EURUSD

Президент ЕЦБ Кристин Лагард ранее дала понять, что цикл смягчения денежно-кредитной политики близок к завершению, а текущий уровень депозитной ставки в 2% рассматривается руководством банка как «нейтральный».
Годовая инфляция в еврозоне в июне достигла целевого уровня в 2%

Чем больше торговых сделок заключает Дональд Трамп, тем больше доверия приобретают рынки. Тем выше глобальный аппетит к риску и ниже спрос на доллар США как актив-убежище. Говорить об утрате гринбэком этого статуса чересчур самонадеянно. Уж слишком велик рынок Соединенных Штатов и доля «американца» в золотовалютных резервах, международных расчетах и конверсионных операциях на Forex. В результате рекордные максимумы S&P 500 подливают масла в огонь ралли EURUSD.

Дональд Трамп дал четко понять, что за доступ к большому и красивому магазину – рынку США придется заплатить от 15% до 50%. После того, как на минимальную ставку согласилась Япония, готов это сделать и Европейский союз. Его угрозы введения пошлин на треть американского импорта, если соглашение не будет подписано до 1 августа, являются не более чем бряцанием оружием. На самом деле инсайд Wall Street Journal сообщает, что Брюссель согласен на 15%.

Больше ясности в торговле означает, что ФРС может вернуться к ослаблению денежно-кредитной политики быстрее, чем ранее предполагалось.

#EURUSD

🔵Тип ордера: Лимитная покупка
🔵Точка входа: 1.17240
🔵Стоп лосс: 1.16780
🔵Тейк профит: 1.18160

Комментарий:
Всем привет.
Рассмотрим один из возможных сценариев по валютной паре евро/доллар для работы в краткосрок. На данный момент актив продолжает своё трендовое восходящее движение и предполагаю, что мы увидим обновление локальных максимумов. У нас сформировались новые уровни поддержки за которые хотел бы попробовать зацепиться и извлечь выгоду из предстоящего движения. А более подробно смотрите в моём обзоре.

Обзор: youtu.be/R4b99kmkNI8

Сопровождаю сделку тут: t.me/+LWKmNWQKM5ljNDBi

Всем привет, ранее я предпринимал попытки оценит обменный курс, используя данные о процентных ставках, темпах инфляции, ВВП и безработице на очень небольшом наборе данных и теперь я расширю это ислледование создав регрессионную модель используя больший объем данных, покажу откуда можно эти данные взять и как протестировать подобного рода стратегию с помощью библиотеки BT, и вы увидите результаты такой торговли.

Теория

Как вы, возможно, догадались, я исхожу из предположения, что процентная ставка влияет на валюту, потому что, во-первых, это механизм центральных банков, чтобы сообщать вам, дешево или дорого печатать деньги сейчас. Я имею в виду, что если у вас есть депозитная ставка в банке 20%, а торговля на фондовом рынке дает вам 10% годовых — вам лучше пойти в банк. Так, если сейчас ставка Банка Англии 4,25, а ставка ЕС 2,15, стоит продать евро, купить фунты и открыть депозит в Великобритании. Но процентная ставка устанавливается центральными банками, и центральные банки принимают свои решения, основываясь на макроэкономических данных, таких как — инфляция, безработица, ВВП.

Пока неясно, выполнит ли Вашингтон свою угрозу введения всеобъемлющих пошлин на европейские товары до 30% со следующего месяца. Однако ещё одним важным триггером для решения ЕЦБ в четверг по ключевой ставке может стать курс евро.

Ставка депозитной политики ЕЦБ с января 1999 года по июнь 2025 года с выделенными циклами снижения ставки

Стоимость евро по отношению к доллару на момент закрытия торгов, а также прогноз на один месяц, три месяца, шесть месяцев и один год

EURUSD

Евро на прошедшей торговой неделе опустился до уровня 1,1688, где остановил движение и продолжил колебаться в неопределенности. Как и ожидалось, на этом уровне была обнаружена существенная поддержка, которая сдержала дальнейшие попытки пройти ниже. Таким образом, ожидаемый рост к новым максимумам пока не состоялся, целевая область остается в работе. Помимо этого, ценовой график остается в красной зоне супертренда, свидетельствуя о сдерживающих усилиях со стороны продавцов.

В данный момент пара торгуется разнонаправленно, оставаясь нейтральной в недельном отношении. Ожидаемая зона поддержки активно тестируется, удерживая свою целостность, что позволяет сохранить актуальность восходящего вектора. Для его возобновления необходимо закрепление над уровнем 1,1618, где располагается граница ожидаемой зоны поддержки. Успешный ретест с последующим отскоком вверх позволит сформировать очередной восходящий импульс, который нацелится в область между 1,1891-1,2059.

