Газпром.

Сегодня ранее написал пост по дивидендам Газпрома.
Сейчас его удалил, проблема в том, что невнимательно просмотрел сообщение от Редактора Боба.

Если кратко, то в своих расчетах я взял цену $308 как среднюю за III кв., а у Редактора Боба это цена только за последний месяц квартала.
А это очень серьезное расхождение в ценах. Что еще интереснее это еще более серьезное расхождение от ранее указанных в «утечке» чисел $295...$330.

Теперь по крайней мере становится понятно текущее мощное падение Газпрома. И теперь становится понятным почему это падение вполне может продолжиться.

Впрочем официального отчета пока нет, а до него становится не понятно почему одни данные от Газпрома более достоверны чем другие данные от Газпрома.

Газпром акции

Газпром

Evvibris

Санкт-Петербург

129

4 810

с 13 июня 2020

48 Комментариев

Turbo Pascal
13 ноября 2021, 18:40
Не пей сегодня больше.

И никогда никого ничему не учи.
+5
- Evvibris
  13 ноября 2021, 18:40
  Turbo Pascal, а я никого ничему не учил, я рассчитывал дивиденд. Который надеялся откалибровать по данным отчета МСФО, но решил сделать это чуть раньше.
  +2
GOLD
13 ноября 2021, 19:00
а что не так-то?.. поясните человеку, не покупающему эту попуасию))
0
- Evvibris
  13 ноября 2021, 19:02
  $100, а то, что многие ждали дивиденды 45..50, а сейчас может оказаться 35..40.
  
  Можно сказать по другому, Газпром утверждал что 80% его контрактов так или иначе привязаны к спотовым ценам. А сейчас получается что толи эта привязка очень слаба, толи лаг слишком велик.
  
  Но еще раз повторю, сейчас все очень шатко, одни данные и прогнозы Газпрома противоречат другим данным Газпрома, вполне вероятно, что где-то просто опечатка, или инфо-вброс.
  0
  - in_line
    13 ноября 2021, 19:13
    Evvibris, в районе 35-40 все и ожидают. Если будет в этих пределах то уже в бумаге значительный апсайд. Если выше то тем более.
    +6
    - Evvibris
      13 ноября 2021, 19:19
      in_line, нету апсайда по текущим данным, все ждут повышения ставки ЦБ до уровня 8.5%, при накрутке 1.5% (а по сути должно быть 2, но для Газпрома можно «скинуть», ну и для расчета 10% проще), так вот при 10%, и нижней границе в 35, получаем итоговую цену 350. Это не настолько серьезный рост (точнее даже наоборот это должно вызвать падение еще примерно на 3-4% учитывая, что до выплаты дивов еще более полугода), учитывая, что инфляция может быть и выше, а внешнеполитических рисков у компании хватает.
      
      ЗЫ Впрочем лично я никаких серьезных движений делать не стал бы до отчета по МСФО (на срочке), а для инвестиций это по моему вообще не проблема (по крайней мере я продавать ничего не собираюсь, разве что немного тех фьючей, которые недавно купил).
      0
      - in_line
        13 ноября 2021, 19:46
        Evvibris, 10% дохи это ОЧЕНЬ много для такой компании как Газпром
        +1
        Evvibris
        13 ноября 2021, 19:50
        in_line, во времена когда ставка ЦБ была 4% это реально было бы очень много, а сейчас это нормально.
        +1
      - алексей
        13 ноября 2021, 21:07
        Evvibris, нормализованная див.доха газпрома около 7 %годовых к отсечке, вот и посчитайте
        +1
        Дед Панас
        13 ноября 2021, 23:37
        алексей, а офз 8-9%
        +1
        Русский
        14 ноября 2021, 04:42
        Дед Панас, у офз тело не растет
        0
        Дед Панас
        14 ноября 2021, 05:42
        Русский, и не падает
        +1
        НеоМэн
        14 ноября 2021, 10:44
        Дед Панас, целый год уже как падает…
        +1
      - Девушка Виталика Бутерина
        13 ноября 2021, 22:46
        Evvibris, ставку нашего ЦБ даже не приплетайте сюда, пожалуйста! Посмотрите — весь 2016 год ставка была 10, а газпром в 2016 и 2017 году отсекался по 5-6%. На ставку нашего цб ориентируются только наши внутренние игроки! Газпром — компания-экспортер, он зарабатывает в долларах. А значит и сравниваться он должен с компаниями и ставками в валюте. Пожалуйста, не пишите то, чего не знаете… 🙏
        +4
  - Дед Панас
    13 ноября 2021, 19:24
    Evvibris,
    Теперь по крайней мере становится понятно текущее мощное падение Газпрома
    А Сбер почему падал так же?))
    +2
    - Evvibris
      13 ноября 2021, 19:28
      Дед Панас, думаю это была всего-лишь цепная реакция (Газпром имеет большой вес в фондах, он надавил на фонды, фонды пересекли некие среднии и начались распродажи).
      Впрочем могу ошибаться.
      0
      - Дед Панас
        13 ноября 2021, 19:39
        Evvibris, чтоб не блукать в тумане, не торгуйте по этому фуфлу и новостям.
        
        Коррекция в Газпроме на графиках была видно более месяца назад.
        smart-lab.ru/blog/729882.php
        +1
        Evvibris
        13 ноября 2021, 19:41
        Дед Панас, да я на техе и не торгую, и из Газпрома выходить не собираюсь.
        НО у меня есть некоторое количество фьючей, которые я недавно купил (обычно я фьючами подстраховываю, а не поддерживаю основную позицию, но тут сделал наоборот), и вот фьючи пожалуй возможно стоит распродать (по крайней мере часть), т.к. не известно когда рост возобновится. Впрочем я ожидаю, что падение ниже еще 3-4% не пойдет, а это для меня не критично, можно и дальше не обращать внимание.
        +1
        Дед Панас
        13 ноября 2021, 19:46
        Evvibris, я даже рад, чем больше таких как вы, тем нам проще).
        +1
      - atlantfan
        13 ноября 2021, 19:39
        Evvibris, Газпром начал падать на ребалансировке индекса MSCI Russia (снизилась его доля) и общей перекупленности. Теперь добавилась политика. Не думаю, что вчерашний мини-обвал обусловлен данными ФТС.
        +2
        Evvibris
        13 ноября 2021, 19:45
        atlantfan, насчет MSCI сомнения нет, но это было месяц назад. Политика всегда над Газпромом висит домокловым мечом, не думаю, что там прибавилось что-то новое (заявления батьки тут вообще не имеют никакого значения, т.к. Газпром и сам бы не отказался перекрыть поставки через Ямал-Европу, и по возможности подстегнуть North Stream II).
        
        А вот текущий обвал начался как раз на данных ФТС. Думаю кто-то как и я прикинул дивы и понял, что по текущим данным они оказываются значительно ниже. НО еще раз повторю то, что ранее писал. Похоже расхождение между данными ФТС и отчета МСФО возникают не первый раз, я уже видел такие падения на кануне МСФО III квартала у Газпрома в прошлые годы.
        +1
        Дед Панас
        13 ноября 2021, 19:46
        atlantfan, можно увидеть где данные об уменьшении доли Газпрома и Сбера который падал еще и вместе с Лукойлом))
        
        Ведь судя вашей логике все они падали из за этого?)) И месяц Газпром падает, как были признаки по теханализу
        
