а чего ж на умеренно негативной новости 3% в день делаем? Аналитики хреновы
Вольд, вы слепой
комментарии zzznth на форуме
-
- в пересчете на ГДР у компании 134.5 млн расписок (за вычетом казначейских). 50% пэйаут от ЧП — это 66.2 р
за 4й квартал думаю будет не менее 10 ярдов ебитды. Поскольку сейчас % идут в плюс (доходы по факту больше расходов), то ЧП ну наверное тоже не менее 10 ярдов
Так что итоговый дивиденд за полугодие будет не меньше сотки
«Русагро» информирует об изменениях Кодекса поведения в отношении инсайдерской информации ROS AGRO PLC. Срок начала ежегодного моратория сокращен с 60 до 30 календарных дней, непосредственно предшествующих дате опубликования годового финансового отчета о результатах деятельности ROS AGRO PLC или, если такой период короче, период с конца соответствующего финансового года до момента объявления (включительно). Срок окончания Ежегодного моратория составляет 48 часов после даты опубликования годового финансового отчета о результатах деятельности ROS AGRO PLC. Период Ежеквартального моратория не изменился.
Ооооо все ясненько :)- Опа, все-таки ушел
Более того, у него приличный локап период после СПО
«Русагро» информирует о решении Максима Басова, генерального директора ООО «Группа Компаний «Русагро», не продлять свой контракт, истекающий 31 декабря 2021 года. Максим Басов продолжит являться акционером и членом Совета директоров ROS AGRO PLC. Компании С 1 января 2022 года Компанию возглавит преемник Максима Басова, сотрудник компании, который будет объявлен до конца года.
- По сахару все стабильно
По мясу:
Выручка (+1 509 млн руб., +17%):
• Выручка выросла в результате позитивной рыночной динамики для всех категорий
мясных продуктов.
Скор. EBITDA (-647 млн руб., -25%, рентабельность -11 п.п.):
• Рост выручки скомпенсирован ростом затрат на корм и ветеринарию на 1 263 млн руб.;
• — 487 млн руб. в результате запуска производства в Приморье;
• — 141 млн руб. в результате роста расходов на оплату труда нового персонала, в том
числе управленческого;
• Снижение рентабельности по скор. EBITDA связано с запуском производства в
Приморье и ростом расходов на корм.
но пугаться не стоит. это просто 3кв20 был удачным. Рентабельность к прошлому кварталу даже чуть поднялась
С другой стороны, цены на корм падать не будут. А вот будут ли расти цены на продукцию большой вопрос. Риски регуляторных ограничений очень велики. - Из презентации по итогам 9М
Выручка (+14 568 млн руб., +82%)*:
• Рост выручки обусловлен ростом объемов продаж масла наливом, потребительной
молочной продукции, шрота и сухих сывороточных смесей;
• Объем продаж масла наливом вырос в основном из-за ожидаемого повышения
экспортных пошлин на подсолнечное масло в конце 3 кв. 2021;
• Цена реализации бутилированного подсолнечного масла в розничные сети в России
составляла не более 95 руб/л с НДС на заводе.
Что произошло: зная о введении пошлин с сентября, компания увеличила экспортные объемы. То есть эффект роста по сути разовый. Более того, даже при такой конъюнктуре что надо срочно закупаться пока совсем не выросло маржинальность по ебитде всего 8%. Таким образом, в 4м квартале, скорее всего маржинальность еще сильнее упадет: больше доля маломаржинальных внутренних продаж по фиксированной цене, пошлина на экспорт. Скажем не удивлюсь маржинальности 4-5%
Это легко снизит ебитду сегмента на 1-1.5 ярда На Чистую прибыль от переоценки биологических активов и сельскохозяйственной
продукции за 9 месяцев 2021 г. и 9 месяцев 2020 г. повлияла комбинация двух
противоположно направленных факторов. Прибыль от переоценки собранного урожая и
несобранных посевов текущего периода до справедливой стоимости за вычетом затрат на
продажу составляет 15 714 млн рублей за 9 месяцев 2021 г. и 5 339 млн рублей за 9 месяцев
2020 г. Второй фактор – реализация прибыли от переоценки урожая, которая была признана
в финансовой отчетности предыдущего года и оставалась нереализованной в остатках
запасов на конец года, сумма признанного убытка 5 143 млн рублей за 9 месяцев 2021 г.
