Облигации-2017. Будьте бдительны.
22.03.17 принят закон об освобождении от НДФЛ купона российских корпоративных облигаций, эмитированных в период с 1 января 2017 г. по 31 декабря 2020 г.
Аналитики поспешили рекомендовать такие бумаги к покупке (например, Forbes: www.forbes.ru/finansy-i-investicii-photogallery/341717-otmenili-ndfl-sem-obligaciy-kotorye-teper-stoit-kupit)
Но что считается датой эмиссии облигаций?
В ФЗ «О рынке ценных бумаг» (ст 19. «Процедура эмиссии и ее этапы») читаем:
1. Процедура эмиссии эмиссионных ценных бумаг включает следующие этапы:
— принятие решения о размещении эмиссионных ценных бумаг;
— утверждение решения о выпуске (дополнительном выпуске) эмиссионных ценных бумаг;
— государственную регистрацию выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг;
— размещение эмиссионных ценных бумаг.
Так вот, датой эмиссии для целей налогообложения считается дата гос. регистрации ценной бумаги.
Например, в анкете выпуска по бумаге «Банк ФК Открытие-KO-001PC» значится:
«Дата начала размещения: 31.01.2017» (вроде бы все оk').
Однако выше:
«Данные госрегистрации: №4CDE0102209B001P от 21.10.2016»
(источник: rusbonds.ru/ank_obl.asp?tool=127582)
Облигация в вилку закона не попадает и НДФЛ будет исчислен в обычном порядке. Будьте бдительны!
Ведь не облагаются выплаченные купоны, погашения. А если я продал облигу в рынок, то что с налогом?
При расчете налогообл. базы (ст. 214.1 НК) доход, полученный при продаже облигаций (включая НКД) уменьшается на сумму расходов, связанных с приобретением, реализацией, хранением и погашением облигаций (опять включая НКД). Т.е. значение имеет брутто-разница между уплаченной ценой покупки и продажи.
Так как по новому закону, помимо купона, освобождается от НДФЛ также и доход в виде дисконта, полученного при погашении облигаций, то отдельного налога на разницу НКД не возникает.
Все верно, но dimastiy надо понимать, что если он облигацию продаст до погашения дороже, чем ее покупал, то с разницы он заплатит НДФЛ.
Всё так, даже если эта разница образовалась исключительно за счет НКД.
Разница между выручкой от продажи (именно продажи на вторичном рынке, а не номиналом облигации при погашении) и расходами на покупку облагается по ставке 13%. НКД участвует в расчете налоговой базы. Т.е. да, будет налог.
С другой стороны, есть такое мнение налоговиков по аналогичной ситуации с ОФЗ, цитирую дословно:
«Разница в накопленном купонном доходе облагаться НДФЛ не будет. Обратимся к письму Минфина России от 23.10.2014 г. № 03-04-06/53727, в котором финансовое ведомство указывает: к суммам процентного (купонного) дохода (включая накопленный купонный доход), выплачиваемым по вышеуказанным ценным бумагам эмитентами таких ценных бумаг или их покупателями на вторичном рынке, могут применяться нормы п. 13 ст. 214.1 НК РФ. То есть процентный доход по таким ценным бумагам не учитывается при определении финансового результата. При этом каких-либо положений, предусматривающих исключение из состава расходов по приобретению ценных бумаг, процентные доходы по которым не учитываются при определении финансового результата, сумм накопленного купонного дохода, уплаченных налогоплательщиком продавцу таких ценных бумаг, ст. 214.1 НК РФ не содержит...»
Полагаю, регулятор еще должен дать разъяснение по этому поводу.
Было бы не плохо, если бы на сайте завели «уголок налогов...»,
где можно было бы почитать не только подобный топик, но и иные сообщения о налогах!
Спасибо!
а БанкФКОткрытие-БО-ПО3.
Вот анкета выпуска http://www.rusbonds.ru/ank_obl.asp?tool=131251 , Данные госрегистрации: №4B020302209B001P от 14.03.2017
но насчёт гос. регистрации хорошее замечание, плюс)
Ага, точно. В этом году у них было два размещения, убрал фразу «рекомендуемой аналитиками Forbes». Спасибо.
Справедливый вопрос. К сожалению, законодательство не определяет, что считать за такую дату. Пришлось осведомиться у брокера, тем более, что именно он выступает моим налоговым агентом:
Именно так. Налогом облагается вся разница между ценой покупки и ценой продажи, причем доход по купону в дату его выплаты уже поступает вам очищенным от налога.