золото

На Московском финансовом форуме заместитель главы Минфина Алексей Моисеев сообщил о подготовке инициативы по ограничению вывоза монетарных слитков золота физическими лицами из России через страны Таможенного союза. Предлагается установить максимальный лимит в 100 граммов, при этом мера не коснется ювелирных украшений. По словам Моисеева, проект указа уже находится на финальной стадии согласования и будет внесен в правительство в ближайшие недели, чтобы вступить в силу до конца текущего года. Ранее, еще в 2023 году, с подобным предложением выступала Федеральная таможенная служба, отмечавшая рост вывоза золота физлицами.

Основная причина введения таких ограничений заключается в стремлении властей перекрыть каналы вывода капитала, которые граждане начали активно использовать после ужесточения валютного контроля. С 2 марта 2022 года в России действует запрет на вывоз наличной иностранной валюты и инструментов сверх эквивалента $10 тыс. без специального разрешения, что сделало золото удобной заменой наличных при перемещении капитала за рубеж. С тех пор таможня фиксирует рост вывоза слитков, особенно через страны Таможенного союза. Именно это и подтолкнуло Минфин к разработке новых правил, которые должны дополнить уже существующую систему валютных ограничений.

▪️Тип сделки: Лимитный ордер на продажу
▪️Цена: 3676.9
▪️Тейк профит: Открытый
▪️Стоп лосс: 3737.1
▪️Актуален: Сегодня до 23:30 по Мск
▪️Комментарий:

Сегодня рассматриваем сценарий по фьючерсу на золото, котировки ММВБ. Вчера, после ФРС, наблюдался нисходящий импульс с закреплением ниже новообразованной области 3680,1 — 3697, которая теперь выступает в роли ключевого сопротивления. Как и любому другому активу, золоту нужна ликвидность, чтобы продолжить рост. Сбор ликвидности осуществляется путем нисходящей коррекции, чтобы цены стали более привлекательны. Новообразованные области и уровни всегда в приоритете, так как задают актуальную рыночную тенденцию. Тестирования после закрепления еще не было. Первый тест, как правило, самый точный. Золото достигло исторических максимумов выше $3 700, но при позитивных реальных доходностях США (~1.7%) и осторожно-ястребиной риторике ФРС пространство для дальнейшего роста ограничено. Спрос со стороны ЦБ и китайского ритейла ослаб, ETF фиксируют оттоки, что указывает на усталость рынка. В условиях перекупленности любая «ястребиная» новость из США может запустить фиксацию прибыли и ускорить коррекцию — также аргумент за шорт. Выставляем лимитный ордер на продажу от нижней границы сопротивления.

.

1 августа ФРС опубликовала исследование Колина Вайса о прецедентах переоценки золота.

Юридический механизм жив и может быть использован в любой момент.

Сценарий прост:
— президент меняет официальную цену;
— Казначейство отражает её в балансе;
— государственный долг «облегчается».

Ещё в Давосе в 2014 году Кристин Лагард (до 2019 года глава МВФ, сейчас глава ЕЦБ) прямо говорила о «перезапуске».

А новые правила торговли в Нью-Йорке (правило 589) позволяют при перекосе спроса поднимать цену золота на $400 в день, серебра — на $12.

Это уже не рыночный процесс, а инструмент глобальной девальвации валют.

Вывод: «золотой пересчёт» способен в один день изменить всю архитектуру долгов и активов.

Для Вашингтона это способ выиграть время, для остального мира — сигнал готовиться к обесцениванию денег.

P. S. На изображении представлено постановление президента США от 5 апреля 1933 года.

Оно требовало от граждан до 1 мая 1933 года сдать всё золото — монеты, слитки и сертификаты в Федеральную резервную систему.

• Платина +53%

• Серебро +44%

• Золото +40%

Золото в ап-тренде с ноября 2022 г., серебро подключилось в марте 2024, по платине устойчивого тренда нет. На длинных дистанциях корреляция между металлами слабая, хотя краткосрочно прослеживается.

Золото

Факт: с марта 2024 золото обновляет исторические максимумы. Основные покупатели — ЦБ и ETF. Но ситуация изменилась:

• во 2К25 ЦБ купили всего 166 т (-21% г/г),

• ETF — наоборот, +170 т.

Иными словами, умные деньги притормозили, розничные — нарастили. Это классика перекупленности. При этом сезонно золото растёт в январе–марте. В краткосроке коррекции может не быть, но потенциал роста явно снижен. Логика простая: держать можно, новые входы — неочевидно.

Серебро

Исторический хай — 2011 г. (~$50). Сейчас $42. Главный драйвер роста — промышленный спрос, особенно солнечные панели. Дефицит оценивается 20–50% от добычи. При этом производство нарастить невозможно: 75% серебра идёт как побочка при добыче меди, цинка, золота.

да ты опасен…

Цена на золото достигла нового рекорда, превысив $3 740 за тройскую унцию. Это произошло после публикации итогов заседания Федеральной резервной системы США.

В 21:17 мск декабрьский фьючерс на золото на нью-йоркской бирже Comex снизился на $3,2 доллара, или 0,1%, до $3 721,9 за унцию. Однако ранее цена поднималась до $3 743,67.

Декабрьский фьючерс на серебро в то же время подешевел на 1,58%, до $42,255 доллара за унцию. ФРС по итогам впервые с декабря 2024 года снизила процентную ставку на 25 базисных пунктов, до 4-4,25% годовых… Подробнее ТУТ: www.kommersant.ru/doc/8042519… А что об этом думаете вы?! Пишите комментарии, ставьте ЛАЙКИ!) Подписывайтесь на мой блог! Всем всех благ!....

Долларовые цены на золото выросли с начала года на 40%, и последний месяц регулярно обновляют исторические максимумы. Частично этот подъём обусловлен снижением доллара к мировым валютам на 11%, частично — спекулятивной активностью, которую часто вызывают растущие активы. Но у роста золота есть и прочные фундаментальные основы — рассмотрим их подробнее.

1. Золото — безопасный актив

Рост неопределённости в мире приводит к увеличению спроса на активы-убежища, в первую очередь золото. Вот лишь некоторые факторы неопределённости, действующие сейчас:

🔸 военные конфликты,

🔸 торговые войны,

🔸 ухудшение политических отношений между крупнейшими странами,

🔸 опасения насчёт стабильности экономики, уровня госдолга и независимости монетарной политики в США.

Спрос на безопасные активы растёт — это заметно по притоку средств в биржевые фонды ETF, обеспеченные золотом, а также продажам слитков и монет. ETF — более гибкий инструмент инвестиций по сравнению со слитками и монетами, и поэтому более волатильный.