        0
        atlantfan
        13 ноября 2021, 19:54
        Дед Панас, Газпром пошел вниз первым почти сразу после ребалансировки. Сбер и Лукойл начали падать позднее. У Газпрома хай был 06.10, у Сбера 11.10, у Лукойла 26.10.
        +1
        Дед Панас
        13 ноября 2021, 20:32
        atlantfan, можно посмотреть инфу про ребалансировку?
        0
        atlantfan
        13 ноября 2021, 20:37
        Дед Панас, сам сайт MSCI не искал. А новость можно увидеть например здесь https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/mneniia-analitikov-ob-ocherednom-rekorde-gazprom-i-peresmotre-msci-russia-10-40
        +1
  - алексей
    13 ноября 2021, 21:05
    Evvibris, а дадут 25, что уже супер)
    0
Андрей Кузьмин
13 ноября 2021, 19:04
Дивиденды, справедливая цена, показатели, мультипликаторы, вот наивность
+1
master1
13 ноября 2021, 19:04
А у Сбера какая цена газа? Валят все фишки, причем импульсами и в одинаковое время суток.
+3
- Evvibris
  13 ноября 2021, 19:05
  master1, если не ошибаюсь Газпром начал падать раньше всех, а так как он имеет серьезный вес в индексах ориентированных на Россию в целом, то вполне вероятно, что он просто запустил цепную реакцию сброса позиций.
  Впрочем не факт, время покажет.
  0
  - master1
    13 ноября 2021, 19:12
    Evvibris, почему позиции «сбрасывают» так, чтобы поменьше получить денег?
    +3
    - Evvibris
      13 ноября 2021, 19:15
      master1, многие торгую по средним и другому теханализу, а не по фундаменту, а теханализ говорит «пора падать», тем более что касается Газпрома, то это вполне может оказаться объективной необходимостью (не скажу, что Газпром по новым данным оказался переоценен, но его оценка оказалась значительно завышена относительно текущей ситуации — уровня инфляции и ставок ЦБ, уровней политических рисков и т.д.).
      0
atlantfan
13 ноября 2021, 19:14
Данные ФТС не совпадают с данными самого Газпрома.
1 квартал — 168,87 (ФТС), 193,9 (ГП).
2 квартал — 202,19 (ФТС), 222,4 (ГП).
С чем это связано, не знаю. Возможно, особенности таможенного учета.
Но по отчетам ГП цена реализации существенно выше, больше чем на 10%.
Так что по отчету ГП в 3 квартале мы вполне можем увидеть цену реализации выше 300.
+2
- Evvibris
  13 ноября 2021, 19:16
  atlantfan, вот по этой причине я и говорю, что придется ждать отчета по МСФО (и судя по графикам за прошлые годы такая проблема возникает не в первый раз).
  +1
ив иконн
13 ноября 2021, 19:25
Если б цена и дальше росла то конечно никаких пересчетов и удалений не было.
Однозначно
0
Станислав Алексеев
13 ноября 2021, 19:51
В долларах то ему еще далеко до хаев 2008
0
- Evvibris
  13 ноября 2021, 19:54
  Станислав Алексеев, в 2008м Газпром не платил дивиденды, тогда Газпром был пузырем, как нынешняя Тесла. Поэтому то, что существовало до взрыва пузыря не имеет никакого значения, точнее это не имеет никакого значения для тех, кто вложился в компанию после взрыва пузыря, а я как раз один из таких.
  +2
  - Станислав Алексеев
    14 ноября 2021, 05:14
    Evvibris, ну то, что Газпром стал компанией стоимости-есть некий иммунитет от низких проливов. Бакс с 2008 просел к активам серьезно. Инорезы смотрят в баксах. Как бы все говорит о росте
    0
- atlantfan
  13 ноября 2021, 19:55
  Станислав Алексеев, а что мешает надуть этот пузырь еще раз?
  0
  - 𝓜𝓮𝓻𝓮𝓵𝓲𝓷
    13 ноября 2021, 20:39
    atlantfan, отсутвие воздуха.
    +1
Чингачгук (Великий Змей)
13 ноября 2021, 20:39
там кстати в отчёте и прокачки мало будет, в июле газопроводы останавливались на ремонты, 2 недели из 12 в квартале это минус 15%
0
Максим Козлов
13 ноября 2021, 21:13
295-330$, это прогноз на год. В 4м квартале цены начнутся от 330. Октябрь 330$, ноябрь 350$, декабрь 370$. При таком раскладе средняя прогнозная цена за год 295-330$. У у коротких контрактов лаг 0-3 месяца, среднесрочных контрактов лаг 3-6месяцев, у долгосрочных 6-12 месяцев. Возможный дивиденд за 3й квартал, 10-13 руб. По моим подсчётам, годовой дивиденд 36-45р. Сейчас самое плохое, упали объёмы примерно 330млн куб в сутки, средние за 1,5 месяца 4 квартала. А ещё увеличение расходов. Ну и не верится конечно в излишнюю щедрость от гос. компаний, а для государства 35р на акцию это хороший доход.
+2
Максим Козлов
13 ноября 2021, 21:21
Самый позитив от отчёта ФТС, что выручка Газпрома за 3й квартал составила 13млрд$, 1 квартал был 9.59млрд $, 2й квартал 10,5млрд$. То есть выручка прилично выросла при меньшем объёме газа.
+1
- atlantfan
  13 ноября 2021, 21:55
  Максим Козлов, при чем эта разница в районе 3 ярдов вся в дивидендную базу ложится. Есть вероятность, что вклад 3-го квартала в дивиденды превысит вклад за 1 полугодие.
  0
  - Максим Козлов
    13 ноября 2021, 22:15
    atlantfan, 100% не превысит. 13р максимум. Сейчас проблема номер 1, это падающие стремительно объемы отгрузки. По таким ценам газ не хотят покупать. Для Газпрома отличная цена 300$ за 1000куб. При такой цене стабильные дивиденды каждый год будут 35-45р.
    +1
Максим Козлов
13 ноября 2021, 21:26
У Газпром-нефти, дивиденды около 45р за 2021 год. Цена акций была до 525р, перед отсечкой может быть 600р. Это для сравнения сколько может стоить акция при похожих сценариях.
+1
Эдуард Лоскутов
13 ноября 2021, 21:47
Графики сбербанка, Газпром, Лукойл, Роснефть и Московской биржи одинаковые. И разная капитализация, разные виды товаром, спрос, число акций одна тенденция снижения!!! Пипец
0
Эдуард Лоскутов
13 ноября 2021, 21:49
И ещё, не важно что мы читаем или пишем в рост или падение акций… От нас не зависит движение кукл
0
Девушка Виталика Бутерина
13 ноября 2021, 23:09
Если средняя цена по году будет 300, то газпром будет вам выплачивать более 50 рублей дивидендов.
0