Дивиденды Магнита будут выше, чем у Сургута-преф. Почему?

☄️ Сбер считает, что Магнит заплатит 21,2% дивидендами в 2024 году

 Очень оптимистично, но акции уже улетели на 6 900

 Я считаю, что это очень оптимистичный прогноз и сам закладываю дивиденды от 13 до 15%, но покажу вам, как считают аналитики Сбербанка. Вероятность того, что они окажутся правы, тоже есть. Хоть, на мой взгляд, и небольшая. 



💸 Дивиденды Магнита: 

 1️⃣ Дивиденды из нераспределенной прибыли прошлых лет (они уже рекомендованы советом директоров, 28 декабря их должно утвердить собрание акционеров). 

 Дивиденды на 1 акцию составят 412,13 руб. (их выплатят после 10 января), на выплату уйдет 42 млрд руб. 

 2️⃣Дивиденды за 2022 год. Магнит платит дивиденды из прибыли прошлых лет, он не трогал прибыль 2022 года. Напомню, что Магнит заработал 27,9 млрд руб. по МСФО. 

 Если компания выплатит их полностью, то выплата составит 273,8 руб. Но лично я в эту выплату мало верю.

 3️⃣ Дивиденды за 2023 год. При прибыли 70 млрд руб. и 100% payout дивиденды Магнита составят до 686,95 руб. на 1 акцию.  

 Итого: 412,13 + 273,8 + 686,95 = 1 372,88 руб. на 1 акцию., от текущей цены в 6 850 руб. это как раз 20% на 1 акцию. 

 Я больше верю в то, что Магнит заплатит около 893 руб. (412,13 + 481 руб. за 2023 год, 70% payout). Это 13% от текущих цен, что тоже неплохо. 

 Магнит действительно был недооценен, я сформировал позицию по 5 468. Вот тут разбирал бумагу, пост от 9 октября: t.me/Vlad_pro_dengi/518. И несколько дней назад увеличил позицию на треть по 6 678, докупив бумаги, теперь доля в портфеле около 7-8%. По итогам вот этого крайнего разбора: t.me/Vlad_pro_dengi/647

 Целевая цена по Магниту = 8 250 руб. за 1 акцию (по среднему P/E за 5 лет = 12). 

 Всех акционеров Магнита поздравляю с прекрасной динамикой акций и хорошими ожиданиями финансового сообщества. Мы с вами увидели эту идею раньше Сбера 🔥

Подпишитесь на мой ТГ-канал: t.me/Vlad_pro_dengi. В следующих постах я разберу свежие новости про Новатэк и сделаю большие разборы металлургов (НЛМК и ММК). Всем рад!