БКС одним из первых профучастников выплатит дивиденды и купоны по заблокированным бумагам

НРД анонсировал выплату дивидендов и купонов по ценным бумагам, которые были заблокированы европейскими центральными депозитариями Euroclear и Clearstream на счетах Национального расчетного депозитария (НРД) в 2022 г. Данные выплаты касаются только обязательств в долларах США и евро.

Процесс производится в соответствии с Указом Президента РФ №665 от 9 сентября 2023 г. Рассказываем об этом подробнее.

Когда ждать выплаты?

С 15 по 21 декабря НРД перечислял средства в депозитарии, а уже они направляют выплаты брокерам и управляющим компаниям (УК). Далее брокеры будут переводить деньги инвесторам, а УК направят их в свои фонды и стратегии

Точной даты зачисления средств на счета инвесторов нет, но, вероятно, поступления могут начаться уже сегодня, 25 декабря. Тем не менее нужно иметь в виду, что процесс может быть продолжительным.

Есть ли лимит?

Согласно Указу №665, лимита на одного человека нет. Не стоит путать данный процесс с компенсацией в соответствии с Указом №844, где лимит составляет 100 тыс. руб.

Все придет разом?

В первую очередь будут осуществляться выплаты дивидендов по иностранным акциям для физлиц. Купоны по еврооблигациям и их погашение для «физиков» — это вторая очередь.

Выплаты от корпоративных действий по акциям также будут первоочередными. Однако, если действие произошло 9 сентября 2023 г. или позже, выплаты по нему в рамках пункта 12 Указа №665 производиться не будут. Например, средства по бумагам Twitter инвестору поступят, поскольку поглощение произошло еще в 2022 г., а по Activision Blizzard — нет, так как оно состоялось в середине октября текущего года.

Сколько придет?

Объем средств, на который вы можете рассчитывать, можно оценить в этом калькуляторе. Нужно будет ввести ISIN бумаги и их количество.

Курс валюты для конвертации фиксирован и зависит от даты замены обязательств, ознакомиться можно здесь.

Что дальше?

Исполнение обязательств перед владельцами, включенными в следующие очереди, будет проводиться по мере поступления от вышестоящих депозитариев денежных средств, образовавшихся на счетах типа «И» в НРД, согласно графику, размещенному на сайте НРД.

Как можно распорядиться средствами?

Во что инвестировать в валюте. Замещающие облигации — это бумаги, выпущенные взамен еврооблигаций российских компаний. Хотя инвестор покупает их за рубли, он в действительности приобретает валютный актив. Его стоимость ежедневно меняется вместе с динамикой курса доллара или другой валюты. Таким образом, эти бумаги защищают от потенциального ослабления рубля.

Аналитики БКС выделили три выпуска замещающих облигаций в долларах и один в евро, которые выглядят интересно с точки зрения соотношения риска и доходности:

Газпром. Серия: ЗО37-1-Д Доходность к погашению (yield to maturity, YTM): 6,8%. Дюрация: 8,8 года. Валюта: доллар США.
Газпром. Серия: ЗО34-1-Д Доходность к погашению: 6,8%. Дюрация: 7,2 года. Валюта: доллар США.
ПИК. Серия: 001Р-05-1-Д Доходность к погашению: 8,2%. Дюрация: 2,8 года. Валюта: доллар США.
Газпром. Серия: ЗО28-1-Е Доходность к погашению: 6,9%. Дюрация: 4,8 года. Валюта: евро.

Во что инвестировать в рублях. Аналитики БКС регулярно обновляют состав дивидендной корзины — набора акций российского рынка, по которым ожидаются самые высокие выплаты. Такой портфель может не только обеспечить поток пассивного дохода, но и обогнать рынок.

В этом месяце список компаний следующий:


*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией