Мысли по нефти

Ну посмотрим, то что Катар вышел из ОПЕК это конечно плохо, но врядли Катар способен сильно наращивать добычу нефти, поэтому и реакции то особо нет на это. А Вот то, что бабки крупные встали в отскок или ждут коррекции чтобы встать, вот это более вероятно. от 57* до 62,5 — это нельзя считать отскоком. При таком падении на ~~35% отскок на 5 процентов это ничтожно мало. Да, до 6 могут и на 60 сходить, но зайка, 6 декабря надо быть намвсю котлету в лонге:) и сидеть до 70 минимум!

хм а сценарий не такой уж невероятный) разосрутся на заседании товарищи опековцы как пить дать ) уж больно цинично сауды всех швырнули с предыдущим соглашением.

 Почему плохо? Наоборот, то что Катар вышел из ОПЕК — это отлично. 

копиаста, но все же.
поэтому, все эти сначала вниз, потом вверх и опять вниз, не более чем влажные фантазии :)

------------------------------------------------------------------------------------------
АЛЕКСЕЙ БУКИН
Нефть: как это делается

Очередной хрестоматийный день, скорее, период, который очень даже стоит взять для примера и немножко рассказать про автоматизированную машинную алгоритмическую торговлю. Ибо дальше этого будет всё больше.

См. график. Это часовой график Брент за четыре дня.

Четыре дня назад (см. «Блок трейд») происходило завершение основного этапа распродажи фьючерсов (в WTI, естественно, то же самое, это единый нефтяной финансовый комплекс). Здесь фонды, как и в предыдущие дни, распродавали фьючерсы блоками, один за другим. Это тоже «программные» продажи — не «людские». Отчаянные люди пытались что-то покупать, надеясь, что достигнуто дно, все были наказаны и попали под каток. И всё, все крупные фонды свои программы выполнили.

К этому времени, как теперь нам рассказывает банк Сосьете Женераль, с рынка вышли 20 крупных денежных фондов. И началась другая история.

Следующий день — покупки в белых квадратах, это трендовые алгоритмы. Характерно, они «идут» практически прямыми линиями. Рынок тончайший. Задача машин создать тренд и вовлечь в него как можно больше спекулянтов в любом виде — людей и алгоритмов попроще. Затем, на основе анализа цифр по сделкам купли-продажи и выставленных заявок (анализ ликвидности), в определенный момент следует резкий разворот — инициаторы движения начинают фиксировать прибыль. И сначала.

Сегодня сначала было создано впечатление продолжения тренда, к чему присоединились неосторожные покупатели, затем резкий разворот вниз, тем более, что в этот момент были сделаны негативные для роста цен заявления сначала Фалиха, затем Путина. Прямая красная линия вниз — это одновременное фиксирование алгоритмическими фирмами прибыли на росте за прошлые два дня и создание видимости тренда вниз, к которому присоединились неосторожные участники. Затем резкий разворот вверх, когда на негативных данных по запасам нефти в США начали продавать.

Главное — разворачивать тонкий рынок тогда, когда люди этого не ждут, люди делают когнитивные ошибки (основные должности в алгоритмических фирмах занимают психологи).

В отличие от картинки, цена ушла еще выше, и это, с одной стороны, фиксирование прибыли от падения цен, и, возможно, инициирование видимости тренда в рост на определенный период времени. На сколько — люди знать не могут, ибо у них перед глазами нет той информации по состоянию ликвидности, которая есть у алгоритмов (отдельные информационные пакеты и специальные подключения к биржевым серверам за отдельную плату).

Этот период весьма «прозрачен», поскольку рынок очень «тонок» — нет многих фондов, толпы людей выжидают. Когда участники вновь начнут входить в рынок, картина несколько изменится. В зависимости от нескольких обстоятельств — технических и фундаментальных (сессия и решения ОПЕК+).
Проблема для управляющих и людей на таком рынке заключается в том, что они все чаще вынуждены лишь гадать, полагаясь на «технический анализ», где может произойти очередной разворот цен. Но эти участники по-прежнему не будут знать того, что знают и видят продвинутые аглоритмические системы. Их называют «Кванты».

К чему это всё. В перспективе все больше «традиционных» управляющих с такого рынка будут вылетать или, как банки, нести убытки (не говоря о розничных спекулянтах), а все больше доминировать будут крупные алгоритмические фирмы, которые не утруждают себя анализом спроса и предложения на физическом рынке. Они не обращают никакого внимания на данные по запасам, ибо они заняты анализом совсем других цифр, отражающих состояние финансового рынка в тот или иной момент, в тот или иной период. Такой рынок можно двигать в любую сторону по соответствующему требованию или заказу, например, изложенному в каком-нибудь твите.

Тогда уже точно можно будет сказать: Добро пожаловать в ад!