14 января 2024, 15:58
Опционы, как это устроено? Кто их продает? такое же обычное физ лицо, как и я? если я откажусь покупать акции внутри опциона, через определенный срок, то кто получит премию?
Опционы, как это устроено? Кто их продает? такое же обычное физ лицо, как и я? если я откажусь покупать акции внутри опциона, через определенный срок, то кто получит премию?
Продолжится ли рост рынка? Варианты развития событий Наверное, один из главных вопросов, который держится в умах инвесторов: продолжится ли рост Индекса МосБиржи после грандиозного пятничного роста по...
Закачка в ПХГ Европы увеличилась вдвое на фоне теплой погоды «Газпром» осуществляет подачу российского газа для транзита через территорию Украины в объеме, подтвержденном украинской стороной через ГИС...
Одна из единственных бумаг, которая пробила прошлогодний хай
Теперь бы к 2008г идти
Новый выпуск облигаций "Мираторг Финанс" (RU000A10AFB5) 🔶 ООО «Мираторг Финанс»
(для квалифицированных инвесторов)
▫️ Облигации: Мираторг Финанс-001Р-02
▫️ ISIN: RU000A10AFB5
▫️ Объе...
Яндекс в 2024 году подготовил более 25 тыс. IТ-специалистов Будущие специалисты обучались на совместных программах с российскими университетами — их 33 в 12 регионах России (4,3 тыс. человек), в Школе...
Пора на 500, ставку сохранили, переговоры, мега позитив
Что-то совсем притихли, зазывалы в шорт, очко гуляет? :-)))
Просто ими как следует еще никто не занимался и все впереди. Ну-ну
„В демократии отталкивают три вещи:
бесхребетность, привычка коллективной безответственности
и ложный миф о всеобщем счастье и безостановочном прогрессе.“
Sergei, этих чертей вообще читать противопоказано, потому что диарея может начаться.
Премию в любом случае получает продавец опциона.
Если вы отказываетесь от исполнения купленного опциона, для продавца опциона это только выгодно, он премию получает, а поставлять акции не должен.
Кстати, это будет не обязательно тот продавец, который вам продал. Для таких случаев случайно распределяется на которого продавца падет такая удача.
Продавец чаще всего хеджирует свой риск, покупая финансовые инструменты, которые покрывают его возможные убытки.
Про это много книг написано.
Если ты выигрываешь на каждой покупке опциона, какие у тебя проблемы? Тебе совестно перед проигравшими продавцами опциона?
PS И много уже выиграл, есть в чём совеститься?
Это тоже любопытно.
Причем он будет продавать опционы на свой пакет акций «лесенкой»: по 250, 260, 270, 280, 290, 300 и т.д. Гарантированно получит свою прибыль от акций и плюс выиграет какой-то дополнительный процент, играя опционами.
Цены на акцию вырастут с 200 до 250 рублей — и вот тогда вы можете либо продать часть своего пакета акций, либо продать опцион.
Вот я покупаю пакет акций Сбера по 200.
Сбер растет до 250 и я продаю call-опцион на часть моих акций. Таким образом я фиксирую часть прибыли. Если Сбер растет выше 250, значит покупатель опциона заработает разницу между текущей ценой и 250. Ну и бог с ним, пусть зарабатывает, я свою прибыль уже зафиксировал когда продал опцион.
PS Но это всё не по теме. Главный вопрос, зачем автор статьи её написал?
Если он уверен в выигрышности покупки опционов, почему не выигрывает и не докладывает о своих выигрышах?
Например: цена уходит выше 255, продается call-опцион со страйком 250 и премией 5 рублей. Дальше, если Сбер доходит до 300 — прибыль продавца составит 250 — 200 = 50 рублей от роста акций + 5 рублей премии за опцион. Если Сбер падает до 230 — прибыль продавца составит 230 — 200 = 30 рублей от роста акций + 5 рублей премии за опцион.
Таким образом, если раньше был куплен базовый актив — продать опцион можно при любом направлении движения.
Зачем автор написал статью — спрашивайте у него.
Я лично не расположен залезать в убыточные позиции, даже имея прибыль от других позиций.
Если же Сбер будет падать ниже 250-ти, то покупатель опциона потеряет вложенные деньги (те самые 5 рублей), ну а я получу эти 5 рублей.
То есть если я продаю опцион с ценой исполнения 250 рублей и премией 5 рублей, то максимальную прибыль я получу, если цена на момент исполнения будет равна 249.99 рублей.
Артем, если СИЛИНО СИЛЬНО выросло или упало, то вероятность этого была крайне мала относительно обычной волатильности. Но обычно если все и так знают, что примерно с вероятностью 99% бумага вырастет или упадет на определенное значение, то опционы уже стоят как весь потенциальный доход при реализации данной идеи.
Для продавцов маловероятных опционов можно привести аналогию с ЖЕЛЕЗОБЕТОННЫМИ СТАВКАМИ. У бекмекеров если играет челси против пятой школы хасавюрта кэф на победу челси будет 1.01. то есть практически полная вероятность события, но и прибыль мизер. Но никто не отменял, что школота может напиться энергетосов и поломать соперникам ворота. В таком случае реализация ничножномалого события ведет к потере всего капитала
Про СИЛЬНО выросло, можно привести аналогию с плечом. Если вы взяли 100 плечо и купили бумагу, а она СИЛЬНо выросла. У вас же не возникает вопросов зачем вам брокер дал денег вместо того, чтобы купить данную бумагу или зачем кто-то вам ее продал перед ростом
Артем, цена низкая на маловероятные опционы. Например, call опцион на 1000 долларов со страйком 100 и экспирацией завтра, будет стоить 100 рублей. А с экспирацией через месяц уже 50 тыс руб.
Потому что навряд ли завтра будет курс выше 100 и с вероятностью 99.99999% вы просто подарите 100 рублей продавцу опциона. А уже через месяц 50%/50% что будет выше 100, поэтому и цена соответствующая
(все цифры из головы взял для примера)
Продаю Я. Я, как известно, лицо литературно-культурное. Отказаться ваше право. Исполняют его в вечерний клиринг обычно, встречной (офсетной) продажей с вашей стороны. Я по принуждению сторон в этом случае покупаю.