Отмена текущего сценария состоится в случае пробоя поддержки и дальнейшего ухода цены ниже разворотного уровня на 1,1479.

#EURUSD

🔵Тип ордера: Лимитная продажа
🔵Точка входа: 1.16820
🔵Стоп лосс: 1.17240
🔵Тейк профит: 1.15360

Комментарий:
Всем привет.
Рассмотрим валютную пару евро/доллар на рынке форекс. На данный момент актив пытается восстановиться в цене, но фактически находится под давлением крупных продавцов. Хотел бы сегодня поработать по тренду и рассмотреть продажу от вышестоящей зоны сопротивления о чём кстати более подробно рассказал в обзоре.

Обзор: youtu.be/JbdeqvRTCIA

Сопровождаю сделку тут: t.me/+LWKmNWQKM5ljNDBi

Хочешь мира, готовься к войне. Все больше стран ЕС склоняются к агрессивной политике Франции об активизации инструмента против принуждения. Аппетиты Дональда Трампа растут. Хозяин Белого дома требует от Евросоюза больших уступок и намерен ввести универсальный тариф в 15%, а не в 10%. По мере приближения 1 августа риски отсутствия сделки, конфронтации и торговой войны растут. Это заставляет EURUSD нервничать и метаться как тигр в клетке.

Каковы последствия? На первый взгляд, ЕС выглядит обреченным. Дефицит внешней торговли позволяет США диктовать условия, как это было во время торговой войны с Китаем в первый президентский срок Дональда Трампа. Тогда юань рухнул. Учитывая значимость экспорта для еврозоны, можно предположить, что с евро случится что-то похожее.

Однако в 2017-2020 роль главного актива-убежища безраздельно принадлежала доллару США. Нынче подрыв доверия к ФРС заставляет инвесторов искать альтернативы. Нерезиденты в мае скупили европейские облигации на почти €100 млрд, что является лучшим результатом с 2023 и четвертым в истории. Немецкие долговые обязательства прекрасно справляются с ролью спасительной гавани, так что торговая война может не привести к падению EURUSD.

Важных традиционных плановых событий на предстоящей неделе нет, первые три дня недели вообще пустые.
В ФРС наступил период тишины перед заседанием 30 июля, выступление Пауэлла во вторник будет представлять собой краткое вступительное приветствие на конференции по банковскому надзору и не будет включать оценку экономической ситуации или комментарии по монетарной политике.
Аукцион 20-летних ГКО США в среду не имеет особого значения из-за небольшой суммы в 13 млрд долларов, хотя низкий спрос на такой незначительный объем может смутить долговой рынок, но все равно инвесторы будут ждать заседание ФРС для понимания перспектив.
Четверг – самый насыщенный день недели, PMI Еврозоны и Британии могут привести к сильной реакции рынка, да и PMI США обратят на себя внимание, ибо дадут первое, хотя и не очень достоверное, понимание состояние экономики США.
ЕЦБ в четверг оставит ставку неизменной, если торговое соглашение США и ЕС не будет достигнуто к четвергу – ЕЦБ не станет брать на себя обязательства по времени дальнейшего снижения ставки, хотя очевидно, что ставку продолжат снижать.

Котировки единой валюты закрыли пятницу на уровне поддержке 1.1573, параллельно оформив бычье поглощение и намекая на завершение коррекции. В принципе, при открытии рынка, для покупателей открывается возможность подтолкнуть котировки к росту и попробовать прорвать локальный уровень сопротивления 1.1829. Второй вариант – падения до области поддержки, оформленной между горизонталью 1.0935 и 1.0972 (50% уровень коррекции от последнего восходящего движения с 1.1829 по 1.0177) с последующим отскоком вверх:

Понравилась моя статья, и пользуетесь приложением Telegram? Если Вы ответили на оба вопроса «Да!»,  тогда подпишитесь на мой канал и больше никогда не пропускайте новые выпуски.

Отказ от ответственности: предоставленные материалы предназначены только для информационных целей и не должны рассматриваться как рекомендации по инвестициям.

