В общем такая идея: хотелось сравнить доходность акций и разных вариантов сочетаний акций и банковского депозита.
Подходит только для долгосрочного инвестирования!
просчитывал 6 вариантов:
1. купить акций из индекса ММВБ (30 бумаг) с пересмотром портфеля каждый квартал.
2. купить акций из индекса ММВБ10 (10бумаг) с пересмотром портфеля каждый квартал.
3. 75% счета держать в депозите + 25% в индекс ММВБ
4. 75% счета держать в депозите + 25% в индекс ММВБ10
5
. 50% счета держать в депозите + 50% в индекс ММВБ
6. 50% счета держать в депозите + 50% в индекс ММВБ10.
По времени: брал последние 10, 7, 5, 3 и1 год.
Доходность вклада =10% годовых (за последние 10 лет реально была гораздо больше)
условия: ежеквартальная ребалансировка. Доходность акций учитывал по значениям индексов (без учета комиссии и т.п. и т.д.) Думаю, что комиссии и другие затраты будут компенсироваться дивидендами.
получились сдедующие цифры (средняя годовая доходность):
например, средняя годовая доходность = доходность за 10 лет /10 и т.д.
Выводы:
1. Портфель 50% акций из ммвб10 + 50% депозит = не менее выгоднее, чем просто держать акции. Понятно, что на кризисах просадка портфеля будет гораздо меньше. Психологически более комфортно.
2. В среднем 37% годовых означает удвоение счета каждые два года (согласно правилу 72).
3. Доходность за последний год сильно ниже типичных показателей, т.е. возможно сейчас самое время покупать бумаги.
вопросы к размышлению:
1. Стоит ли заниматься активным инвестированием или торговлей, если можно удваивать счет каждые два года и тратить не более 4 дней в году на торговлю (для ребалансировки)?
2. Как и когда снимать прибыль?
3. Как и когда увеличивать портфель (довнесения)?