комментарии khornickjaadle на форуме

В такой компании андерперформить не стыдно)

Тимофей Мартынов, Беркшир крут однозначно. Смотрел в Вики историю с 1998 года — ни одного убыточного года. Есть подозрение, что у него вообще никогда не было убытка по году.

khornickjaadle, Тоже никак не доберусь посмотреть на бизнес в живую, потому как раньше по мне это был не магазин, а склад куда запускали покупателей. Облиги уж больно вкусные

phan, Ну это может Пешеход был — дискаунтер Обуви России. Кстати он прибыльный и прибыль растёт нехило у него.

Как эволюционировал бизнес. Пошёл за цветами в цветочный магазин, а оказалось, что это уже не магазин, а салон — давно там не был. Свежесрезанных цветов нашлось всего 2 вида: розы и хризантемы. Остальное пространство салона занимали цветы в горшках, искусственные цветы, грунт в упаковке. Почему-то много плюшевых игрушек лежало на витрине. На полках было множество фигурок слоников, зайцев, лошадей. Красовались подарочные наборы, пакеты. В углу стоял Дед Мороз, а при входе — стойка с юбилейными открытками от 20 до 100 лет. За много лет владелец салона диверсифицировал цветочный бизнес, но я не уверен, что выросла маржа бизнеса от диверсификации. Тоже самое происходит с Обувью России. Бизнес компании постепенно диверсифицируется уходом от продаж только обуви к другим видам товара и бизнес-направлениям.

Кукляра не останавливается: Индикатор RSI 14 на днёвках показывает в моменте значение 0.0000000. Перепродали конкретно бумагу… Где дно?

khornickjaadle, кто из них конкретно кукляра?

Андрей, Не понимаю я Проспирити. На ИПО у них была поза больше, в районе 6%. Покупали по 140. Зачем продавать? Усреднились бы по 40 рублей, ОР же не шлак…

khornickjaadle, может быть смотрят на ситуацию в более крупном масштабе — через призму глобальных экономических циклов. Ведь многие экономисты сходятся во мнении что мы находимся на пике цикла. Может быть фонду не хватает ликвидности и ее надо откуда то взять.

Андрей, Видимо правильно делали — цена падала, следовательно сокращали позу. Кстати уменьшили её адекватно снижению цены на акцию — где-то в 3 раза. По логике, могут начать увеличивать позу по бумаге, если начнётся рост. Да и управление капиталом, если применить критерий Келли — в этом же ключе трактуется.

У дочки (НЕФАЗ) ЧП по бизнес-плану на 2020 год — 729 млн., больше, чем у мамки (КАМАЗ) — 288 млн. Точно всё рассчитано.

Взяли бы вы себе в портфель на средне-долгосрок эту акцию?
Pol Noblivios, Только без псевдоэкономического копипаста и околоэкономических рассуждений. Вопрос простой к торговцам-спекулянтам, инвесторам. Движение, уровни, направление.

Pol Noblivios, Взял на 0,3% портфеля. Дорогая компания, но рост производства компания анонсирует значительный. Цель 2400.

Если исходить из того, что открытые магазины не сразу выходят на оптимальную мощность, то получается следующее: 4 квартал 2016 год 452 магазина, выручка за 2016 год 10 млрд. руб., 4 квартал 2019 год 915 магазинов, то выручка может по логике составить 20 млрд. руб. за год. Когда это случится? Время покажет… Всех с наступающим Новым Годом! Удачи в Новом Году!

Магниту скоро исполняется четверть века.
История развития сети магазинов Магнит за 25 лет и причины её продажи Сергеем Галицким.
bankstoday.net/last-articles/25-let-raboty-na-iznos-istoriya-o-tom-kak-magnit-stal-odnim-iz-liderov-rossijskoj-roznitsy

Alex666, Спасибо за статью. Виден тренд в компании к вертикальной интеграции — достичь уровня продаж в 20% от собственных брендов и 80% от сторонних поставщиков. Эти меры должны стабилизировать рентабельность по ЧП. Маржа собственного производства выше, чем, если брать товар под реализацию.

