Распределение плотности вероятности получения прибыли при статистическом арбитраже синтетических стрэддлов Ri и Si 2020

Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.

Лошарик

Threshold

148

с 5 октября 2020

17 Комментариев

ch5oh
22 декабря 2020, 18:10
А если простыми словами?

(С поправкой на то, что это не плотность вероятности, а эмпирическая частотная гистограмма).
0
- Лошарик
  22 декабря 2020, 20:58
  ch5oh, по сути плотность вероятностей аналогична гистограмме распределения
  
  в моем случае исследование проведено за максимально возможный период наблюдений, потому возьму смелость называть даже графиком плотности)
  0
- Лошарик
  22 декабря 2020, 21:01
  ch5oh, простыми словами: при арбитраже стреддлов за любой период времени больше года или за весь наблюдаемый период существует статистическая закономерность примерно такого же вида, как на вышеуказанной диаграмме
  0
  - ch5oh
    23 декабря 2020, 00:30
    Лошарик, если Вы изучали только 2020 год, то получили сильно смещение результатов вправо. Естественно, что весной в кризис (или осенью на выборах в СГА) любой вовремя купленный стреддл приносил баснословные барыши.
    
    Если же взять более спокойные периоды типа 2018-2019, то там покупка стреддлов станет значительно менее радужной.
    0
    - Лошарик
      23 декабря 2020, 02:30
      ch5oh, 2019
      
      +1
    - Лошарик
      23 декабря 2020, 02:31
      ch5oh, 2018
      
      +1
    - Лошарик
      23 декабря 2020, 02:32
      ch5oh, 2018-2020
      
      +1
    - Лошарик
      23 декабря 2020, 02:34
      ch5oh, в стратегии один стреддл куплен, другой (эквивалентный по грекам) — продан
      +2
    - Лошарик
      23 декабря 2020, 03:19
      ch5oh, 2017
      
      +1
    - Лошарик
      23 декабря 2020, 03:20
      ch5oh, 2017-2020
      
      +1
      - ch5oh
        23 декабря 2020, 05:47
        Лошарик, большое спасибо за поясняющие рисунки. Очевидно, неправильно понял Вашу мысль в первоначальном тексте. Впечатляет!
        +1
tashik
23 декабря 2020, 17:20
Насколько я поняла, Вы показываете арбитраж стрэддлов в RI против стрэддлов в Si? В RI стрэддл покупаем, в Si продаем условно два стрэддла, верно? Поясните, если можно, про условия для набора позиций и про хэджирование — производится ли хэджирование дельты проданной части?
0
- Лошарик
  23 декабря 2020, 21:58
  tashik, Да, один из них покупаем, другой продаем. Можно дх Си/Ри, можно миксом хеджить, можно вместо синтетических простые стреддлы, можно не ждать экспирации, а забирать вариационную маржу на всплесках разницы вол, можно отбивать тету ботами, роллировать опционы по страйкам… потенциал управления безграничен).
  0
bozon
04 января 2021, 17:20
ну фактически Ваша стратегия торгует ковариацию si на ri. И как же Вы её измеряете? Иными словами, как Вы определяете что покупать а что продавать?
0

Читайте на SMART-LAB:

Уровень «Дзен». Фокус на инструменты с низким риском оправдывается

Дмитрий Пучкарёв Аналитики Альфа-Инвестиций создали для клиентов модельные портфели и следят за их актуальностью. В этом материале представляем очередное обновление нашего самого...

Альфа-Инвестиции

18:43

EUR/USD: временная стабилизация не отменяет перевес в сторону доллара

Евро перешел в состояние консолидации в узком диапазоне вблизи своих минимумов после достаточно длительного периода снижения, что обусловлено столкновением макроэкономических данных из США и...

Tickmill

16:34

Портфель с ежемесячными поступлениями. Июнь 2026

В сентябре прошлого года мы сформировали портфель облигаций с ежемесячными купонами. Смотрим, как изменилась ситуация на рынке — актуализируем состав портфеля в соответствии с новыми...

БКС Мир инвестиций

14:02

АЛРОСА на дне (18 руб за 1 акцию), но со дна продолжают стучать - есть ли шансы на иксы?

5 лет назад акции АЛРОСы стоили 150 рублей за 1 акцию и были сверхпопулярны — классный вечный сектор (все девушки любят бриллианты), большие дивиденды. Но тут бац и минус 80% и у нормального...