Привет, дорогой читатель! В этой заметке поделюсь несколькими личными выводами (могут показаться банальными, но за ними стоят реальные убытки и боль), которые будут полезны (не убытки и боль, а выводы XD) в первую очередь для начинающего инвестора/трейдера:
Аллокация капитала с возможностью усреднения важнее стокпикинга/тайминга (да простят мне блогеры Пульса дискредитацию гэмблинга). Лучший инструмент на российском рынке для физика — ETF на индекс (TMOS) на часть капитала, что позволит: * сконцентрироваться на анализе только одного графика рыночного индекса и макро конъюнктуры (ой, а что можно было не мониторить кучу отдельных продуктов постоянно?) * иметь возможность быстро скинуть часть позиции при резких падениях (руками портфель из 100+ бумаг на виснущем терминале вы не сократите, если не Шива)
* получить более гладкую кривую equity, не платить комиссию за сделки и налог на дивиденды. При значительных просадках рынка усредняем из закромов (а что если их нет? — сделай). Доходность на вашем брокерском счете при таком подходе будет обыгрывать как сам рынок с учетом дивидендов, так и почти всех профессиональных управляющих на длинном горизонте (да? да!). Освободившееся время тратим на прокачку своих скилов. Грааль. Банально. Скучно.
Должно быть субъективное понимание вероятностей — по времени, цене и объёму позиции. Даже если вы воинствующий фундаменталист и не признаете существование графика цены, полезно хотя бы 1 раз разметить график индекса, чтобы был план, которого можно придерживаться. Например, если рынок упадет на 60+% с текущих уровней, где вы сможете достать дополнительный кэш? Без подготовки будет очень сложно принять спокойное решение (берем пример с пёсика в огне из мема).
Если вы видите сигналы на падение по индексу в целом, а по отдельным позициям в портфеле — нет, то есть смысл хотя бы частично сократить позицию в отдельных акциях, хотя бы через выставление коротких обоснованных стопов (при обвалах рыночного индекса падают все бумаги).
Для физиков при активной торговле важно увеличивать сайзы в зависимости от результатов за прошедший период. При этом лучше зарабатывать на малых движениях на большой сайз, чем с пустым карманом хвалиться большими движениями на «пару лотов».
Полезно проводить анализ своих результатов — какие продукты / сэтапы приносят прибыль. «Грузить сайз» только в то, что является вашей сильной стороной. Удивительно, но даже профессиональные управляющие грешат этой ошибкой (тоже люди, поймем и простим… и пойдем в TMOS).
Торговать/инвестировать нужно без груза ошибки, делать выводы из неудачных историй и отпускать эмоционально.
Уметь ждать (банально, но реализовать часто сложно; как минимум, не ловить ножи с плечами, а дождаться подтверждения разворота).
— У вас пост для новичков. Можете сказать им пару слов по-пидорски? — Аллокация капитала с гэпом в возможность мидл-офа важнее стокпикинга! Но физикам нужно инкризить сайзы!
У tmos( и подобных ) есть тоже пару минусов, это вола ниже чем у акций по отдельности и на противоходе акции могут летать в то время как фонды будут стоять. И второе, это ликвидация фонда по желанию УК в любое время, но обычно на дне( вспоминаем fmru)
TheBlackLord, Если на проблемы смотреть как на возможности, то проблем то конечно нет. А если посмотреть сколько народу кинуто, сколько заморожено и все это под лозунгами надёжности и безопасности, то уже как проблемы становятся очевидными.
Сергей Соколов,
Мат приводит к бесплодию, заявили в РПЦ. Священник провел лекцию о вреде мата перед школьниками в подмосковной Ивантеевке. Он рассказал, что если дети слышат или используют матерн...
Сохраняйте спокойствие Вспоминается, как после падения рынка в 2008 году, сотрудники инвестбанков и брокерских контор устроили пати в баре «Уолл Стрит» на Волхонке, на котором они также, как и многие ...
Сохраняйте спокойствие Вспоминается, как после падения рынка в 2008 году, сотрудники инвестбанков и брокерских контор устроили пати в баре «Уолл Стрит» на Волхонке, на котором они также, как и многие ...
РТС видение) РТС повангую, почему бы и нет. Без прогноза ни кто не совершит ни одной сделки, даже на минутках совершая сделку мы делаем прогноз, на основе которого покупаем или продаем. Так и тут тол...
Металлоинвест новый выпуск облигаций с доходностью до 23,75%(КС+2,75%) и ежемесячным купоном Сегодня я разберу облигации от мирового лидера в горнорудном деле, давненько у нас не просили в долг миро...
Акции роснефти в лист ожидания, сухой компания в этой ситуации не выйдет по любому. Тем более в перспективе глобальное падение цен на нефть. Объемы торгов бумагами Роснефти упали на минимум, даже у НЛ...
— У вас пост для новичков. Можете сказать им пару слов по-пидорски?
— Аллокация капитала с гэпом в возможность мидл-офа важнее стокпикинга! Но физикам нужно инкризить сайзы!
Или трейдинг, тогда серьезное обучение!
Или инвестирование, тогда можно и про усреднение…