25.12.2019 15:02
ПАО «НЕФАЗ»
Решения совета директоров (наблюдательного совета)

1. Общие сведения
1.1. Полное фирменное наименование эмитента (для некоммерческой организации – наименование): Публичное акционерное общество «НЕФАЗ»
1.2. Сокращенное фирменное наименование эмитента: ПАО «НЕФАЗ»
1.3. Место нахождения эмитента: р. Башкортостан, г. Нефтекамск, ул. Янаульская, 3
1.4. ОГРН эмитента: 1020201881116
1.5. ИНН эмитента: 0264004103
1.6. Уникальный код эмитента, присвоенный регистрирующим органом: 30520-D
1.7. Адрес страницы в сети Интернет, используемой эмитентом для раскрытия информации: www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?...; www.nefaz.ru/
1.8. Дата наступления события (существенного факта), о котором составлено сообщение: 25.12.2019

2. Содержание сообщения
2.1. Кворум заседания Совета директоров эмитента и результаты голосования по вопросам, вынесенным на голосование.
На заседании присутствовали три члена Совета директоров Общества из 7 членов Совета директоров Общества, избранных на годовом Общем собрании акционеров 31.05.2019г.: Герасимов Юрий Иванович, Савинков Андрей Сергеевич, Шакиров Ильмир Тимерханович. Члены Совета директоров Общества: Виньков Андрей Александрович, Дубинин Андрей Васильевич, Игнатьев Андрей Сергеевич, Модестов Борис Маркович представили письменные мнения по вопросам повестки дня, соответствующие требованиям законодательства, Уставу и внутренним документам Общества.
Совет директоров ПАО «НЕФАЗ» рассмотрел вопрос повестки дня заседания: «Об утверждении Бизнес-плана Общества на 2020 год», кворум имеется.
Результаты голосования: «за» — 7, «против» — 0, «воздержался» — 0, решение принято единогласно.
2.2. Содержание решений, принятых Советом директоров эмитента:
По вопросу: «Об утверждении Бизнес-плана Общества на 2020 год»:
1.1. Утвердить Бизнес-план Общества на 2020 год со следующими показателями:
— доходы по основной деятельности 25 782 798 тыс. руб.;
— прибыль от продаж 1 075 082 тыс. руб.;
— чистая прибыль 729 221 тыс. руб.;
— инвестиции с НДС 629 582 тыс. руб.
1.2. Генеральному директору ПАО «НЕФАЗ» В.А. Курганову:
— принять необходимые меры по обеспечению исполнения Бизнес-плана Общества на 2020 год;
— на очередных заседаниях Совета директоров предоставлять информацию о промежуточных итогах реализации Бизнес-плана Общества на 2020 год.
2.3. Дата проведения заседания Совета директоров эмитента, на котором принято соответствующее решение: 25.12.2019.
2.4. Дата составления и номер протокола заседания Совета директоров эмитента, на котором принято соответствующее решение: 25.12.2019, протокол № 6 (231).

3. Подпись
3.1. Генеральный директор
В.А. Курганов

Альберт Мечиев, Крутой план. У них по стратегии было к 2025 году выручка 29 ярдов, ЧП 0,9 ярда.

Акций очень мало — всего 8 миллионов 38 тысячи. НЕФАЗ имеет чистой прибыли 729 миллионов (последний отчет от 25 декабря). Нераспределённой (чистой) прибыли на 1 акцию мы имеем (729: 8,038 = 91) — 91 рубль. Это чистой прибыли на одну акцию. Если на дивиденды пустят (а они уже точно будут) 50% прибыли, то несложно посчитать, что это будет порядка 45 рублей на акцию, при том что сама акция пока что стоит смешных 115 руб… Все идет к тому, что ценник акций подрастет к 10% доходности. А это уже 450 рублей за акцию.

Альберт Мечиев, Почему будут дивы, дивполитика есть у них? Почти всю ЧП вроде на инвестиции будут отправлять.

Почему маркетплейс от обуви России будет лучше, чем Wildberries, Беру, Яндекс.Маркет, Ozon, Tmall и т.д.? Есть какое-то ноу-хау ?

Чем таким особенным ОР заберет себе рынок потребителя (и его деньги)?

Евдокимов Сергей, если речь о платформе ПРОДАЕМ, то это не маркетплейс. Это платформа для поставщиков, которые будут продавать свои товары в обычных магазинах ОР, на которых будет зарезервировано от 30 до 50% площади. В этой платформе они будут поставлять и отслеживать свои товары в сети ОР. Это просто программа.

Андрей, а ля субаренда торговых площадей ?

В чем новизна сей бизнес-идеи? В чем прорыв ?
Зачем нужно было открывать кучу магазинов, чтобы потом сдавать их в субаренду ?

Мне вообще не понятна корреляция и рыночное позиционирование обувного магазина с «кастрюлями и утюгами». Ну не может утюг быть сопутствующим товаром к ботинкам. Как и наоборот. Во что превратится отраслевой обувной бренд ?

