Распространенные идеи на рынке. Нам всем промывают голову.

S&P разметка: Log scale (tradingview).

Если взглянуть под таким углом на S&P (с 1971 года), то понимаешь почему работает правило: покупай S&P на проливах и будешь в шоколаде. Армагедонщики видят середину восходящего синего канала (а может розовый восходящий) и считают, что при ее касании (у кого это 2300, у кого 2600) индекс непременно обрушится на 40% и пойдет по сценарию 2008 года; и брать шорт сбербанка со всеми плечами и через год купить себе виллу в Майами.

А теперь задумаемся: если все этого так ждут, то сбудется ли все это? Будет ли в этот раз корреляция между S&P и RTS? А между S&P и Shanghai Composite? А между S&P и Brent?

Лично я начал подозревать, что все будет не так, как в 2008 или 2001. Чую, что ближе всего мы к участку 1987...1990. После которого индекс тихо-мирно учетверился за 10 лет.

Политика нулевых ставок, возможно, надует еще больший пузырь, чем в период 1998-2000.



Рис. S&P 1971-2016


Ну а золото? Что все вцепились в это золото? Посмотрите (ниже) участок 1980-2004 и поймете, что так тоже может быть:

Рис. Золото 1980-2004

Напоминает один-в-один пик 2011 года. Вложив в долгосрок в золото, рискуете провести 25 лет во флете, а то и потерять.

Далее.
Что с недвижимостью? (в $) Глянем на недвижимость России:



Что — байка о том, что недвижимость постоянно растет тоже развеян? Она даже в рублях не покрывает инфляцию последние 8 лет:


Еще насчет недвижимости есть такой прикол: люди берут ипотеки под 13-15% годовых, и сдают эту недвижимость по дешевке, одураченные идеей: «ну она ж все время растет, посдаю лет 5 и через 5 лет продам в 2 раза дороже»...

Пузырь недвижимости 2000х надулся не только в России, но и в США, Европе. А не потому, что Россия встает с колен. Пузырь недвижимости в Японии в 1990х привел к тому, что на протяжении 14 лет она падала и в номинальном, и реальном выражении. Так что есть такой вариант, что 14 лет недвижимость в России может дешеветь еще лет 6 (8 лет будем считать что прошли).


Еще распространенная идея на рынке: шортСбербанкаНаФСЁ!
Ага, Столыпинский клуб как напечатает вам 100500 трлн рублей, и отложите вы свои ТА в сторонку. И увидим Сбербанк по 500 рублей. В 1999 году при цене 0.5 руб никто не думал, что он может стоить 140 руб.
Это как с лонгМЕЧЕЛаНаФСЁ в период 2011...2012


Вывод: легких, предсказуемых решений не будет. Крупье, заводи рулетку! Одурачь нас случайностью…