Великое схождение - быть или не быть?
В последние дни идет горячая дискуссия по поводу небывалой бэквардации Si-12.22 и спота доллар/рубль (3...5 рублей).
Ввиду ограничений по валютным операциям на споте, остается хороший арбитраж между «вечным» и декабрьским фьючерсом.
Продажа 62800/покупка 60800 в моменте.
Ожидаемый результат +2000 на экспирацию.
Можно много спорить на тему прозрачности ценообразования ВФ.
Имхо, этого монстра придумал не человеческий разум, а ИИ.
Ибо Мосбиржа обещала, что это будет зеркальный спот в виде однодневного фьючерса.
А получился на деле некий суррогатный контракт, который «гуляет сам по себе».
Ответ биржи, почему ВФ не соответствует спецификации, является просто шедевром -" его цена определяется спросом и предложением".
Вопрос «кто виноват?» уже не актуален.
Важнее найти ответ «что делать?» и как заработать на аномальном спрэде.
Мосбиржа пообещала, что один раз в квартал будет возможность конвертации ВФ в обычный фьючерс.
Поэтому 15 декабря и будет днем истины.
Авто-репост. Читать в блоге
>>>