На уходящей неделе в центре внимания находились экономические отчеты США, которые должны были скорректировать ожидания участников рынка как минимум в отношении риторики Пауэлла в ходе пресс-конференции заседания 30 июля.
Ранее Пауэлл утверждал, что в июне инфляция от пошлин Трампа достигнет своего пика, но Трамп приостановил взаимные пошлины выше 10% базовых сначала до 9 июля, а потом до 1 августа.
ФРС оказывается в глупой ситуации в попытке скорректировать свою политику в ответ на непринятые решения Белого дома.
Верховный суд с 31 июля вообще может отменить взаимные пошлины Трампа, ибо сие прерогатива Конгресса, Трамп может 1 августа объявить о введении секторальных пошлин на фармацевтику и чипы, которые будут расти с минимальных значений до 200% в течение года-полтора, но за это время компании перенесут производство в США, что снизит инфляционный эффект.
Когда Трамп говорит, что ФРС политизирована, то он во многом прав, ибо Трамп использует сочетание давления с блефом при переговорах, а ФРС ждет определенности, чтобы просчитать эффект, а эффекта может и не быть на протяжении всего срока правления Трампа либо он будет минимальным.

С начала года официальный курс евро упал к рублю более чем на 13%, при этом после небольшой волны роста в конце июня — начале июля он снова снижается. Расскажем, чем вызвана такая динамика европейской валюты, и разберём консенсус-прогнозы.

Динамика евро на российском рынке, в первую очередь межбанковском, на основе которого ЦБ выводит официальный курс, определяется в связке с мировой динамикой пары евро/доллар (EUR/USD) и собственно рубля.

Что происходит с евро?

Курс евро в 2025 году демонстрирует уверенный рост к доллару и находится около максимумов с 2021 года. 

В пользу этого сложилось несколько причин:

• Ослабление доллара — опасения по поводу дефицита бюджета США, неопределённость с тарифами и угрозы независимости ФРС оказывают давление на американскую валюту.
• Рост экономики ЕС — данные по промышленному производству в ЕС и данные по индексу экономических настроений ZEW в Германии в июле оказались лучше ожиданий и также оказывают поддержку евро.

#EURUSD

📢Рассмотрим локальный сценарий с продажей валютной пары Евро/Доллар. Вчера мы могли наблюдать за импульсным распределением на рынке, в следствии которого множество активов сформировало крупные объем сопротивления/поддержки. Данная валютная пара не стала исключением. На сегодняшний день в планах отработать свежие формирования. На текущем инструменте свежая область сопротивления была сформирована внутри области среднесрочного сопротивления 1.16100 — 1.16466, состоящей из недельного и дневного уровней соответственно. На ретесте данной области ожидаю увидеть продолжение нисходящей тенденции, на фоне чего размещаем лимитный ордер на продажу от ценовой отметки 1.16290. Стоп лосс, по правилам нашего торгового алгоритма, следует расположить за уровнем сопротивления 1.16466 с запасом.

📌Параметры позиции:
▫️Тип ордера: лимитная продажа (sell limit)
▫️Точка входа: 1.16290
▫️Стоп лосс: 1.16758
▫️Тейк профит: 1.15274

🚀Целью короткой позиции является область ключевой поддержки, расположенная в ценовом диапазоне 1.15274 — 1.15512. Внутри данной области мы располагаем итоговый тейк профит нашей позиции, так как данная область может вызвать повторное коррекционное движение цены.

Человек ко всему привыкает. Особенно если его долго готовить. Шок накрыл рынки в День освобождения Америки из-за тарифов. Шок повторился, когда просочилась информация, что Дональд Трамп, скорее всего, попытается свергнуть Джерома Пауэлла. Однако масштабы несопоставимы. Обвал S&P 500 и доллара США в первом случае сменился американскими горками во втором. Собака зарыта в длительной подготовке.

Когда происходит авария, едущие по шоссе машины сначала замедляют скорость, водители качают головами и думают о вечном. Но постепенно шок проходит, и все возвращается на круги своя. Скорость увеличивается, жизнь продолжает течь своим чередом. Точно так же и рынки. Они адаптируются к новой реальности. Инвесторов уже не пугают 30%-е тарифы против ЕС и 50%-е против Бразилии. Они привыкли. Поэтому приглушенная реакция на намерение президента сместить с должности Джерома Пауэлла не должна удивлять.

Было ли это репетицией увольнения председателя ФРС? Возможно, однако Deutsche Bank накануне заявил, что случись нечто подобное, доллар США за 24 часа рухнет на 3-4%. По факту оказалось куда скромнее. Рынки стали толстокожими. Или не верят, что отставка все-таки случится. Polymarket выдает лишь 25%-й шанс такого исхода.