Oskolkov, конечно. Берем из Wiki инфо, есть три формы рыночной эффективности:
1. Слабая форма- если стоимость рыночного актива полностью отражает прошлую информацию, касающуюся данного актива.
2. Средняя форма — если стоимость рыночного актива полностью отражает не только прошлую, но и публичную информацию, которую опубликовали только что в СМИ.
3. Сильная форма — если стоимость рыночного актива полностью отражает всю информацию — прошлую, публичную и внутреннюю (инсайдерскую) информацию.
Чтобы привести пример слабой формы рыночной эффективности, достаточно посмотреть на ФСК ЕЭС вот здесь.
У компании в СМИ публикуются чистые активы 1 057 млрд.руб, а капитализация на рынке такой компании составляет всего лишь 220 млрд.руб. Таким образом, недооценка почти в 5 раз компании рынком говорит о том, что это СЛАБАЯ ФОРМА РЫНОЧНОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ, бумага не реагирует даже на опубликование официальной отчетности в СМИ.
Oskolkov, да. У них переоцененный Амазон, т.к. они еще больше надежд на рост в него закладывают, а у нас все мега недооценено. В этом как раз феномен развивающихся рынков, что им есть куда развиваться, но они с большим трудом развиваются.
KiboR, совсем так. На идеально эффективном рынке отсутствует возможность систематически делать альфу путем тайминга или сток-пикинга. В этом суть концепции
wrmngr, так я же писал всего лишь про высоко эффективный, идеально эффективного рынка нет в природе, это всего лишь модель, также, как нет в природе абсолютно черного цвета ;)
KiboR, если говорить только о единственном активе — фюьчерсе на индекс сп500, то там возможен только тайминг. При этом актив очевидно входит в топ3 самых эффективных в этом смысле, и спекулировать на нем бессмысленно
KiboR, статистически значимых результатов на дистанции эти шаманские методы не дадут. Все давно оттестировано. Можно монетку бросать с той же эффективностью
KiboR, вряд-ли стоит развивать тему. У вас есть формализованная стратегия на этих методах под сп500? Если нет, то и монетка годится — можно волюнтаристски фильтровать ее сигналы в ручном режиме
wrmngr, я лишь про то, что на сиплом можно также зарабатывать как и на той же Сишечке, методы то одни и те же, только нужно немного приспособиться. Я сиплого не торгую, но сигналы с него я перекладывал на Ри и понятное дело, когда сиплый падал, то и Ри шел за ним.
wrmngr, странный вы какой-то товарищ… А рынки коммодитис, валюты и фондовые рынки между собой вы как-то отличаете вообще? Сишечку я бы еще мог сравнивать с EUR/USD, принципы работы там схожи, а вот сишечку сравнивать с сиплым и строить торговлю на одних и тех же базовых принципах — это как бы помягче то сказать…
виталюня, понравилась больше, чем сама статья?) Когда писал, думал, может кому будет интересна данная статья, а картинка со счастливой девушкой, торгующей US500 на Forts, получается, все внимание забрала на себя
Владимир Гончаров, она торгует с «ментальными» стопами на нашей бирже, она поймала дзэн, который позволит ей долго оставаться молодой и красивой, поэтому она счастлива, чего и всем желает!
К.м.к. пока лучший пост про US500. Но пока во фьюче не будет нормальной ликвидности и отсутствие «наглых» до (простите за сленг) беспредела шпилек, нормальный трейдер туда не полезет. Вот такой замкнутый круг: пока нет ликвидности — нет трейдеров, а ликвидности нет, потому что трейдеры не идут. Нужен мощный и не очень жадный маркетос, готовый раскручивать этот инструмент.
Antishort, полностью согласен, на нашей бирже абсолютно ликвидными только лишь Си да Ри можно назвать, на них вероятность поймать шпильку заметно ниже, чем на других. Самый жёсткий — это Золото, я на нем так жутко пару раз стопа на шпильках словил, что с тех пор испытываю большущее отвращение к этому контракту и ихним ММ))
Metzger, А асфальт для дорог?? Плотность API сланцевой нефти США = 37...42 градуса. Плотность API российской Urals = 31...32 градуса. Очень большая доля добываемой нефти идет на производство асфаль...
00597681, болезный сказочник, и этим — ты сам мелкий пакостник.
«В марте 2023 года Ефремовский районный суд в Тульской области приговорил Москалева к двум годам колонии общего режима по статье о ...
Тревожно растёт ипотечная просрочка.
Коллекторы: тревожно растет ипотечная просрочка.В январе — апреле этого года объем просроченной ипотеки по всей стране увеличился на 8,4% (+5,3 млрд руб.), что ...
Объёмы торговли долларом резко возросли. Объём внебиржевых торгов долларом приблизился к максимуму за всю историю доступной статистики — 189 млрд рублей. Это более чем втрое выше показателей внебиржев...
Зачем это торгуется и от чего пляшет? Зачем торгуются валютные фьючерсы и РТС? От какой базы они пляшут вообще? Исходя из чего ЦБ вчера установил курс 89.10, а ранее 88.2?
Что это за Лимпопо, где...
1. Слабая форма- если стоимость рыночного актива полностью отражает прошлую информацию, касающуюся данного актива.
2. Средняя форма — если стоимость рыночного актива полностью отражает не только прошлую, но и публичную информацию, которую опубликовали только что в СМИ.
3. Сильная форма — если стоимость рыночного актива полностью отражает всю информацию — прошлую, публичную и внутреннюю (инсайдерскую) информацию.
Чтобы привести пример слабой формы рыночной эффективности, достаточно посмотреть на ФСК ЕЭС вот здесь.
У компании в СМИ публикуются чистые активы 1 057 млрд.руб, а капитализация на рынке такой компании составляет всего лишь 220 млрд.руб. Таким образом, недооценка почти в 5 раз компании рынком говорит о том, что это СЛАБАЯ ФОРМА РЫНОЧНОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ, бумага не реагирует даже на опубликование официальной отчетности в СМИ.
Я лишь сказал, что одни и те же методы не везде работаю одинаково.
KiboR,
уж извени
статью прочитал подиагонале
барышню рассмотрел внимательно