против 1 773 млн рублей убытка за 9 месяцев 2020 г. Существенный рост убытка вызван
высокой суммой переоценки урожая 2020 г
zzznth, самая собака в том как считают «за вычетом затрат на продажу»
Грубо говоря, вот есть запасы пшеницы в элеваторах. Цены взлетели, они стали стоить дороже — получили бумажную прибыль.
Но вот диавол то в деталях. Условно могли взять биржевую цену (которая сейчас в небесах), и по ней всё пересчитать. Вопросов куча: внутренняя это цена или экспортная? Учитывается ли пошлина в расходах на продажу или не учитывается?17,8 ярдов ЧП за третий квартал и рост по всем показателям! А ещё запрет на вывоз удобрений с декабря на пол года, дешёвые кредиты и нереальная продовольственная инфляция в мире… Где там ваша линия сопротивления сейчас, графикоманы?
роман матвеенко, а ещё пошлины на то же масло и экспорт сх продукции :)На Чистую прибыль от переоценки биологических активов и сельскохозяйственной
продукции за 9 месяцев 2021 г. и 9 месяцев 2020 г. повлияла комбинация двух
противоположно направленных факторов. Прибыль от переоценки собранного урожая и
несобранных посевов текущего периода до справедливой стоимости за вычетом затрат на
продажу составляет 15 714 млн рублей за 9 месяцев 2021 г. и 5 339 млн рублей за 9 месяцев
2020 г. Второй фактор – реализация прибыли от переоценки урожая, которая была признана
в финансовой отчетности предыдущего года и оставалась нереализованной в остатках
запасов на конец года, сумма признанного убытка 5 143 млн рублей за 9 месяцев 2021 г.
против 1 773 млн рублей убытка за 9 месяцев 2020 г. Существенный рост убытка вызван
высокой суммой переоценки урожая 2020 г- smart-lab.ru/blog/733521.php
прогнозировал 7-8 ярдов ебитды. вышло 8.6, чуть лучше даже
ЧП на 10 ярдов больше. Это произошло из-за бумажной чп от переоценки с/х активов..
Ну будем смотреть что дальше 
Прикинем что будет потом...
ЕБИТДА 57 в квартал и 228 в «средний» год. Загасив долг от сверхдоходов получим ЕВ=капе=754 ярда (по табличке СЛ)
ЕВ/ЕБИТДА = 3.3
Ну, апсайд х2 есть
По прибыли:
скор. ЧП — 40 ярдов в квартал. Сиречь 160 в средний год. P/E=4.7 ну аналогично.
zzznth, ну ты думаешь цены на удобрения вообще больше никогда не упадут?
Тимофей Мартынов, ну что значит никогда?
лет через 10 например почему не могут упасть?
а конкретно про домашние, думаю их держать будут. ну или там на уровне инфляции индексировать. но российский рынок это 25% у фосагры и 20% а акрона. влияние оказывает, но не то чтоб очень существенное
zzznth, Почему думаешь что цены так долго будут держаться?
Тимофей Мартынов, я к тому, что например на 10 лет спрогнозировать вообще нереально
А пока энергокризис и нехватка производства. Плюс будет больше протекционизма и всевозможные квоты в разных странах. + общий уровень инфляции в ближайшее время будет высоким. Так что на несколько лет цены будут на весьма хорошем уровне. Что там дальше будет — ну эт отдельная тема. Может новый сырьевой суперцикл, а может напротив новые низыПрикинем что будет потом...
ЕБИТДА 57 в квартал и 228 в «средний» год. Загасив долг от сверхдоходов получим ЕВ=капе=754 ярда (по табличке СЛ)
ЕВ/ЕБИТДА = 3.3
Ну, апсайд х2 есть
По прибыли:
скор. ЧП — 40 ярдов в квартал. Сиречь 160 в средний год. P/E=4.7 ну аналогично.
zzznth, ну ты думаешь цены на удобрения вообще больше никогда не упадут?
Тимофей Мартынов, ну что значит никогда?
лет через 10 например почему не могут упасть?
