаимодействовать с инфраструктурой здания с помощью AI-ассистента — голосом или через мобильное приложение «Дом с Алисой».
• Помогли врачам ускорить запуск клинических исследований в десятки раз с помощью наших нейросетей. НМИЦ онкологии им. Н. Н. Петрова внедрил решение на базе YandexGPT для обработки документов клинических исследований. Срок первичной проверки данных сократился в 12 раз. Решение планируют применять в онкологических центрах стран BRICS и учреждениях, которые проводят клинические исследования.

🔘ИКС 5 #X5

Компанию можно назвать одной из главных фишек приближающегося дивидендного сезона. Величина уже объявленных годовых дивидендов составляет 20% от текущего курса. С учетом еще одной прогнозируемой выплаты в 2025 году дивдоходность акций ИКС 5 за 12 месяцев может достичь 35%. Акции продовольственного ритейлера с низкой долговой нагрузкой представляют собой защитный актив. Подходят для диверсификации дивидендных портфелей, в которых преобладают представители добывающих отраслей

🔘Яндекс #YDEX

Финансовые результаты компании за I квартал 2025 года в целом можно оценивать как хорошие. У Яндекса сохраняется потенциал для наращивания доли в общих рекламных бюджетах и потребительских расходах РФ. Долговая нагрузка остается достаточно низкой

🔘Т-Технологии #T 

Позиции этого представителя финтех-сектора усилились после интеграции с Росбанком. Теперь компания входит в топ-5 своей отрасли. Более половины выручки приходится на бизнесы, не связанные с кредитованием, что является преимуществом. Согласно отчетности за I квартал 2025 года по МСФО компания увеличила выручку в 2 раза г/г и нарастила чистую прибыль на 50% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года

Объем рынка цифровых книг в России в 2024 году вырос на 37% — до 19,72 млрд руб., или 15,6% всего книжного рынка, сообщают аналитики J’son & Partners. Рост обеспечили три ключевых фактора: развитие подписной модели, сегмента самиздата и аудиоформата.

Лидером цифрового рынка остается ГК «Литрес» (доля 47,1%), хотя её позиции сократились на 11,6 п.п. Второе место занял сервис «Яндекс книги» с долей 15,7% (рост в 2,9 раза). На третьем месте — самиздат-платформа «Литнет» (12,2%). В совокупности платформы независимых авторов заняли 27% рынка.

Подписка стала особенно важным драйвером: её доля за год увеличилась до 37,8%. Лидером сегмента стал «Яндекс книги» с долей 48,8%, на втором месте — «Литрес» с 38,3%. Аудиокниги составили 40% цифрового рынка, при этом доля «Литреса» упала до 47,6%, а у «Яндекса» выросла до 36,9%.

J’son & Partners прогнозирует рост рынка в 2025 году на 31,3%, до 25,9 млрд руб. Главными точками роста станут ИИ-озвучка, рост цен на самиздат и усиление подписной модели. «Литрес» ожидает более умеренный рост — до 24%.

Т-Технологии не исключают коммерческого партнерства с Яндексом, в том числе в части продуктов — компания

Заменить автопарк – дорого. Особенно с учетом текущих условий: высокая ключевая ставка, недоступность льготных лизингов и кредитов, рост цен на обслуживание и запчасти. Вместе с тем парки ожидают затраты на переоснащение СТО, обучение персонала. Все это ляжет на себестоимость бизнеса и будет перекладываться на тарифы. Кроме того, если часть водителей и таксопарков уйдет с рынка, сократится предложение, а это приведет к увеличению времени ожидания такси и росту цен для пассажиров», — комментирует Зарипова.

Источник: https://www.autostat.ru/news/60154/ © Автостат.

Сектор: Интернет-контент, поисковый сервис, такси, экосистема

Последний обзор Яндекса делал 7 апреля, тогда акции стоили 4058 ₽ и я ожидал падения к 3800, от туда роста до 4250, а от туда снова падения до 3450. По факту акции сначала падали до 3772 (🎯) от туда росли до 4400 (🎯), а от туда падали до 3815 (до 3450 не доходили). Таким образом 2 из 3 целей и общее движение было предсказано верно. Сейчас акции торгуются по 4062, давайте посмотрим, чего ждать дальше.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 21.05B$
▪️ P/E — отрицательное значение, Яндекс снова убыточен
▪️ P/S — 1.39
▪️P/B — 5.47
▪️EPS — минус 47.9 ₽
▪️EBITDA — 199,89B р.
▪️EV/EBITDA — 8.83
ℹ️ В прошлом обзоре компания была на гране убыточности, а за 1 квартал 2025 уже оказалась убыточной. По остальным метрикам оценивается плюс-минус так же.

«Компания Ntechlab разработала решение на основе ИИ, которое позволит снизить количество ДТП с участием самокатов и повысить культуру езды на этом виде транспорта. ИИ может выявлять пересекающих пешеходный переход самокатчиков, которые не спешились, а также определять, что на самокате двигаются вдвоем или с ребенком, и фиксировать факты нарушения правил парковки самокатов», — говорится в сообщении.

Как отметили в компании, решение имеет большой потенциал внедрения в крупных городах и регионах, где использование самокатов носит массовый характер. «Сейчас продукт находится на финальном этапе тестирования, интерес к нему проявили уже несколько регионов», — добавили там.