Нужен ли фундаментальный анализ в среднесроке?
Часто меня спрашивают использую ли я как-то фундаментальный анализ, может быть учитываю дивидендную политику компании, акции которой торгую? Скорее нет, чем да, однако стараюсь быть немного в курсе дел! Самое главное график — наилучший показатель любых фундаментальных параметров, причем очень часто это самыйнаилучший индикатор предстоящих фундаментальных изменений, поскольку большая часть крупных участников работает на ожидания, а эти ожидания нигде не написаны и не учтены, их сложно угадать и предсказать, если у тебя нет пары десятков друзей в банках и фондах. Однако если смотреть на график, там эти ожидания прочитать можно!
Только что частично закрыл сделку, закрыл больше половины, вторая часть на более длинные цели с трейлинг стопом, эта сделка хорошо показывает важность теханализа как отражения ожиданий! Несколько дней назад взглянув на акции АФК Система, я увидел интересный момент развития тренда, причем он был связан с классическим тестом консолидации, я принял решение, что это тот самый момент, поскольку я сначала года слежу за этой акцией, начал следить за ней, я еще в сентябре прошлого года :) наибольшие надежды на нее возложил уже в 2019 году, о чем упомянул тут - https://smart-lab.ru/blog/516902.php
Логика моей покупки на текущий момент была следующей:
Я конечно изначально понимал цели, но на помощь волшебным образом пришли новости о дивидендной политике, которые фактически показали признак кульминации, где после небольшого «добоя» я и решил частично зафиксироваться руками, это были инсайдеры или просто умные профессионалы, я не знаю, но я прокатился вместе с ними, а они полностью подтвердили мой прогноз по целям этой волны:
Оставил часть позиции я именно исходя из этих новостей, поскольку общий среднесрочный импульс я рассчитываю до целей 11.5 за акцию исходя из первой разворотной волны роста в 35%, вторая после коррекции по моим расчетом будет примерно такой же.
Итого получилось средняя цена покупки 9.93, частичный выход 10.611:
Вот и вопрос, нужно ли много копаться в фундаментальном анализе? Нужно, но техника важнее, поскольку она показывает реальное отношение участников рынка к этим фундаментальным показателям! Фундаментальный анализ позволяет понять стоит или не стоит покупать акцию, а технический анализ графика показывает где и как это сделать наилучшим образом, ведь цену могут тащить против фундамента очень долго и ждать придется 10 лет как в Газпроме.
Примерно та же самая картина происходит часто на многих акциях, эта ситуация складывалась например в акции Россетей, где акция полетела после новостей как сумасшедшая, хотя закладывался этот рост сильно раньше, но к сожалению в ней я не смог заработать, поскольку ожидал коррекций, которых не случилось, а вот Система как раз хорошо откорректировалась после смены тренда вначале года и поэтому тут получилось немного ухватить ее:
Можно было покупать и пониже конечно, но таких попыток у меня не было поскольку постоянно я видел какие-то неподходящие моменты со стороны моей системы принятия решений! Буду и дальше работать с этой акцией в ближайшее время, пока не увижу явной смены тренда!
Конечно же иногда мы можем видеть на графиках то, чего там на самом деле нет, но 100% прибыльных сделок не существует в природе, как известно!
Всем удачи на фондовых фронтах!
ты можешь сделать ФА и начать спорить с рынком
Отличный пост!