а конкретно про домашние, думаю их держать будут. ну или там на уровне инфляции индексировать. но российский рынок это 25% у фосагры и 20% а акрона. влияние оказывает, но не то чтоб очень существенное
Показатель PE лично мне говорит что акция ещё вырастет на 30%. Прибыль с оборота отличная, компания норм. 120 рублей за акцию вполне реально.
Виталий Сардыко, p/e для банков мало о чем говорит.
R T, и не только для банков. Надо понимать общий контекст, надо понимать, какой может стать это E в будущем и что от этого E достанется акционерам.
Тимофей Мартынов, я бы не так чуток сказал
важно какая часть Е как будет использоваться. Если компания разумно тратит деньги, то ПЕ важный показатель. Если не разумно, то важна например только див доха. А то ожидать равенства дивдох у компаний со 100% пэйаутом и 20% — как-то странно
И кстати у банков все-таки чем больше собственный капитал, тем больше все остальное )
- Мне вот другое интересно обсудить: компания направила 375 лямов баксов на дивы. Вдвое выше мин порога. И существенно выше прошлогоднего значения (там вроде 248 лямов было).
Эт что означает? Пока не понимают куда девать бабло? Или хотят казначейский пакет продать, обосновав желаемую цену рыночным курсом ?
В таком случае, в начале 22-го будут опять хорошие дивы. Схематоз и инсайдерская торговля по акции просто жесть! Росла с 6000-10000р кто то заранее знал что такие дивы будут? По дочкам Дорогобужу вообще промолчу 4-е годовые прибыли на дивы летом дали?!
РоманП., что за чушь то
Результаты легко прогнозировались. В том числе и здесь на форуме
zzznth, 60р годовых дивов Ты умник тоже спрогназировал за 2020г? Гений блин.
РоманП., если вы бы не истерили, а внимательно читали, то все бы было хорошо :)
А отвечая на ваш вопрос, да, я писал о том, что менеджмент ставит целью регулярные выплааты в календарный год, а не по итогам каждого года
И о том что основные дивы будут к концу года писалось регулярно
zzznth, прогнозы ни о чем пальцем в небо. Может спрогнозируете купил ли ушлый мажор акции с рынка в диапазоне 6-8тр на неофилята, чтобы опять выкупить уже по 10тр и вывеси всю прибыль мимо миноров?! И потом опять не заплатить дивы? Видно одно что мажор всеми честными и нечестными способами водит деньги из компании и вгоняет её в долги. С Башкирской содовой что то подобное было. Чем закончилось все знают.
РоманП., поизучайте структуру владения для начала :))))
zzznth, таких мажоров обычно нагибаю по суду а не изучаю если у меня есть акции.
РоманП., рад за ваши юридические способности
я другое не пойму:
вот пусть у компании мажоритарий плохой (миноров кидает например). достаточен ли данный факт для того чтобы вообще не смотреть на эту акцию? — безусловно да
Плохой ли менеджмент у Акрона? Я считаю нет. Если вы считаете, что они кидалы — ну ваше право, переубеждать не буду.
Только в таком случае зачем вообще на акцию то смотрите? :))
А то какие-то инсайдерские интриги еще высосали из пальца.Схематоз и инсайдерская торговля по акции просто жесть! Росла с 6000-10000р кто то заранее знал что такие дивы будут? По дочкам Дорогобужу вообще промолчу 4-е годовые прибыли на дивы летом дали?!
РоманП., что за чушь то
Результаты легко прогнозировались. В том числе и здесь на форуме
zzznth, 60р годовых дивов Ты умник тоже спрогназировал за 2020г? Гений блин.
РоманП., если вы бы не истерили, а внимательно читали, то все бы было хорошо :)
А отвечая на ваш вопрос, да, я писал о том, что менеджмент ставит целью регулярные выплааты в календарный год, а не по итогам каждого года
И о том что основные дивы будут к концу года писалось регулярно
zzznth, прогнозы ни о чем пальцем в небо. Может спрогнозируете купил ли ушлый мажор акции с рынка в диапазоне 6-8тр на неофилята, чтобы опять выкупить уже по 10тр и вывеси всю прибыль мимо миноров?! И потом опять не заплатить дивы? Видно одно что мажор всеми честными и нечестными способами водит деньги из компании и вгоняет её в долги. С Башкирской содовой что то подобное было. Чем закончилось все знают.
РоманП., поизучайте структуру владения для начала :))))
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