Посмотрите на ситуацию глазами потребителя: пойдете ли вы в обувной магазин за бытовой техникой? Ответьте себе сами. Честно.

А если нет, то почему думаете, что остальные люди пойдут?

Евдокимов Сергей, Прорыв может быть в том, если «пойдёт» программа «Продаём». А. Титов на деловом завтраке, посвящённом размещению облигаций 2 недели назад говорил, что для открытия маркетплейсов достаточно и отрицательного капитала. При соотношении выручки 50/50 обуви и кастрюль, ОР может начать открывать магазины, не создавая значительных запасов обуви и, даже, сократить их.

Количество акций 6708,24 млн. штук, капитализация — 82390,65 млн. руб. Убыточная компания, капа почти в 1,8 раза больше выручки.

В 16-45 кто-то купил 6814 лотов по 42 двумя сделками по 4533 и 2281 лот. Приличный объём для ОР.

Компания указывала цель развития стать крупнейшей розничной обувной сетью в России. Сейчас достигнута планка почти 1000 магазинов. У Kari в районе 1400 магазинов. Но у Kari мощная поддержка в лице учредителей — компания основана И. Яковлевым, а он присутствует в списке Форбс. У ОР такой поддержки нет. Чтобы открыть ещё 1000 магазинов, ОР, возможно, нужно будет привлечь капитал. Допэмиссия и увеличение уставного капитала может быть по цене не ниже 100 рублей за акцию (номинал). В истории компании уже было увеличение капитала через допэмиссию и продажу доли основным акционером компании А.Титовым.

Префа истхай взял!

khornickjaadle, Интересно все же, на чем такой рост?

Михаил Гайлит, РДВ целил на 100 летом, помнится. Дивы, наверное, будут. Рынок ожидает.

khornickjaadle, Спасибо! А есть какие-то сведения про дивы, вроде еще не скоро…

Михаил Гайлит, Нет чёткой формулировки в дивполитике. Не менее 15 или 20% от ЧП, по-моему. Узнаем после совдира.

khornickjaadle, Я что-то пропустил, а когда совдир?

Михаил Гайлит, В прошлом году в марте объявили.

Кукляра не останавливается: Индикатор RSI 14 на днёвках показывает в моменте значение 0.0000000. Перепродали конкретно бумагу… Где дно?

khornickjaadle, кто из них конкретно кукляра?

Андрей, Не понимаю я Проспирити. На ИПО у них была поза больше, в районе 6%. Покупали по 140. Зачем продавать? Усреднились бы по 40 рублей, ОР же не шлак…

khornickjaadle, может быть смотрят на ситуацию в более крупном масштабе — через призму глобальных экономических циклов. Ведь многие экономисты сходятся во мнении что мы находимся на пике цикла. Может быть фонду не хватает ликвидности и ее надо откуда то взять.

Андрей, Проспирити хорошо вышел из КТК и из Черкизово, можно сказать на пике.

Кукляра не останавливается: Индикатор RSI 14 на днёвках показывает в моменте значение 0.0000000. Перепродали конкретно бумагу… Где дно?

khornickjaadle, кто из них конкретно кукляра?

Андрей, Не понимаю я Проспирити. На ИПО у них была поза больше, в районе 6%. Покупали по 140. Зачем продавать? Усреднились бы по 40 рублей, ОР же не шлак…

khornickjaadle, может быть смотрят на ситуацию в более крупном масштабе — через призму глобальных экономических циклов. Ведь многие экономисты сходятся во мнении что мы находимся на пике цикла.

Андрей, Может быть. В 2018 году нерезы мощно выходили из ОФЗ на волне санкций, это тоже могло наложиться.

Префа истхай взял!

khornickjaadle, Интересно все же, на чем такой рост?

Михаил Гайлит, РДВ целил на 100 летом, помнится. Дивы, наверное, будут. Рынок ожидает.

khornickjaadle, Спасибо! А есть какие-то сведения про дивы, вроде еще не скоро…

Михаил Гайлит, Нет чёткой формулировки в дивполитике. Не менее 15 или 20% от ЧП, по-моему. Узнаем после совдира.

Кукляра не останавливается: Индикатор RSI 14 на днёвках показывает в моменте значение 0.0000000. Перепродали конкретно бумагу… Где дно?

khornickjaadle, кто из них конкретно кукляра?

Андрей, Не понимаю я Проспирити. На ИПО у них была поза больше, в районе 6%. Покупали по 140. Зачем продавать? Усреднились бы по 40 рублей, ОР же не шлак…

… Где дно?

khornickjaadle, там где ~99. У нас пока 75.

Евдокимов Сергей, Не понял ничего.